Пассивная стратегия предполагает создание хорошо диверсифицированных портфелей ценных бумаг с заранее определенным уровнем риска на долгосрочной основе.

Активная стратегия – это система управления портфелем ценных бумаг, основанная на постоянном отслеживании и приобретении наиболее эффективных ценных бумаг и максимально быстром избавлении от низкодоходных активов.

Инвестиционный портфель банка – это совокупность ценных бумаг, приобретенных коммерческим банком с целью получения прибыли и обеспечения ликвидности банковской деятельности

Существует два вида портфелей ценных бумаг: портфель роста и портфель дохода.

Портфель роста – это портфель ценных бумаг, источником дохода которого является рост курсовой стоимости ценных бумаг.

Портфель дохода – портфель ценных бумаг, ориентированный на получение высоких процентных и дивидендных выплат.

В целом, формирование любого инвестиционного портфеля должно основываться на принципе диверсификации. Диверсификация предполагает приобретение ценных бумаг различных видов с целью рассеивания рисков, получения прибыли и обеспечения ликвидности деятельности банка.

Тема 12. Финансовые услуги коммерческого банка

1. Экономическая сущность лизинга

Лизинг – это долгосрочная аренда машин и оборудования, купленных лизингодателем для лизингополучателя с целью их производственного использования при сохранении права собственности за лизингодателем на срок договора.

Лизинг имеет противоречивую, двойственную природу. Эта двойственность проявляется в том, что с одной стороны, исходя из экономической сути, лизинг представляет собой вложения средств на возвратной основе в основной капитал. Следовательно, по своему содержанию лизинг соответствует кредитным отношениям и сохраняет сущность кредитной сделки. С другой стороны, по форме, поскольку ссудодатель и ссудозаемщик оперируют капиталом не в денежной, а в производительной форме, лизинг внешне схож с инвестициями.

В лизинге также выделяются несколько основных форм:

Внутренний, при его осуществлении все стороны лизинговой сделки являются резидентами РФ.

Международный, при осуществлении этой формы лизинга нерезидентом может быть хотя бы одна из сторон, указанных в договоре лизинга.

Предмет лизинга: здания, сооружения, оборудование, транспортные средства, исключение составляют земельные участки и другие природные объекты.

Субъекты лизинга:

Лизингодатель – лицо, которое за счет привлеченных им средств приобретает в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную плату и на определенный срок.(лизинговая компания или коммерческий банк)

Лизингополучатель – лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определенную плату и на определенный срок.

Продавец (поставщик) – лицо, которое в соответствии с договором купли-продажи с лизингодателем продает ему в срок имущество – предмет лизинга.

В классической лизинговой сделке взаимоотношения между субъектами строятся по следующей схеме: будущий лизингополучатель, нуждающийся в определенных видах имущества, самостоятельно подбирает располагающего этим имуществом поставщика. В силу отсутствия собственных средств и доступа к заемным средствам для приобретения имущества в собственность он обращается к будущему лизингодателю, имеющему необходимые средства, с просьбой о его участии в сделке. Это участие лизингодателя выражается в покупке им имущества у поставщика в собственность и последующей его передаче лизингополучателю во временное пользование на оговоренных в лизинговом соглашении условиях.

Кроме перечисленных трех сторон в ряде случаев в сделке могут принимать участие брокерские лизинговые фирмы, которые непосредственно не занимаются предоставлением имущества, а выполняют роль посредников между поставщиком, лизингодателем и лизингополучателем. За рубежом при крупных многомиллионных сделках количество участников может увеличиваться до шести - семи, в числе которых брокерские фирмы, трастовые корпорации, финансирующие учреждения и др.

Лизинговые операции являются выгодными как для лизингодателя, так и для лизингополучателя.

Банк, осуществляющий лизинг, получает следующие преимущества:

· -расширение круга банковских операций, рост числа клиентов и, соответственно, увеличение получаемых доходов;

· -снижение риска потерь от неплатежеспособности клиентов. При осуществлении лизинговых операций банк остается собственником имущества, переданного в лизинг, и следовательно, при нарушении условий договора он может потребовать возврата передаваемого в лизинг имущества. Данное обстоятельство обеспечивает возможность проведения лизинговых операций с клиентами, чье финансовое положение вызывает сомнения, например, с кооперативами, малыми предприятиями;

· -лизингодатель (банк) имеет право начислять на имущество, передаваемое им в лизинг, амортизационные отчисления, которые не облагаются налогом и могут служить источником средств для закупки нового имущества;

· -величина лизинговых платежей за предоставление имущества в лизинг может быть выше, чем процентная ставка по долгосрочным кредитам, выдаваемым на тот же срок. Данное положение оправдывается предоставлением клиенту, кроме ссуды, реального ее наполнения в виде машин и оборудования, а также любого имущества;

· -при осуществлении лизинговых операций банк зачисляет на свой счет лизинговые платежи на определенную дату, что намного проще начисления и учёта процентов по ссудам хозяйствующих субъектов в процессе долгосрочного кредитования.

Преимущества лизинга для лизингополучателя:

· -возможность осуществления технического перевооружения на основе использования прогрессивной и дорогостоящей техники без больших начальных капиталовложений, что может сыграть немалую роль при необходимости структурной перестройки производства в связи с переходом к рыночным отношениям;

· -имеется гарантия обеспечения материального наполнения полученной от банка ссуды;

· -стабильные платежи, что позволяет уменьшить неблагоприятное воздействие инфляции и роста величины банковского процента по долгосрочным ссудам;

-уменьшается риск морального и физического износа и устаревания имущества, так как имущество не приобретается в собственность, а берется во временное пользование; так как платежи по лизингу не привязаны к нормам амортизации, то при лизинговых отношениях лизингополучатель имеет дело с ускоренной амортизацией имущества;

-лизинговое имущество не числится у лизингополучателя на балансе, что не увеличивает его активы и освобождает от уплаты налога на это имущество;

· -лизинговые платежи относятся на издержки производства (себестоимость) лизингополучателя и соответственно снижают налогооблагаемую прибыль;

Лизинговые платежи включают: амортизация имущества; оплату процентов за кредит; плату за дополнительные услуги лизингодателя; НДС; расходы на страхование имущества; налог на имущество;

Финансовый лизинг - представляет собой лизинг имущества с полной окупаемостью. Срок действия договора лизинга совпадает со средним сроком службы оборудования. По окончании срока действия договора возможен переход права собственности к лизингополучателю по остаточной стоимости.

Оперативный лизинг - это переуступка оборудования (имущества) на срок, меньший, чем срок службы оборудования. Лизингополучатель получает в распоряжение имущество на определенный срок или на один производственный цикл. В этом случае договор заключается чаще всего на 2 - 5 лет.

Возвратный лизинг – разновидность финансового лизинга, при котором продавец (поставщик) предмета лизинга одновременно выступает как лизингополучатель. Возвратный лизинг применяется, когда собственник объекта сделки испытывает потребность в денежных средствах и таким образом улучшает свое финансовое положение.

Сублизинг – переуступка прав пользования предметом лизинга третьему лицу. Основанием для передачи предмета лизинга в сублизинг является письменное согласие лизингодателя. При оперативном лизинге уступка прав лизингополучателем не допускается.

2. Сущность и особенности факторинга

Факторинг (factor - агент, посредник) – вид банковского обслуживания, связанный с переуступкой клиентом-поставщиком неоплаченных платежных требований за поставленную продукцию, выполненные работы, оказанные услуги и, соответственно, права получения платежа по ним. Факторинг включает инкассирование дебиторской задолженности клиента, кредитование и гарантию от кредитных и валютных рисков.

Цель факторингового обслуживания – своевременное инкассирование долгов для сокращения потерь, вследствие задержки платежа, и предотвращение появления сомнительных долгов, повышение ликвидности и снижение финансового риска для клиентов, которые не хотят брать на себя работу по проверке платежеспособности своих дебиторов, и заинтересованы в наиболее быстром получении денег по счетам.

В основе факторинга лежит покупка банком счетов-фактур клиента на условиях немедленной оплаты части стоимости (70-90%) поставок и оплаты остальной части (за вычетом процента за кредит) в строго обусловленные сроки независимо от поступления выручки от дебиторов. Поэтому факторинговые операции называют также кредитованием продаж поставщика или предоставлением факторингового кредита поставщику.

В соответствии с Конвенцией о международном факторинге, принятой в 1988 г. Международным институтом унификации частного права, операция считается факторингом в том случае, если она удовлетворяет как минимум двум из четырех признаков:

§ Наличие кредитования в форме предварительной оплаты долговых требований.

§ Ведение бухгалтерского учета поставщика, прежде всего учета реализации.

§ Инкассирование его задолженности.

§ Страхование поставщика от кредитного риска.

Виды факторинга:

1. Открытый факторинг – это вид факторинга при котором должник уведомлен об участии в сделке банка.

2. Закрытый (конфиденциальный). При конфиденциальном факторинге никто из контрагентов клиента не уведомлен о кредитовании его продаж банком.

3. Факторинг с правом регресса, т. е. обратного требования к поставщику возместить уплаченную сумму.

4. Факторинг без права регресса.

5. Факторинг с финансированием до 80% переуступаемых им долговых требований оплачивается моментально.

6. Факторинг без финансирования

На рисунке 7 представлена организация факторинговой сделки.

Факторинговый отдел банка

Оплата Оплата

продукции требований

Покупка Анализ (аудит)

платежных платежеспособности

требований (кредитоспособности)

Поставщик Поставка товара Покупатель

(услуг) (дебитор)

Рис. 7. Организация факторинговой сделки

Факторинговому обслуживанию не подлежат:

§ предприятия с большим количеством дебиторов, задолженность каждого из которых выражается небольшой суммой;

§ предприятия, занимающиеся производством нестандартной или узкоспециализированной продукции;

§ строительные или другие фирмы, работающие с субподрядчиками;

§ предприятия, реализующие свою продукцию на условиях послепродажного обслуживания, практикующие компенсационные сделки;

§ предприятия, заключившие со своими клиентами долгосрочные контракты и выставляющие счета по завершении определенных этапов работ или до осуществления поставок (авансовые платежи).

Факторинговые операции также не производятся по долговым обязательствам физических лиц, филиалов или отделений предприятий.

Соглашение о факторинговом обслуживании заключается между поставщиком и факторинговой компанией обычно на срок от одного до четырех лет, и его действие может быть прекращено по следующим причинам:

§ по взаимному согласию сторон;

§ по желанию поставщика (с уведомлением компании за определенный в соглашении промежуток времени);

§ по желанию компании (с уведомлением компании за определенный в соглашении промежуток времени);

§ из-за фактической или ожидаемой неплатежеспособности поставщика.

В факторинговом соглашении оговариваются права и обязанности каждой из сторон; процедуры предоставления факторинговой компанией кредитов клиентам, переуступки долговых требований и их инкассирования; порядок осуществления взаимных расчетов и т. д.

При заключении факторингового договора между факторинговой фирмой и поставщиком определяются сроки и обстоятельства, при наступлении которых факторинговый отдел должен осуществить платеж в пользу поставщика, но не больше предельной суммы.

Комиссионное вознаграждение факторинговой компании складывается из двух элементов: платы за обслуживание, платы за предоставленные в кредит средства.

1. Комиссия за факторинговое обслуживание – ведение учета, страхование от появления сомнительных долгов и т. д. Размер данной платы рассчитывается как процент годового оборота поставщика, и его величина варьируется в зависимости от масштабов и структуры производственной деятельности поставщика, оценки компанией объема работ, степени кредитного риска, кредитоспособности покупателей, а также от специфики и конъюнктуры рынка финансовых услуг той или иной страны. В большинстве стран скидка находится в пределах от 0,5-3,0 %. При наличии регресса делается скидка на 0,2-0,5 %. Плата за учет (дисконтирование) счетов-фактур составляет 0,1-1,0 % годового оборота поставщика.

2. Плата за учетные операции взимается факторинговой компанией с суммы средств, предоставляемых поставщику досрочно (в форме предварительной оплаты переуступаемых долговых требований), за период между досрочным получением и датой инкассирования требований. Ее ставка обычно на 2 – 4 % превышает текущую банковскую ставку, используемую при краткосрочном кредитовании клиентов с аналогичным оборотом и кредитоспособностью, что обусловлено необходимостью компенсации дополнительных затрат и риска факторинговой компании.

3. Сущность трастовых операций банка

Траст (доверие) – операции по доверительному управлению средствами (имуществом) клиента, осуществляемому от своего имени (доверительное управление) и по поручению клиента на основе договора с ним.

Траст предполагает доверительные отношения между сторонами, одна из которых принимает на себя ответственность за распоряжение собственностью (имуществом, денежными средствами, ценными бумагами, имущественными и прочими правами) другой в пользу кого-либо.

Объектами траста могут быть любые виды имущества, находящиеся в законном ведении, в том числе находящиеся в залоге.

Существуют две противоположных точки зрения на определение трастовых операций:

-Трастовые операции как доверительная собственность.

-Трастовые операции как доверительное управление.

Для банковской практики России трастовые операции – новые.

Объекты доверительного управления – ценные бумаги и средства, инвестированные в них.

Доверительный управляющий – лицо, которое по договору приняло на себя обязательства по управлению объектами ДУ. Осуществляет профессиональную деятельность на РЦБ на основании лицензии.

Учредитель доверительного управления – собственник ценных бумаг и средств, инвестированных в ценные бумаги.

Выгодоприобретатель – учреждение или иное лицо, которое определено в договоре, имеющее право требовать исполнения доверительным управляющим принятых на себя обязательств.

В пределах договора доверительный управляющий осуществляет право на получение дивидендов по акциям, дохода по облигациям, право на востребование платежа в погашение ценных бумаг и право на отчуждение, передачу в залог и совершение иных сделок с ценными бумагами.

В договоре оговаривается строго целевое расходование средств.

Учредителями доверительного управления могут быть российские и иностранные юридические и физические лица, а также муниципальные образования.

Неотъемлемой частью договора является инвестиционная декларация. Она содержит:

-Определение цели доверительного управления (достижение максимального показателя эффективности использования денежных средств);

-Перечень объектов инвестирования денежных средств;

-Сведения о структуре активов (соотношение между ценными бумагами различных эмитентов и соотношение между ценными бумагами и денежными средствами учредителей).

Виды трастовых операций:

Распоряжение наследством по завещанию предполагает выполнение ряда обязательств в соответствии с письменным завещанием или по решению суда:

Собрать и обезопасить активы наследников;

Уплатить все налоги, сборы и платежи;

Распределить имущество между наследниками.

Осуществление операций по доверенности и в связи с опекой. Управление имуществом по договору, т. е. доверительному управляющему передается имущество по договору во владение для распоряжения им в интересах собственника;

Агентские услуги. Лицо, принимающее функции официального агента, выступает в качестве посредника при:

**хранении активов (прием ценных бумаг на хранение, получение доходов по ценным бумагам, извещение доверителя о поступлении на счета по ценным бумагам, обмен ценных бумаг, погашение обязательств, облигаций, получение сумм по закладам, аренда сейфов);

**управлении активами (операции с ценными бумагами по поручению клиента).

Трастовые отделы приносят дополнительный доход банку. При проведении трастовых операций предполагается вознаграждение доверительному управляющему, которое может выплачиваться в форме:

1. Установленной в договоре суммы (% от размера активов, заранее установленный % от стоимости имущества);

2. Установленного % от доходности (прибыльности) операции.

4. Форфейтинг (форфетирование)

Форфетирование (фр. a'forfai - целиком, общей суммой) представляет собой форму кредитования экспорта банком или финансовой компанией путем покупки векселей и других долговых требований по внешнеторговым операциям. Форфетирование, как правило, применяется при поставках основных средств (машин, оборудования) на крупные суммы с длительной рассрочкой платежа (в мировой практике до 7 лет).

Если поставщик не имеет возможности предоставить плательщику на длительный период коммерческий кредит, то он обращается к банку (или группе банков) с предложением купить предполагаемые долговые требования в отношении покупателя. После оценки банком своих рисков по данной операции и положительном решении вопроса между банком (форфетором) и поставщиком оформляется договор о предоставлении форфейтингового кредита. На основе этого договора поставщик передает банку все требования к покупателю, а банк выплачивает поставщику сумму стоимости поставки за вычетом процента по отвлечению ресурсов на приобретение долговых обязательств покупателя, комиссионного вознаграждения за совершение сделки, а также суммы возмещения расходов.

При форфейтинге могут использоваться векселя (как простые, так и переводные). Механизм форфетирования с применением векселей заключается в следующем. Форфетор приобретает у экспортера вексель, выданный импортером, с определенным дисконтом (скидкой). Размер дисконта зависит от платежеспособности импортера, страны импортера, срока платежа по векселю, общей конъюнктуры рынка, уровня процентных ставок по кредитам в данной валюте и других факторов. Форфетор для поддержания собственной ликвидности может перепродать приобретенные у экспортера векселя на вторичном рынке.

Для снижения степени риска форфетор, как правило, запрашивает от поставщика предоставление гарантии банка плательщика или другого надежного банка. Банки-гаранты берут на себя обязательство в бесспорном порядке погасить требование форфетора в случае неплатежеспособности покупателя товара.

Таким образом, с помощью форфетирования экспортеры не только сокращают дебиторскую задолженность и получают кредит, но и освобождаются от всей совокупности рисков: кредитных, политических, валютных и т. д. Однако форфетирование является для экспортеров более дорогим способом восполнения ликвидности, чем привлечение обычного банковского кредита.

Между форфейтингом и факторингом имеются определенные сходство и различия.

Сходство:

во-первых, предоставление кредита в товарной форме поставщиком покупателю (так называемого коммерческого кредита), который затем трансформируется в банковский;

во-вторых, появление в отношениях между поставщиком и покупателем третьей стороны - банка или специализированной компании, с помощью которой предприятие-поставщик освобождается от ряда функций, прямо не связанных с производственной деятельностью;

в-третьих, сокращение для поставщика риска неплатежа покупателя, а также для банка или специализированной компании - в случае перепродажи долгового обязательства на рынке.

Различия между форфейтингом и факторингом заключаются в следующем:

во-первых, форфейтинг предполагает среднесрочное или долгосрочное кредитование, связанное с движением преимущественно основных средств (до 7 лет), а факторинг - краткосрочное, обслуживающее в основном кругооборот оборотного капитала (от 30 до 180 дней - года);

во-вторых, при факторинге банки или специализированные компании берут на себя риски неплатежа частично, а при форфейтинге - полностью;

в-третьих, форфейтинг относится только к приобретенным векселям и другим долговым требованиям и не предполагает, как факторинг, управление общим портфелем долговых требований поставщика.

В мировой практике форфейтинг получил широкое распространение как инструмент финансирования экспорта западных стран в страны Восточной Европы, Латинской Америки и др.

Тема 13. Банковские риски: сущность, классификация и методы управления

Сущность банковских рисков. В любой хозяйственной деятельности всегда существует опасность потерь, вытекающая из специфики хозяйственных операций. Опасность таких потерь представляет собой коммерческий риск. Коммерческий риск означает неуверенность в возможном результате и его неопределенность. Составной частью коммерческих рисков являются финансовые риски, связанные с вероятностью потерь каких-либо денежных сумм или их недополучением.

Риски делятся на два вида: чистые и спекулятивные. Чистые риски означают возможность получения убытка или нулевого результата. Спекулятивные риски выражаются в вероятности получения как положительного, так и отрицательного результата.

Финансовые риски относятся к спекулятивным. Особенностью финансового риска является вероятность наступления ущерба в результате проведения каких-либо операций в финансово-кредитной и биржевой сферах, совершения операций с фондовыми ценными бумагами, т. е. риска, который вытекает из природы этих операций.

Риск — это стоимостное выражение вероятностного события, ведущего к потерям. Риски тем больше, чем выше шанс получить прибыль. Риски образуются в результате отклонений действительных данных от оценки сегодняшнего состояния и будущего развития. Эти отклонения могут быть как позитивными, так и негативными. В первом случае речь идет о шансах получить прибыли, во втором — о риске иметь убытки.

Таким образом, получать прибыль можно только в случаях, если возможности понести потери (риски) будут предусмотрены заранее (взвешены) и подстрахованы. Поэтому проблемам экономических рисков в деятельности коммерческих банков должно уделяться первостепенное внимание. К основным проблемам относятся: разработка классификации банковских рисков, основ оценки и методов расчета экономических, политических и других рисков банка, отдельного заемщика, группы предприятий, отрасли, республики, страны.

В общем случае к рискам по произвольным банковским операциям относят кредитный, процентный, валютный, портфельный риски и риск упущенной финансовой выгоды.

• Кредитный риск — опасность неуплаты заемщиком основного долга и процентов, причитающихся кредитору.

• Процентный риск — опасность потерь коммерческими банками, кредитными учреждениями, инвестиционными фондами в результате превышения процентных ставок, выплачиваемых ими по привлеченным средствам, над ставками по предоставленным кредитам.

• Валютный риск представляет собой опасность валютных потерь, связанных с изменением курса одной из иностранных валют по отношению к другой, в том числе национальной валюте, при проведении внешнеэкономических, кредитных и других валютных операций.

• Портфельный риск — возможность потерь на рынке ценных бумаг.

• Риск упущенной возможной выгоды — это риск наступления косвенного (побочного) финансового ущерба (не полученная прибыль) в результате неосуществления какого-либо мероприятия или остановки хозяйственной деятельности.

Все перечисленные риски взаимосвязаны. Очевидно, что кредитный риск может привести к риску ликвидности и неплатежеспособности банка, а также к риску, связанному с неспособностью банка возмещать административно-хозяйственные расходы. Риск процентной ставки в своем роде самостоятелен, так как связан с конъюнктурой на рынке кредитных ресурсов, и действует как фактор, не зависящий от банка. Однако он в состоянии усугубить кредитный риск и всю цепочку рисков, если банк не будет приспосабливаться к изменению уровня рыночной процентной ставки.

Принципы классификации банковских рисков

Наиболее важными элементами, положенными в основу классификации банковских рисков, являются:

• тип, или вид, коммерческого банка;

• сфера возникновения и влияния банковского риска;

• состав клиентов банка;

• метод расчета риска;

• степень банковского риска;

• распределение риска во времени;

• характер учета риска;

• возможность управления банковскими рисками;

• средства управления рисками.

Рассмотрим подробно особенности классификации банковских рисков в зависимости от состояния каждого из перечисленных элементов.

Тип (вид) банка и риски. С учетом направления деятельности банков можно говорить о трех типах (видах) коммерческих банков: специализированные, отраслевые, универсальные.

В специализированном, например инновационном, банке преобладают повышенные риски, связанные с кредитованием рискованных предприятий, технологий, реализация которых в первое время затруднена. Это требует и особых методов регулирования банковского риска, в частности, получения гарантий от государства, внедрения залогового права на недвижимость и т. п. Холдинговое учреждение, специализирующееся на покупке контрольных пакетов ценных бумаг, производит оценку риска по операциям с ценными бумагами и т. д. Таким образом, специализированные банки несут риски по тем специфическим банковским операциям, которые составляют направление их деятельности.

Отраслевые банки тесно связаны с определенной отраслью, поэтому спектр их рисков, кроме рисков по произвольным банковским операциям, зависит преимущественно от экономических (т. е. внешних для банка) рисков клиентов банка. В отраслевом банке необходимо рассчитывать размер среднеотраслевого риска для определения неиспользованных резервов на предприятиях и учреждениях отрасли и выработки основных направлений деятельности банков.

Универсальные банки вынуждены учитывать в своей деятельности все виды банковских рисков. В этой связи целесообразно выработать оптимальный набор видов риска для каждого типа (вида) банка.

Повышенной степенью риска в рассмотренных вариантах обладают отраслевые банки как некрупные, немобильные, с жесткой привязкой к отрасли и клиенту, а наименьшей — универсальные банки, имеющие возможность покрыть потери от одного вида деятельности доходами от другого.

Сфера возникновения и влияния банковских рисков. В зависимости от сферы возникновения банковские риски классифицируются на:

• риск стран;

• риск финансовой надежности отдельного банка (риски недостаточности капитала банка, несбалансированной ликвидности, недостаточности обязательных резервов);

• риск отдельного вида банковской операции (риск неплатежа, невозмещения, инкассирования — банковской гарантии, юридического риска, риска нерентабельности кредита и т. д.).

С другой стороны, риски в зависимости от сферы возникновения или влияния подразделяются на внешние и внутренние.

• К внешним относятся риски, непосредственно не связанные с деятельностью банка или конкретного клиента. Речь идет о политических, социальных, экономических, географических и других ситуациях и соответственно вызванных ими потерях банка и его клиентов. К экономическим внешним рискам банка, не связанным непосредственно с его деятельностью, можно отнести: неустойчивость валютных курсов; инфляцию; неплатежеспособность или банкротство клиентов банка, отказ его от платежей и неуплата долга в установленный срок; изменение цены товара клиента после заключения контракта, ошибки в документах или оплате товаров, злоупотребления клиентов или хищения ими валютных средств, выплата по поддельным банкнотам, чекам.

Внутренние риски в свою очередь делятся на риски в основной и вспомогательной деятельности банка.

Риски в основной деятельности представляют самую распространенную группу видов: кредитный, процентный, валютный, риск по факторинговым и лизинговым операциям, риск по расчетным операциям банка и операциям с ценными бумагами.

Риски во вспомогательной деятельности банка включают потери по формированию депозитов, риски банковских злоупотреблений, риски по забалансовым операциям, риски утраты позиций банка на рынке, потери репутации банка, состава его клиентов, риск снижения банковского рейтинга и т. д. Они отличаются от рисков по основной деятельности банка тем, что зачастую имеют лишь условную, косвенную оценку и выражаются в упущенной выгоде.

Но и внутри каждого перечисленного вида рисков можно выделить дополнительные группы. Например, появление новых видов кредитов (авального, ломбардного, синдицированного, учетного и акцептного) создало новые виды рисков по кредитным операциям и различные частные методы их расчета.

Состав клиентов банка и методы расчета рисков. Составом клиентов банка определяется метод расчета риска и его степень. Мелкий заемщик подвержен большей зависимости от случайностей рыночной экономики, чем крупный. В то же время крупные кредиты, выданные одному заемщику или группе связанных заемщиков, отрасли, региону или стране, нередко служат причиной банковских банкротств. Поэтому одним из методов регулирования риска от предоставления крупных кредитов является ограничение его размера 10—15% уставного капитала банка. Существенное значение имеет и правильный выбор предпочтительного клиента для банка. Обычно к таким партнерам относятся предприятия, обладающие высокой степенью финансовой устойчивости и имеющие хорошие показатели ликвидности и платежеспособности балансов, достаточный уровень доходности и хорошо обеспеченные собственными средствами.

Одним из распространенных методов минимизации рисков является выделение и соблюдение экономических нормативов банковской ликвидности. Многие коммерческие банки, особенно специализированные, рассчитывают лишь отдельные виды рисков по различным направлениям банковской деятельности. Перспективным становится определение размера допустимого совокупного риска банка, отдельного клиента, республики (экономического региона).

В зависимости от методов расчета риски бывают комплексными и частными. Комплексный риск включает оценку и прогнозирование величины риска банка и соблюдение экономических нормативов банковской ликвидности. Частный риск основывается на создании шкалы коэффициентов риска или взвешивании риска по отдельной банковской операции или группе.

Степень банковского риска (взвешивание риска). Степень банковского риска учитывает полный, умеренный и низкий риск в зависимости от расположения по шкале рисков. Степень банковского риска характеризуется вероятностью события, ведущего к потере банком средств по данной операции. Она выражается в процентах или определенных коэффициентах.

Особенностью нахождения степени банковского риска является его индивидуальная величина, связанная с принятием на себя конкретного риска по конкретной банковской операции. Во многом она определяется субъективной позицией каждого банка.

Попытки регламентации степени банковского риска по отдельным операциям должны носить гибкий характер. В каждом отдельном случае необходимо самостоятельное определение банками вероятности потери средств в результате той или иной операции.

Распределение риска во времени. Основные операции банка подвержены прошлому и текущему риску (в отдельных случаях — и будущему). Текущему риску подлежат операции по выдаче гарантий, акцепта переводных векселей, документарные аккредитивные операции, продажа активов с правом регресса и др. Но сама возможность оплаты гарантии через определенное время, оплата векселей, осуществление аккредитива за счет банковского кредита подвергают эти операции и будущему риску. При наступлении времени оплаты гарантии, если банк не учел вероятность этих потерь, он несет и прошлый риск, т. е. тот, который банк принял на себя непосредственно при выдаче гарантий. Распределение риска во времени играет очень важную роль для прогнозирования предстоящих банку потерь. При учете этого фактора можно избежать наложения прошлых рисков и ошибок на будущую деятельность банка.

Характер учета операций и риски. По характеру учета банковские риски делятся на риски по балансовым операциям и по забалансовым операциям. Зачастую кредитный риск, возникающий по балансовым операциям, распространяется и на внебалансовые операции, например, при банкротстве предприятия. Здесь важно правильно учесть степень возможных потерь от одной и той же деятельности, проходящей одновременно как по балансовым, так и по внебалансовым счетам. Так, оценку степени риска операции по валютным опционам следует производить исходя не только из валютного риска, но и рыночного, риска по операциям с ценными бумагами, а также рисков по отдельным забалансовым операциям: с казначейскими обязательствами, евродепозитами, биржевыми индексами и т. д.