Значительная доля в сфере международных расчетов приходится на внешнеторговые платежи по поводу поставок товаров, предоставлению услуг и выполнению работ; погашению коммерческих кредитов и исполнению гарантий.

Традиционно механизм расчетов по внешнеторговым операциям складывается в виде встречных потоков между продавцами (экспортерами) – товарного и платежного, чаще всего в форме телеграфных или почтовых переводов и платежных поручений банков своим корреспондентам об уплате конкретной суммы указанному контрагенту.

Последовательность операций в международных расчетах состоит в следующем:

Импортеры, получив товарные документы от экспортеров, направляют последним платежные документы, подлежащие оплате в иностранной валюте, которые они обычно продают своим национальным банкам в обмен на валюту, необходимую для продолжения или завершения операций.

В свою очередь, банки пересылают своим банкам-корреспондентам за границей эти платежные средства, по которым взыскиваются суммы с должников и зачисляются на корреспондентские счета банков, направивших ранее платежные средства. С учетом того, что счета банков – корреспондентов обеспечены иностранной валютой, уполномоченные банки экспортера могут осуществлять продажу платежных средств в различных валютах юридическим и физическим лицам для оплаты денежных обязательств за границей: импорта товаров, транспортных, страховых расходов, погашения кредита и уплаты процента за него.

Практически все внешнеторговые расчеты проходят через банки путем зачета встречных обязательств, без оплаты наличной валюты. Расчетная операция заключается в переносе сумм со счета банка, выдавшего платежное поручение, на счет банка, выполняющего это поручение, а затем эти суммы зачисляются на счета фирм, в пользу которых они переведены.

Расчеты по экспортно-импортным операциям и другим коммерческим сделкам носят чаще всего документарный характер, т. е. осуществляются на основе коммерческих документов, перечень и характеристика которых определяются, прежде всего, условиями внешнеторговых контрактов.

При этом клиенты банков обязаны обеспечить правильность и достоверность оформления товарно-транспортных документов, представляемых банку по экспортным поставкам, а также тщательную проверку платежных документов, выставляемых, в свою очередь, иностранным контрагентам по импорту.

Участниками международных (и внешнеторговых) расчетов выступают не только непосредственно представители сторон товарных и финансовых обязательств (экспортеры-импортеры и кредиторы-заемщики), но и посредники в лице банков (уполномоченных и корреспондентов) и маклеров (валютных и банковских).

Выбор конкретных условий расчетов между экспортером и импортером достигается в процессе согласования и с учетом обеспечения гарантий для каждой из сторон и фиксируется в контракте.

Например, для экспортеров (при прочих равных условиях) наиболее выгодной формой расчетов представляется прежде всего авансовый перевод, затем аккредитив, когда плата за товар поступает до или в момент его отгрузки в адрес покупателя.

Аккредитив дает экспортеру дополнительную гарантию в форме обязательства банка. Вместе с тем такие формы расчетов, как инкассо и перевод (последующий), гораздо проще по техническому исполнению как для клиента банка, так и самого банка, но менее выгодны экспортеру.

Соответственно для импортера последующий перевод и инкассо с предварительным акцептом выгоднее, чем аккредитивная форма, так как платеж следует после получения товара покупателем. Помимо того, оформление и техническое исполнение этих операций требует меньших затрат. Необходимо заметить, что банк экспортера получает комиссию по аккредитиву, но уплачивает по инкассо, в то время как для импортера это обратная процедура.

Литература:

1. Внешнеэкономическая деятельность предприятия: Учебник для вузов /коллектив авторов/ под редакцией – М.: Издательство ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

2. , , Саркисов деятельность. – М.: Изд-во Дело, 1999.

3. Матвеева и технология внешнеторговых операций: Учебное пособие. – М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 2000.

4. Покровская и регулирование внешнеэкономической деятельности Учебник – М.: Юристъ, 2002.

5. Правовое регулирование внешнеэкономической деятельности. / Под ред. д. ю. н. проф. . М.: «ДеКА», 2001.

6. , , Климов валютно-кредитные отношения: Учебное пособие для вузов – СПб: Питер, 2002.

18. Содержание банковских гарантий в системе международных расчетов.

В международной торговле покупателю товара трудно оценить деловые и финансовые возможности поставщика. Поэтому он с полным основанием требует обеспечения того, что продавец будет в состоянии произвести предложенное исполнение. Для этой цели в контракте согласовывается выставление банковской гарантии в обеспечение исполнения. Применение банковской гарантии как инструмента обеспечения платежа ограничивается в международной торговле, в основном, гарантизацией на случай неплатежа при расчетах по "открытому счету".

Формой гарантии является обязательства произвести платежи, поручительство. Под банковской гарантией понимают безотрывное обязательство банка произвести исполнение в денежной форме в случае, когда третье лицо не осуществит определенного исполнения. Гарантия является самостоятельным обязательством. Она не зависит от отношений по основному долгу или договору между кредитором и основным должником. Путем выдачи гарантии банк обязуется платить по первому требованию, если содержащиеся в тексте гарантии условия выполнены.

Заявка на банковскую гарантию - документ, посредством которого клиент просит, банк выдать гарантию в пользу названной стороны, которая находится в другой стране, с указанием суммы и валюты платежа, а также конкретных условий гарантии.  

Банковская гарантия - это документ, согласно которому банк обязуется выплатить ограниченную сумму денег названной стороне, на условиях, указанных в нем.

Банковская гарантия может выдаваться либо непосредственно в пользу контрагента по внешнеторговой сделке, либо в пользу банка-контрагента. В первом случае это будет прямая гарантия (например, банк импортера дает гарантию фирме-экспортеру, что импортер выкупит товарные документы, выставленные на инкассо), а во втором - гарантия через посредство банка-экспортера - это косвенная гарантия.

Российские банки по импортным операциям выдают платежные гарантии - в обеспечение исполнения платежных обязательств российских импортеров (принципалов) перед иностранными экспортерами (бенефициарами).

Одной из распространенных форм гарантий банков-корреспондентов – обеспечение гарантий при коммерческом кредите – еще одно из условий кредитных операций во внешнеторговых сделках. Поскольку обязательства частных фирм не имеют абсолютной финансовой надежности, и должник, к моменту платежа может оказаться несостоятельным, экспортеры, наряду с согласием на оплату (акцептом), требуют включения в контракт в качестве одного из условий более надежных гарантий полного и своевременного погашения кредита.

. В числе других гарантийных форм выступают авали этих банков, банковские акцепты и поручительства крупных фирм или государственных организаций страны-заемщика.

Гарантии банков. Банковская гарантия обеспечивается в виде обязательства произвести платеж при наступлении гарантийных условий, зафиксированных в гарантийном письме, которое должно содержать несколько обязательных позиций:

- наименование, адрес банка-гаранта, импортера и экспортера;

- сумму гарантированного платежа, а также дополнительные условия, определяющие ее точность в момент платежа;

- срок гарантии, превышающий, как правило, сроки последних платежей до 3 месяцев, что дает возможность банку экспортера предъявлять требования к гаранту при нарушении срока оплаты векселя;

- предмет гарантии, например, оплата товара, поставка которого обеспечивается на условиях некоммерческого кредита;

- определение гарантийного случая, т. е. момента наступления ответственности банка.

Обязательство банка может носить как безусловный (оплата по первому требованию), так и условный (зависящий от каких-либо обстоятельств) характер. Экспортер обеспечивает поставки только после получения гарантии, текст которой предварительно согласован им банком. Банковская гарантия необходима особенно в тех случаях, когда краткосрочный коммерческий кредит не имеет вексельного обеспечения и документы выдаются банком импортеру без оплаты и какого-либо долгового обязательства с его стороны в пользу экспортера. Наиболее надежной и распространенной банковской гарантией служат гарантийные письма первоклассных банков – корреспондентов.

Вексельное обязательство (поручительство). Такое обязательство об ответственности перед владельцем векселя за выполнение принятых на себя условий (аваль банка) является довольно доступной формой гарантии кредитных платежей. Аваль реализуется с помощью специальной надписи (per aval – «посредством, через»)на лицевой стороне переводного векселя, сделанной банком с целью полной или частичной гарантии вексельного обязательства.

Банковский аваль в отличие от гарантийных писем, которые выдаются на весь комплект тратт сразу, выдается по каждой из тратт отдельно. Авалировать можно только векселя, подлежащие оплате через определенный срок, но не предназначенные для оплаты по предъявлению.

Правильность совершения аваля, как и акцепта во внешнеторговых сделках, определяется на основе вексельного законодательства страны совершения аваля.

Характер и объем ответственности авалиста также определяется законом страны аваля, который одновременно уточняет порядок и срок протеста, а акцептанта по тратте – законом страны платежа. Однако следует иметь в виду, что расходы авлиста, который одновременно принимает на себя ответственность за вексель, достаточно высоки.

Банковские акцепты. Банковские акцепты, представляющие согласие на оплату или ее гарантию со стороны первоклассных банков, используются гораздо реже. Акцепт нужен главным образом для досрочного учета тратт (продажи) в банке, на что идут в основном только иностранные фирмы-экспортеры. Зарубежные фирмы – импортеры редко соглашаются на такую форму страхования из-за слишком высокой комиссии, которую взимают банки-акцептанты. Вместе с тем для такой формы возврата платежа, как документарный аккредитив с рассрочкой платежа, банковский акцепт обязателен.

Регулярный аккредитив. Надежной гарантией полного и своевременного погашения задолженности является регулярный аккредитив. Это своего рода обязательство банка-эмитента, дающего бенефициару (получателю) гарантию произвести платеж в пределах указанных сумм при невыполнении импортером своих обязательств по основному контракту против предоставления получателем документов (в частности, заявления экспортера «о невыполнении» с приложенными к нему неоплаченными траттами).

Авансовые платежи и фирменные гарантии. Одним из способов обеспечения гарантий от кредитного риска являются также авансовые платежи в виде задатка, который при невыполнении импортером своих платежных обязательств (не выкупает товарные документы или не открывает аккредитив) дает экспортеру возможность возместить убытки, а остаток возвратить покупателю.

Наконец, широко известны фирменные гарантии, которые выдают крупные компании по обязательствам покупателей, особенно в случае длительных тесных деловых отношений.

Литература:

1. Внешнеэкономическая деятельность предприятия: Учебник для вузов /коллектив авторов/ под редакцией – М.: Издательство ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

2. , , Саркисов деятельность. – М.: Изд-во Дело, 1999.

3. Матвеева и технология внешнеторговых операций: Учебное пособие. – М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 2000.

4. Покровская и регулирование внешнеэкономической деятельности Учебник – М.: Юристъ, 2002.

5. Правовое регулирование внешнеэкономической деятельности. / Под ред. д. ю. н. проф. . М.: «ДеКА», 2001.

6. , , Климов валютно-кредитные отношения: Учебное пособие для вузов – СПб: Питер, 2002.

19. Валютные рынки, их виды и характер участия в международных расчетах.

Экономика любого государства не может существовать без развитого финансового рынка. Составной частью финансового рынка является валютный рынок – сфера экономических отношений, проявляющихся при осуществлении операций по купле-продаже иностранной валюты. На валютном рынке обращаются также ценные бумаги в иностранной валюте, и проводятся операции по инвестированию валютного капитала.

Развитие международных экономических связей и вместе с ним распространение международных расчетов по внешнеторговым операциям, развитие международного кредитования и усиление концентрации и централизации банковского капитала стали основными предпосылками формирования мирового валютного рынка (МВР). Основные функции валютного рынка состоят в том, что МВР обслуживает движение денежных потоков, перераспределение капиталов посредством валютных операций, валютно-кредитного и расчетного обслуживания операций купли-продажи товаров и услуг, зарубежных инвестиций, операций с ценными бумагами, перераспределение национальных доходов в виде помощи развивающимся странам и взносов в международные организации.

С институциональной точки зрения валютные рынки представляют собой совокупность уполномоченных банков, инвестиционных компаний, бирж, брокерских контор, иностранных банков, осуществляющих валютные операции.

С организационно-технической точки зрения валютный рынок это совокупность телеграфных, телефонных и прочих коммуникационных систем, связывающих банки разных стран, которые обеспечивают систему международных расчетов.

Формирование валютного рынка в России связано с реформированием ее экономики. Как структура, обеспечивающая упорядочение торговли валютой и валютными ценностями он возник в январе 1992 года.

Принципы осуществления расчетно-банковских операций, обслуживающих систему международных расчетов, тесно связаны с состоянием внутреннего валютного рынка, представляющего собой, совокупность организационно-экономических отношений по купле-продаже платежных документов, выписанных в иностранной валюты, и самой валюты.

В настоящее время существуют розничный, оптовый и срочный валютные рынки.

Основными предпосылками развития и функционирования розничного валютного рынка являются операции между уполномоченными банками и их клиентами.

Оптовый валютный рынок существует для обеспечения операций между уполномоченными банками и между уполномоченными банками и центральным банком. На оптовом валютном рынке формируется курс обмена валют, который определяет обменный курс на розничном валютном рынке. Одновременно на оптовом валютном рынке совершаются срочные валютные сделки для защиты участников от изменений валютного курса и процента.

Основные участники валютного рынка, к которым относятся коммерческие и центральные банки, их клиенты, посредники-маклеры играют каждый свою определенную роль в формировании валютных рынков.

Коммерческие банки выполняют платежные поручения своих клиентов в иностранной валюте и совершают валютные операции в виде срочных и арбитражных (проводятся исключительно ради извлечения выгоды от ожидаемого благоприятного соотношения курсов валют) сделок.

Роль центрального банка на внутреннем валютном рынке проявляется во влиянии на валютные курсы путем валютной интервенции. В число клиентов Центрального банка входят экспортеры и импортеры, которые желают приобрести или продать иностранную валюту. Кроме того, они желают защитить себя от последствий изменения валютного курса, путем совершения срочных валютных, форвардных (форма быстрых и срочных расчетов, производимых не более чем через два рабочих дня после заключения сделки) и фьючерсных (срочные сделки купли- продажи валюты по действующим в момент сделки курсам и принятие ее в будущем) сделок.

Роль маклеров проявляется исключительно в выполнении посреднических функций между покупателями и продавцами, поскольку они в отличие от банков не осуществляют сделок за свой счет.

Среди других участников валютного рынка следует назвать различные финансовые учреждения, а также физических лиц, вкладывающих свои сбережения в валютные операции или приобретающие валюту с целью путешествия за границу.

Валютные операции включают деятельность банковских и финансовых учреждений, с одной стороны, и юридических и физических лиц – с другой, по купле-продаже валюты, по расчетам в иностранной валюте, по финансированию (кредитованию) сделок в иностранной валюте.

Основанием для валютной операции по покупке и продаже служат курсовые бюллетени с котировкой указанных в них валют. При ситуации, когда банку поступает предложение валюты, которая отсутствует в бюллетени, он принимает ее на инкассо и пересылает в страну происхождения банку-корреспонденту с просьбой зачислить на счет «лоро» (счет «лоро» означает в переводе «их», т. е. Счет иностранных банков в банках – корреспондентах; счет «ностро» - «наш», т. е. счет в иностранных банках-корреспондентах). По получение кредит – авизо (авизо - официальное банковское извещение о выполнении расчетной операции) от своего корреспондента банк выплачивает своему клиенту эквивалент в национальной валюте.

Литература:

1. Внешнеэкономическая деятельность предприятия: Учебник для вузов /коллектив авторов/ под редакцией – М.: Издательство ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

2. , , Саркисов деятельность. – М.: Изд-во Дело, 1999.

3. Матвеева и технология внешнеторговых операций: Учебное пособие. – М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 2000.

4. Покровская и регулирование внешнеэкономической деятельности Учебник – М.: Юристъ, 2002.

5. Правовое регулирование внешнеэкономической деятельности. / Под ред. д. ю. н. проф. . М.: «ДеКА», 2001.

6. , , Климов валютно-кредитные отношения: Учебное пособие для вузов – СПб: Питер, 2002.

20. Формы расчетов в системе наличных платежей по внешнеторговым сделкам.

Для работы любого предприятия особенно важны средства и способы платежа, используемые при оплате товара. Именно от их правильного выбора зависит финансовое благополучие любой фирмы. Во внешнеэкономической деятельности могут быть использованы следующие формы международных расчетов: наличный расчет, оплата в кредит, вексель, чек, банковский перевод, расчет по открытому счету, аккредитивы и инкассо.

В качестве средств платежа на сегодня можно выделить: чеки (в российской практике международных расчетов по торговым сделкам не используются); тратты (переводные векселя); банковские телексные переводы; инструкции системы SWIFT (только в банках, являющихся участниками системы).

Выбор способа расчетов - важная задача, поскольку он определяет схему движения денежных средств и товара. Каждый из способов платежа имеет свои преимущества и может быть наиболее выгоден кому-либо из партнеров.

Наличные расчеты представляют собой все формы платежа, при которых товар оплачивается полностью в период его готовности – до или в момент перехода товара (или товаросопроводительных документов) в распоряжение покупателя. Эта форма расчетов предусматривает оплату поставки через уполномоченный банк.

Основные способы платежа: авансовый платеж, оплата после отгрузки, оплата после получения товара (торговля по открытому счету), документарный аккредитив, документарное инкассо.

1. Авансовый платеж. Получение полной оплаты авансом перед отгрузкой является наиболее безопасным вариантом для экспортера. В этом случае экспортер не подвержен риску отказа иностранного покупателя от платежа за товар.

Авансовый платеж означает также, что экспортер, не предоставляя покупателю товарного кредита, не должен сам финансировать эту продажу, то есть вкладывать денежные средства в оборотный капитал для экспортной торговли.

Очевидным же недостатком авансового платежа для покупателя является опасность того, что экспортер не выполнит доставку товара или они поступят не в надлежащем состоянии и не в соответствии с требованиями спецификаций. Производя авансовый платеж, покупатель финансирует продажу за некоторое время до поступления товара в его распоряжение. В том случае, если экспортер не выполнит своей части обязательств по контракту, импортер сможет применить лишь юридическое воздействие через суд, если это оправдает его затраты времени усилий и денег, ведь судебный орган может, в том числе, находиться в стране экспортера или в третьей стране.

В международной торговле широко используется частичная предоплата, при которой вторая часть цены товара оплачивается при помощи иного метода. Этот вариант получил распространение несмотря на то, что по отношению к остатку платежа экспортер должен согласиться на один из менее безопасных с его точки зрения способов платежа.

2.. Оплата после отгрузки. В этом случае согласно контракту продавец оплачивает товар только после того, как будет произведена отгрузка. По этой схеме экспортер должен послать телеграмму или телекс покупателю, извещая его об отгрузке, и указать все подробности отгрузки. После этого продавец ожидает немедленного выполнение платежа покупателем. Если импортер не выполнит платеж после отгрузки, то экспортер все еще имеет право собственности на товар, поскольку держит у себя документы на право собственности.

Для импортера данный способ несколько безопаснее авансового платежа. Для экспортера же возникает вопрос о том, что делать на месте назначения с товаром в случае отказа от оплаты, ведь товар уже в пути.

3. Оплата после получения товара (торговля по открытому счету). Данный способ представляет собой продажу в кредит, при которой у экспортера нет никакой гарантии, что покупатель рассчитается со своим долгом в предусмотренные сроки. Экспортер отправляет товар покупателю вместе с отгрузочными документами, следовательно, он теряет контроль над товаром, а также свое юридическое право собственности на него. При этом импортер, давая согласие оплатить товары в оговоренный срок в будущем, может распоряжаться товарами по своему усмотрению.

В отличие от авансового платежа, оплата после получения товаров обеспечивает экспортеру наименьшую степень безопасности, импортеру же наоборот - наибольшую степень свободы.

Данный способ расчетов предполагает большое доверие к импортеру, которое возникает, как правило, в процессе регулярных деловых отношений между торговыми партнерами.

Следующие два способа платежа, предусматривающие использование специальных банковских процедур, - документарный аккредитив и документарное инкассо. Эти способы имеют особое значение в плане безопасности международных расчетов, как гарантии получения платежа за товар, а также получения товара.

4. Документарный аккредитив. Доля аккредитивной формы в международных расчетах значительно скромнее по сравнению с другими формами, однако, именно аккредитив наиболее полно обеспечивает своевременность получения экспортной выручки, то есть максимально отвечает интересам экспортера.

Использование аккредитивов в международных расчетах регулируется специальным документом - "Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов", который разработан Международной Торговой Палатой (ICC). Эти правила периодически дополняются и изменяются исходя из тенденций развития международной торговли и расчетов. В настоящее время действует редакция Правил от 1993 г.

Документарный аккредитив представляет собой денежное обязательство банка, выставляемое на основании поручения его клиента-импортера, в пользу экспортера. Банк, выдающий обязательство, должен произвести платеж экспортеру или обеспечить осуществление платежа другим банком. (Тратта - документ, содержащий приказ продавца (экспортера) покупателю (импортеру) произвести платеж определенной суммы в указанный срок). Обязательство банка является условным, так как его реализация связана с выполнением экспортером определенного требования - предъявления в банк предусмотренных аккредитивом документов, подтверждающих выполнение всех условий аккредитива.

Согласно Унифицированным правилам, в каждом аккредитиве должен быть четко оговорен способ его исполнения путем: платежа по предъявлении документов; путем платежа с рассрочкой по предъявлении документов; негоциации (покупки) тратт бенефициара (получателя платежа).

Во всех инструкциях в контракте по открытию аккредитива или изменению его условий должен быть указан четкий перечень документов, против которых производится платеж с аккредитива.

От бенефициара (экспортера) по условиям аккредитива может требоваться предоставление следующих документов:

1) Коммерческий счет. Обязательный к составлению документ,
содержащий информацию об условиях аккредитива, о порядке отгрузки и о самом товаре.

2). Транспортные документы. Они выписываются грузоперевозчиком в удостоверение того, что товар принят им к перевозке. В качестве транспортных документов выступают: при железнодорожных перевозках - железнодорожная накладная; при авиаперевозках - авианакладная; при автодорожных - автодорожная накладная; при морских - коносамент.

3). Коммерческие документы. К их числу относятся документы, дающие качественную и количественную характеристику товара. Коммерческими документами являются: спецификация, упаковочный лист, сертификат качества, свидетельство происхождения, страховой полис и некоторые другие документы.

В практике международных расчетов применяются различные виды аккредитивов: отзывной и безотзывный; подтвержденный и неподтвержденный; револьверный (возобновляемый); покрытый и непокрытый.

Инкассо (англ. collection of payments) - вид банковской операции, заключающейся в получении банком денег по различным документам: векселям, чекам и т. п. от имени своих клиентов и зачислении их в установленном порядке на счет получателя средств.

Инкассовая форма расчета или инкассо товарных документов предполагает передачу экспортером поручения своему банку на получение от импортера определенной суммы платежа против предъявления ему товарных документов, перечень которых дается в контракте, а также векселей, чеков и других подлежащих оплате документов. Инкассовая форма удобна экспортеру, так как дает гарантию в том, что товар не перейдет в распоряжение покупателя раньше, чем за него будет произведена оплата.

При инкассировании документов банками и применении участниками внешнеэкономической деятельности инкассовой формы расчетов следует руководствоваться “Унифицированными правилами по инкассо” (редакция 1978 г., публикация Международной торговой палаты N 322).

Поставщик (продавец) обязан предъявить в банк на инкассо платежные требования непосредственно вслед за отправкой товара (продукции). При наступлении срока платежа и временном отсутствии средств у покупателя акцептованные или платежные требования оплачиваются банком за счет ссуды. В случае, когда покупатель не имеет права на получение ссуды, платежные требования приобретают силу исполнительных документов.

Литература:

1. Внешнеэкономическая деятельность предприятия: Учебник для вузов /коллектив авторов/ под редакцией – М.: Издательство ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

2. Матвеева и технология внешнеторговых операций: Учебное пособие. – М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 2000.

3. Покровская и регулирование внешнеэкономической деятельности Учебник – М.: Юристъ, 2002.

4. Правовое регулирование внешнеэкономической деятельности. / Под ред. д. ю. н. проф. . М.: «ДеКА», 2001.

5. , , Климов валютно-кредитные отношения: Учебное пособие для вузов – СПб: Питер, 2002.

21. Принцип действия коммерческого кредита в системе внешнеторговых расчетов.

Кредитование в международной внешнеторговой практике является одним из инструментов стимулирования экспортеров. Одновременно, предоставление кредита может ускорить внешнеторговую сделку или дает возможность проникнуть на новые рынки в условиях жесткой конкуренции.

Кредит подразумевает, предоставление ссуды в денежной или товарной формах на условиях ее возвратности, с уплатой определенного процента. В качестве кредиторов внешнеторговых сделок выступают экспортеры, импортеры, банки, другие финансово-кредитные организации.

Кредиты классифицируются по нескольким главным признакам, характеризующим отдельные стороны кредитных отношений их участников:

- по видам кредитов – коммерческий, банковский, товарный, инвестиционный, государственный, брокерский;

- по срокам кредитования – краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные;

- по способу предоставления – авансы, отсрочка платежа, рассрочка платежа;

- по способу погашения – частями или полностью;.

- по целевому назначению – на завершение экспортного производства, на хранение, складирование товара и др.;

- по способу обеспечения – обеспеченные или необеспеченные;

- по форме предоставления – экспортером импортеру или импортером экспортеру.

Международной практикой выработаны определенные обычаи и порядок предоставления кредитов в зависимости от конкретных условий внешнеторговых сделок, стадии совершения платежа, степени покрытия стоимости поставляемых товаров.

Коммерческая выгода кредитования внешнеторговых сделок для экспортера определяется несколькими моментами: ускорением сбыта, увеличением объема поставок товаров, стоимостью экспортных кредитов, возможностью покрытия стоимости кредитования за счет полученной выручки. Для импортеров довольно частый и приемлемый вариант внешнеторговых сделок за счет покупки товаров на условиях наличных расчетов и частичного кредитования.

Коммерческий кредит выражает отношения между кредиторами – экспортерами и заемщиками - импортерами разных стран по поводу предоставления, использования и погашения кредита. Рассмотрим традиционные и нетрадиционные формы кредитования импортеров со стороны экспортеров при внешнеторговых сделках и экспортеров со стороны импортеров.

Кредитование импортных сделок. Основой кредита поставщика является договорное обязательство. Если покупатель не в состоянии осуществить закупку товаров за счет собственных средств, а продавец при этом заинтересован в сбыте товаров, то договор купли – продажи может быть заключен только в том случае, если экспортер откажется от немедленной оплаты товаров покупателем.

Фирменные кредиты. Кредитование импортеров со стороны экспортеров осуществляется в двух формах: вексельного кредита или по открытому счету.

При вексельном кредитовании импортер акцептирует тратту (переводной вексель), выставленную на него экспортером, т. е. подтверждает оплату векселя в полном объеме и в указанный срок, против передачи ему банком товарных документов, присланных на инкассо. При этом под акцептом следует понимать согласие на оплату или гарантию оплаты товарных, финансовых, расчетных документов или товара; под траттой – переводной вексель; инкассо – это операция банков (согласно инструкции их клиентов) с финансовыми или коммерческими документами для получения акцепта или платежа.

Предоставление кредита по открытому счету предполагает, что экспортер, отгружая товар и отсылая товарные документы непосредственно импортеру, записывает (выставляет) стоимость товара в дебет счета (на счет импортера), который он открывает у себя. Импортер погашает задолженность по открытому счету, согласно оговоренному в контракте сроку путем почтового или телеграфного перевода или посылкой экспортеру тратты (или чека) сроком по предъявлении. Таким образом, при наступлении срока платежа уполномоченный банк импортера переводит сумму долга и процент по кредиту банку экспортера без дополнительного предоставления каких-либо документов со стороны экспортера.

Соглашение о кредите по открытому счету может касаться как отдельной партии товара, так и регулярных поставок. В первом случае в соглашении оговаривается срок уплаты по счету, определенный либо датой отправки товара, либо датой приемки. Во втором случае – срок расчета за весь объем поставки, который может определяться в конце месяца или квартала.

Открытый счет используется довольно редко с ограниченным числом партнеров, так как расчеты связаны с повышенным коммерческим риском. Система открытого счета предполагает взаимное открытие корреспондентских банковских счетов контрагентами до момента совершения сделки, а последующий процесс погашения платежа предполагает запись (выставление) поставщиком на счет покупателя соответствующей поставке суммы (указанной в контракте) в момент отгрузки товара. Расчет обеспечивается путем банковского перевода.

После заключения контракта импортер дает указание своему банку-корреспонденту направить письменную гарантию платежа, которая пересылается в банк-корреспондент экспортера с последующим уведомлением самого экспортера о получении гарантии.

До момента получения банковской гарантии экспортер не производит отгрузку товара по нескольким причинам:

а) система расчетов путем банковских переводов сопровождается риском неплатежа за поставленный товар;

б) ситуация может осложниться ухудшением финансового положения покупателя и отсутствием необходимости в товаре, а значит обернуться серьезными финансовыми потерями для экспортера, особенно если экспортная продукция изготавливалась с учетом индивидуальных требований импортера.

Для предупреждения подобной ситуации наиболее надежной гарантией выступает обязательство банка импортера осуществить платеж по контракту за своего клиента. В этом случае импортер оплачивает банку стоимость гарантии, которая одновременно покрывает степень риска невыполнения своих платежных обязательств, размером в 3% и более от гарантированной суммы.

На следующем этапе расчетов поставщик передает товар перевозчику и пакет товаросопроводительных документов (спецификацию, упаковочный лист, сертификаты качества и происхождения товара). После чего перевозчиком оформляется договор перевозки (коносамент или чартер) с одним из контрагентов:

- счет за перевозку в случае фрахта;

- страховой полис, подтверждающий договор страхования груза в пользу импортера за счет одного из контрагентов.

Весь пакет подготовленных документов пересылается импортеру, по получении которых последний (в случае их соответствия контракту) дает указание своему банку на оплату. После чего банк импортера переводит необходимую сумму с его счета на корреспондентский счет банка, направляя уведомление в адрес банка экспортера с помощью кредит-авизо о переводе суммы платежа с последующим ее зачислением на корреспондентский счет банка импортера, а затем и на счет самого экспортера. По мере получения уведомления поставщиком о поступившей оплате производится передача банком импортера платежных документов (банковского платежного поручения или коносамента) плательщику, за которой следует процедура получения продукции в порту выгрузки.

Предоставление кредита на таких условиях требует соответствующих записей (в контракте и на счетах) основного долга, общей суммы кредита и процентов, сроков и графика платежей.

Получение платежей по открытому счету экспортером может быть обеспечено платежной банковской гарантией. На практике по таким операциям банки-гаранты в качестве условий платежа по гарантии требуют от экспортера предоставления документа, подтверждающего товарную поставку, например, копию коносамента.

Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах:
1 2 3 4 5 6