Финансовый учет II, учебно-методическое пособие (стр. 5 )

Вопросы:

-  Сущность и значение консолидированной финансовой отчетности.

-  Отражение инвестиций в консолидированной финансовой отчетности.

-  Учет и отражение в консолидированной отчетности гудвилла, возникающего при консолидации.

-  Учет и значение внтригрупповой реализации ТМЗ.

-  Определение чистого актива.

-  Учет доли меньшинства и ее отражение в консолидированной финансовой отчетности.

Тема 3 Инвестиционная собственность МСФО 40

Инвестиции в недвижимость – это недвижимость (земля или здание, либо часть здания) находящаяся во владении (собственника арендатора по договору финансовой аренды) с целью получения арендных платежей или прироста стоимости капитала, но не для:

-  использования в производстве или поставке товаров, оказания услуг, для административных целей;

-  продажи в ходе обычной хозяйственной деятельности.

В определении инвестиции в недвижимость принципиальное значение имеет цель приобретения недвижимого имущества.

Примерами объектов инвестиции в недвижимость являются:

-  земля, предназначенная для получения прироста стоимости капитала в долгосрочной перспективе, а не для продажи в краткосрочной перспективе в ходе обычной хозяйственной деятельности;

-  земля, предназначение которой в настоящее время пола не определено;

-  здание, которое находится в собственности организации (фин. аренды) и предоставленное в аренду по одному или нескольким договорам операционной аренды;

-  здание не занятое в настоящее время, но предназначенное для сдачи в аренду по одному или нескольким договорам операционной аренды.

Например: примерами активов не являющихся инвестициями в недвижимость, к которым не применяются положения МСФО 40 являются:

-  объект, предназначенный для продажи в ходе обычной хозяйственной деятельности, объект незавершенного строительства или находящийся в стадии реконструкции с целью продажи;

-  недвижимость, занимаемая владельцем.

Когда организация является собственником имущества, сдаваемого в аренду материнской или дочерней организации, имущество признается инвестицией в недвижимость владельцем в своей отдельной финансовой отчетности. В консолидированной отчетности не может классифицироваться как инвестиция в недвижимость, так как оно не является передаваемым в аренду вне группы.

Инвестиция в недвижимость признается в составе активов когда:

-  существует вероятность поступления в организацию будущих экономических выгод связанных с инвестициями в недвижимость;

-  имеется возможность достоверно оценить стоимость инвестициями в недвижимость.

Инвестиция в недвижимость первоначально оценивается по фактическим затратам на его приобретения, включая затраты по сделке.

Например: организация арендует здание на срок 20 лет по договору финансовой аренды, здание включает 50 отдельных офисных помещений. Организация по договору операционной аренды передает эти офисы в операционную субаренду различным предпринимателям или организациям. В данном случае здание признается инвестиционной недвижимостью.

Примерами активов, не являющихся инвестициями в недвижимость, к которым не применяется положение стандарта № 40, является:

-  объект, предназначенный для продажи в ходе обычной деятельности, объект незавершенного строительства или находящийся в стадии реконструкции с целью продажи;

-  объект незавершенного строительства или находящийся в стадии реконструкции по поручению третьих лиц;

-  недвижимость, сданная в аренду другой организации по договору финансовой аренды.

Объекты, используемые в разных целях для аренды, для собственных нужд, подлежат обособленному учету. Также возможен раздельный учет одного объекта собственности, конструктивно обособленные части, которого используются по-разному.

Например: над заправочной станцией располагается офис, который сдается в аренду. Заправочная станция является средством, используемым для собственных нужд. Офис является объектом инвестиции в недвижимость и учитывается обособленно.

Если продавцом предоставляется рассрочка платежа за инвестицию в недвижимость, то первоначальная стоимость объекта определяется как сумма денежных средств при оплате без отсрочки платежа, не включающей процент за рассрочку. Разница между данной суммой и общей суммой оплаты признается в качестве расходов на выплату процента по кредиту.

В случае приобретения одного или более объектов инвестиции в недвижимость путем обмена на немонетарный актив или сочетание монетарного актива и немонетарного актива их стоимость измеряется по справедливой стоимости за исключением случаев:

-  операция обмена лишена коммерческого содержания;

-  справедливая стоимость ни полученного, ни переданного объекта не может быть надежно измерена.

В качестве учетной политики организации выбирают либо модель учета по справедливой стоимости, либо модель учета по фактическим затратам на приобретение и применяют данную политику ко всем объектам инвестиции в недвижимость без исключения.

При учете по справедливой стоимости после первоначального признания инвестиции в недвижимость все объекты отражаются по справедливой стоимости, за исключением тех по которым организация не может определить справедливую стоимость.

Образовавшаяся от изменения справедливой стоимости инвестиции в недвижимость, прочая прибыль или убыток следует отнести на прибыль или убыток за тот период, в котором они возникли. Рыночная стоимость выступает в качестве справедливой стоимости инвестиции в недвижимость. Справедливая стоимость – это наиболее вероятная цена, действующая на рынке по состоянию на дату баланса.

Если невозможно достоверно определить справедливую стоимость, то инвестиции в недвижимость следует учитывать по фактическим затратам на приобретение.

При модели учета по фактическим затратам после первоначального признания организации необходимо измерять объекты инвестиций в недвижимость по фактическим затратам за вычетом накопленной амортизации и накопленных убытков от обесценения активов.

Организация должна раскрывать:

а)  какой метод учета она использует, по справедливой стоимости или по фактической стоимости;

б)  если классификация объектов затруднительна, то какие критерии использует организация для разграничения инвестиции в недвижимость и недвижимости, используемой для собственных нужд, а также инвестиции, предназначенной для продажи в ходе обычной деятельности;

в)  способы и допущения, применяемые для определения справедливой стоимости;

г)  суммы, признанные в отчете о прибылях и убытках, отражающие:

1)  рентный доход от сдачи в аренду инвестиции в недвижимость;

2)  прямые операционные расходы, связанные с инвестицией в недвижимость, по которой получил арендный доход в отчетном периоде;

3)  прямые операционные доходы, связанные с инвестицией в недвижимость, которая не принесла доход от сдачи в аренду в течение отчетного периода.

Задача 3.1

Организация «Строитель» приобретает здание стоимостью 3000000 тенге, заплатив за регистрацию сделки 30000 тенге 1 января. Данное здание классифицируется как инвестиционная недвижимость. Рыночная цена здания по состоянию на 31 декабря составляет 4200000 тенге.

Учетной политикой организации предусмотрено, что инвестиционная недвижимость учитывается по справедливой стоимости, которая определяется как рыночная стоимость аналогичных зданий в данном регионе.

Требуется составить бухгалтерские проводки на 1 января и на 31 декабря текущего года.

Задача 3.2

Учетной политикой определено, что инвестиции в недвижимость учитываются по фактическим затратам на приобретение. Амортизация начисляется исходя из тех же методов и сроков, что и для основных средств (для зданий – 20 лет и метод прямолинейного списания).

Задача 3.3

Организация учитывает объекты инвестиций в недвижимость по справедливой стоимости. Объект, используемый для собственных нужд, переводится в инвестиции в недвижимость. Балансовая стоимость объекта до перевода составляет тенге, он был переоценен до тенге. Прирост в размере 2000000 тенге включается в состав капитала в качестве резерва переоценки

Задача 3.4

Организация построила фабрику с учетом всех затрат по строительству. Первоначальная стоимость составляет 3000000 тенге. Фабрика была предназначена для продажи и отражена как запасы.

Клиент предлагает арендовать у организации эту фабрику. Справедливая стоимость фабрики с учетом сумм дохода от аренды составляет 4000000 тенге. Фабрику переводят из группы активов, предназначенных для продажи, в инвестицию в недвижимость и признают увеличение ее балансовой стоимости на 1000000 тенге в отчете о прибылях и убытках.

Переоценка на момент перевода объекта из запасов в инвестицию в недвижимость:

Дт Инвестиции в недвижимость 4000000 тенге

Кт Запасы 3000000 тенге

Кт Нереализованный доход от инвестиции

в недвижимость 1000000 тенге

Задача 3.5

Организация построила фабрику стоимостью 6000000 тенге, предназначенную для сдачи в аренду. Расходы на строительство фабрики учитываются в соответствии с МСФО16. Первоначально данная фабрика стоимостью 6000000 тенге была отражена как недвижимость, не сдаваемая в аренду. Клиент арендует эту фабрику. Справедливая стоимость фабрики с учетом дохода от аренды составляет 7000000 тенге. Фабрику переводят в состав инвестиции в недвижимость и признают доход в размере 1000000 тенге в отчете о прибылях и убытках.

Переоценка при переводе объекта из состава средств, используемых для собственных нужд, в состав инвестиции в недвижимость:

Дт Инвестиции в недвижимость 7000000 тенге

Кт Инвестиции в недвижимость

(не сдаваемая в аренду) 6000000 тенге

Кт Нереализованный доход от

инвестиции в недвижимость 1000000 тенге

Вопросы:

-  признание инвестиций в недвижимость;

-  первоначальная оценка инвестиций в недвижимость;

-  состав фактических затрат на приобретение инвестиций в недвижимость;

-  определение фактических затрат на приобретение инвестиций в недвижимость;

-  модель учета инвестиции в недвижимость по справедливой стоимости;

-  модель учета инвестиции в недвижимость по фактическим затратам на приобретение.

Тема 4 Бухгалтерский учет и временная стоимость денег

В бухгалтерском учете используется понятие дисконтированной стоимости, например, при оценке операций по аренде или финансовых вложений, длительный период времени.

Взаимосвязь времени и денег:

-  деньги тратятся с целью получения прибыли;

-  финансовые вложения должны давать дополнительную прибыль или экономию, чтобы оправдать эти траты. Однако, мы должны отметить, что величина прибыли или дохода должна быть достаточно высокой для того чтобы окупить вложения;

-  финансовые вложения можно считать эффективными в том случае если они дают как минимум такую прибыль или такой доход, уровень которого компенсируется инвестору продолжительность отрезка времени, течение которого он должен ждать сто получения.

Таким образом, при оценке программ финансовых вложений, необходимо установить, дадут ли финансовые вложения достаточную прибыль с учетом их разновременности. Метод дисконтирования денежных потоков – это метод оценки, который принимает в расчет изменение стоимости денег во времени.

Помимо бухгалтерского учета и бизнеса понятия сложного процента, аннуитета и приведенной стоимости используются при принятии индивидуальных инвестиционных и финансовых решений. Покупая автомобиль или дом, планируя пенсионные отчисления и оценивая, альтернативные инвестиции вам нужно будет понимать суть временно, стоимости денег.

Проценты – это доход от предоставления капитала в долг в различны формах (ссуды, кредиты и т. п.), либо от инвестиций производственного о финансового характера.

Проценты бывают: простые и сложные.

Проценты, которые применяются к одной и той же первоначальной денежной сумме в течение всего периода начисления, называются простыми.

Сложные проценты – проценты, полученные на реинвестированные проценты, то есть процент, выплачиваемый по ссуде или финансовому вложению, присоединяется к основной сумме, в результате чего проценты выплачиваются и на основную сумму, и на полученные проценты.

Например. Вы вложили 1000 тенге. в Банк «А», где они заработают – простой процент 9 % в год, и 1000 тенге – в Банк «Б», где на них ежегодно будет начисляться сложный процент 9 %. Предположим, что в обоих случаях вы не будете забирать проценты в течение трех лет с момента вклада. Пример по начислению простых и сложных процентов представлены, таблицей 12.

Таблица 12 – Пример начисления простых и сложных процентов в тенге

Очевидно, что если бы вы имели выбор между инвестированием своих денег под простые или сложные проценты, вы выбрали бы сложные проценты при прочих равных условиях (особенно при условии равного риска). В примере начисление сложных процентов дает дополнительный доход в сумме 25,03 тенге.

Вычисление сложных процентов процесс, обратный дисконтированию, так как при помощи сложных процентов определяется будущая стоимость имеющейся в настоящее время денежной наличности.

Принципы сложных процентов используются при расчете будущей приведенной (текущей или дисконтированной) стоимости денежных потоков.

Будущая стоимость – стоимость в будущем инвестированных сейчас денежных средств.

Приведенная стоимость – стоимость сейчас (в настоящее время) будущей суммы или сумм, дисконтированных по сложному проценту.

Для того, чтобы найти будущую стоимость единовременной суммы нужно использовать формулу

(1)

где FV – будущая стоимость

PV – приведенная стоимость (основная или единовременная сумма)

FVF n, i – фактор будущей стоимости для n периодов при процентной ставке i, которая определяется по формуле

(2)

Например, какова будущая стоимость 50 000 тенге, инвестированных на 5 лет под 11 % начисляемых ежегодно.

50000∙(1+0,11)∙5 = 50000∙1,68506 = 84253 тенге.

Для определения фактора будущей стоимости 1,68506 можно, использовать таблицу А.1 приложения А.

Приведенная стоимость – это сумма, которую необходимо инвестировать сейчас, чтобы получить данную будущую стоимость. Приведенная стоимость всегда меньше данной будущей стоимости, потому что процент накапливается па приведенную (текущую) стоимость вплоть до данного момента в будущем. Определяя будущую стоимость, мы двигаемся вперед по времени, используя процесс накопления; определяя приведенную стоимость, мы двигаемся назад во времени, используя процесс дисконтирования.

Приведенная стоимость любой единовременной суммы (будущая стоимость) вычисляется по формуле

(3)

где PV = приведенная

FV = будущая стоимость

PVFn, i – фактор приведенной стоимости для n периодов при процентной ставке i, который определяется по формуле

(4)

Например, какова приведенная стоимость 84 253 тенге которые будут получены или выплачены через 5 лет, дисконтированных по 11 % начисляемых ежегодно?

84253∙(1/(1+0,11)∙5) = 84253∙0,59345=50000 тенге

Фактор приведенной стоимости 0,59345 определяется по таблице А.2 приложения А.

В большинстве современных коммерческих операций подразумеваю, не разовые платежи, а последовательность денежных поступлений (или наоборот, выплат) в течение определенного периода. Это может быть серия доходов и расходов некоторого предприятия, регулярные или нерегулярные взносы, создания разного рода фондов и т. д. Такая последовательность называется потоком платежей.

Аннуитет (или финансовая рента) – ноток однонаправленных платежей с равными интервалами между последовательными платежами в течение определенного количества лет.

Аннуитет по определению требует, чтобы:

-  периодические выплаты или поступления (называемые рентами) всегда были равны;

-  интервалы между рентами были равны;

-  процент начисляется единожды в каждый интервал.

Теория аннуитетов является важнейшей частью финансов математики. Она применяется при рассмотрении вопросов доходности ценных бумаг, в инвестиционном анализе и т. д. Наиболее распространенные примеры аннуитета: регулярные взносы в пенсионный фонд, погашение долгосрочного кредита, выплата процентов по ценным бумагам и т. д.

Надо заметить, что ренты могут выплачиваться либо в начале, либо в конце каждого периода. Аннуитет, для которого платежи осуществляются в начале соответствующих интервалов, носит название аннуитета пренумерандо; если же платежи осуществляются в конце интервалов, мы получаем аннуитет постнумерандо (обыкновенный аннуитет) – самый распространенный случай.

Будущая стоимость аннуитета постнумерандо вычисляется по формуле

(5)

где R – периодическая рента;

FVF–OAn, i – фактор будущей стоимости аннуитета постнумерандо п периодов при процентной ставке i, который рассчитывается по следующей формуле

(6)

Например, какова будущая стоимость пяти вкладов по 5000 тенге, производимых в конце каждого года под 12 %.

5000∙(((1+0,12)∙5–1)/0,12)=5000∙6,35285=3 1764,25 тенге.

Фактор будущей стоимости аннуитета постнумерандо 6,35285 определяется с помощью таблицы А.3 приложения А.

Предыдущий анализ аннуитета постнумерандо был основан на предположении, что периодические ренты выплачиваются в конце каждого периода. Аннуитет пренумерандо предполагает, что периодические выплат происходят в начале каждого периода. Это значит, что аннуитет пренумерандо накапливает процент в течение первого периода, тогда как при аннуитете постнумерандо процент в первом периоде не начисляется, гак как выплата не производится до конца этого периода. Другими словами, и существенная разница между этими двумя видами аннуитетов заключается в числе периодов накопления процента.

Фактор будущей стоимости аннуитета пренумерандо может быть найден путем умножения фактора будущей стоимости аннуитета постнумерандо на один плюс процентная ставка.

В выше приведенном примере необходимо 6,35285∙(1+0,12) и вы получите 7,11519 – фактор будущей стоимости аннуитета пренумерандо.

Приведенная стоимость аннуитета – это единовременная сумма, которая при ее инвестировании под сложный процент сегодня обеспечит ряд выплат (рент) на определенное количество будущих периодов. Другими словами, приведенная стоимость аннуитета постнумерандо – это приведенная стоимость ряда равных рент, выплачиваемых или получаемых через равные промежутки времени.

Приведенная стоимость аннуитета постнумерандо определяется по формуле

(7)

где R – периодическая рента:

PVF – OA n, i – приведенная стоимость аннуитета постнумерандо п периодов при процентной ставке i, которая рассчитывается по формуле

(8)

Например, какова приведенная стоимость рентных платежей к получению по 6000 тенге в конце каждого года в течение следующих 5 лет дисконтируемых по 12 %.

6000∙3,60478=21628,68 тенге.

Фактор приведенной стоимости аннуитета постнумерандо определяется по формуле или с помощью таблицы А.4 приложения А.

Приведенная стоимость аннуитета пренумерандо.

При обсуждении приведенной стоимости аннуитета постнумерандо последний платеж был дисконтирован на число периодов, равно количеству платежей. При определении приведенной стоимости аннуитета пренумерандо периодов дисконтирования всегда на один меньше.

Поэтому, фактор приведенной стоимости аннуитета пренумерандо может быть найден путем умножения фактора приведенной стоимости аннуитета пренумерандо на один плюс процентная ставка.

Так как рентные в начале периодов (такие как аренда, страховка и подписка) встречаются чаще, чем платежи в конце периода, то факторы приведенной стоимости аннуитета пренумерандо приведены в таблице А.5 приложения А.

Например, компания арендовала спутник связи на 4 года с ежегодными платежами в размере 4,8 млн. тенге, выплачиваемых в начале каждого года Какова приведенная стоимость арендного обязательства при процентной ставке 11 %.

4 ∙3,44372=16 тенге.

Задача 4.1

Петеру Дженнингу сейчас 40 лет и он хочет накопить 500000 тыс. долларов до его шестидесяти пятилетнего дня рождения и он сможет жить в летней резиденции на озере Lake Hopatcong после выхода на пенсию. Он хочет накопить эту сумму, производя ежегодные взносы в течение всего срока от его сорокалетия до шестидесятичетырёхлетней годовщины. Какова сумма ежегодного взноса, если фонд выплачивает 12 % годовых?

Задача 4.2

Мария Шривер имеет задолженность в сумме 276000 тенге, которую она хочет погасить через четыре года. У неё есть 80000 тенге, которые она намерена инвестировать в течение этих четырёх лет. При какой процентной ставке она накопит достаточную сумму, чтобы погасить задолженность?

Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах: 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31