5. Состояние платежного баланса РФ и развитых стран
Тема 7. Система международного кредита
Темы рефератов:
1. Назначение и классификация международного кредита
2. Страхование кредита, условия и риски
3. Проблемы реструктуризации международной задолженности
Вопросы к обсуждению:
1. Лизинг
2. Факторинг
3. Форфейтинг
4. Внутрифирменное кредитование
5 Прямое государственное кредитование
Тема 8. Кредитование внешнеэкономической деятельности хозяйствующих субъектов
Темы рефератов:
1. Международное кредитование экспорта и импорта
2. Участники и операторы международного кредитного рынка
3. Евродолларовое и еврооблигационное кредитование
Вопросы к обсуждению:
1. Принципы и методика расчета стоимости кредита
2. Акцептный кредит и его модификации
3. Небанковские формы международного кредитования
4. Синдицированная форма организации кредитования
5. Облигационные займы и рейтинговые агентства.
Тема 9. Валютные, кредитные и финансовые условия внешнеторговых контрактов
Темы рефератов:
1. Понятие и условия международных расчетов и
2. Формы международных расчетов
3. Риски и их виды
Вопросы к обсуждению:
1. Спот-курс и форвардный курс, валютирование
2. Страхование и хеджирование рисков
3. Вексель
4. Таможенный контроль
5. Банковский перевод и система СВИФТ
Тема 10. Банковские услуги и документы, применяемые в международных расчетах и платежах
Темы рефератов:
1. Международные правила толкования торговых терминов
2. Торговые счета и их виды
3. Паспорта внешнеторговых сделок
Вопросы к обсуждению:
1. Банки-корреспонденты и корреспондентские отношения
2. Банковский и таможенный контроль
3. Система и инструкции СВИФТ
4. Паспорт экспортной сделки
5. Паспорт импортной сделки
Тема 11. Условия, формы, риски в международных расчетах
Темы рефератов:
1. Нормативно-правовые документы, регулирующие международные расчеты
2. Формы расчетов
3. Порядок и условия расчетов
Вопросы к обсуждению:
1. Участники внешнеторговых сделок и система счетов
2. Международный банковский перевод
3. Документарные товарные аккредитивы и их виды
4. Документарные товарные инкассо и их виды
5. Валютные курсы в расчетах и рекомендации по составлению внешнеторговых контрактов
Тема 12. Система валютно-расчетных операций по внешнеэкономической деятельности
Темы рефератов:
1. Стандартные условия поставки
2. Виды и типы бартерных сделок
3. Методы льготирования экспортных операций в РФ
Вопросы к обсуждению:
1. Внешнеторговые цены
2. Валютный демпинг
3. Валютный трансферт
4. Порядок оформления внешнеторговых счетов-фактур
5. Расчеты чеками
Тема 13. Валютные рынки и операции с иностранной валютой
Темы рефератов:
1. Мировой финансовый рынок и его сегменты
2. Основные инструменты биржевого валютного рынка
3. Основные инструменты внебиржевого валютного рынка
Вопросы к обсуждению:
1. Валютные фьючерсы
2. Валютные опционы
3. Валютные и валютообменные свопы
4. Конверсионные и межбанковские депозитные сделки
5. Спот-сделки и аутрайт-форварды
Тема 14. Классификация валютных операций. Валютный рынок и его индикаторы
Темы рефератов:
1. Особенности российского валютного рынка
2. Рынок FOREX
3. Валютный дилинг
Вопросы к обсуждению:
1. Технический анализ и прогнозирование на рынке FOREX
2. Валютная позиция и ее виды
3. Основные факторы, определяющие изменение валютного курса
4. Основные характеристики валютных рынков
5. Инвестиционные, капитальные и кассовые конверсионные операции
Тема 15. Идентификация кассовых и срочных валютных операций
Темы рефератов:
1. Базисные формы сделок и их модификации
2. Кассовые валютные операции
3. Принципы отражения валютных операций в бухгалтерском учете
Вопросы к обсуждению:
1. Риск при кассовых конверсионных и срочных валютных операциях
2. Операции на валюту, ценные бумаги и валютные индексы
3. Межбанковские срочные контракты
4. Срочные биржевые валютные сделки
5. Методика расчета срочного форвардного курса конверсионных операций
Тема 17. Валютный опцион и опционные валютные стратегии
Темы рефератов:
1. Сделки с опционом
2. Сделки СВОП
3. Виды и классификационного арбитража
Вопросы к обсуждению:
1. Система и структура банковских процентных ставок
2. Вариационная маржа и методика ее расчета
3. Базисные элементы фьючерсной операции
4. Котировка валюты на мировых валютных биржах
5. Классификация валют стран-участниц МВФ
7. ТЕМАТИКА ПИСЬМЕННЫХ РАБОТ
1. Системы регулирования и корректировки плавающих валютных курсов
2. Функционирование системы СДР
3. Деятельность МВФ
4. Деятельность Группы Всемирного банка
5. Валютно-финансовые условия внешнеторговых контрактов
6. Банковское обслуживание внешнеэкономической деятельности хозяйствующих структур
7. Банковское кредитование внешнеэкономической деятельности хозяйствующих структур
8. Реализация международного банковского перевода
9. Документарный товарный аккредитив
10. Документарное товарное инкассо
11. Лизинг
12. Факторинг
13. Форфейтинг
14. Проектное финансирование
15. Акцептный и акцептно-рамбурсный кредит
16. Валютное страхование и валютное хеджирование: современные модификации
17. Система международного инвестиционного кредита
18. Функционирование валютных и фондовых бирж
19. Валютное регулирование и валютный контроль в России
20. Банковский валютный, экспортно-импортный и таможенный контроль
21. Структура и составление платежного баланса страны
22. Экономические и политические факторы формирования валютного курса российского рубля
23. Система счетов хозяйствующих структур в коммерческом банке и их режим
24. Механизм регулирования и корректировки плавающего валютного курса Центральный банк (цб)
25. Стандарт ЕВРО и валютная реформа в Европейской валютной системе
26. Валютный курс: экономическая основа, виды и факторы динамики
27. Валютный механизм рыночной экономики
28. Механизм государственного регулирования и контроля плавающих валютных курсов
29. Системы регулирования плавающих валютных курсов и их классификация
30. Валютные биржи, рынки и механизм торговли валютой и валютными ценностями
31. Валютное регулирование и валютное законодательство в России
32. Валютное страхование и хеджирование (современные модификации)
33. Валютно-финансовые аспекты конвертируемости российского рубля
34. Система валютных бирж в России.
35. Условия и формы расчетов при международных сделках.
36. Бизнес-планирование при создании предприятия в сфере ВЭД.
37. Деятельность фондовых бирж и операций
38. Расчет и регулирование валютной позиции коммерческих банков и хозяйствующих структур
39. Реализация форвардных валютных контрактов
40. Реализация срочных валютных контрактов «аутрайт»
41. Методики расчета срочных форвардных курсов
42. Валютные опционы
43. Опционные валютные стратегии
44. Реализация валютных контрактов СВОП
45. Валютный свопинг и его модификации.
46. Реализация валютного фьючерса.
47. Классификационный статус валюты.
48. Системы регулирования курса российского рубля.
49. Реализация базовых форм валютного арбитража.
50. Система валютных курсов, валютных котировок и валютных индексов.
8. ВОПРОСЫ ДЛЯ САМОКОНТРОЛЯ И
ПРОВЕРКИ КАЧЕСТВА ЗНАНИЙ
1. Международная валютная система, ее виды и элементы
2. Эволюция международной валютной системы
3. Современная валютная система. СДР
4. Европейская валютная система
5. Валютный курс и его разновидности. Методы котировки
6. Валютный режим. Гибкость валютных курсов
7. Прогнозирование валютного курса с помощью паритета покупательной способности.
8. Воздействие процентных ставок на валютный курс
9. Эволюция валютной политики РФ
10. Мировой валютный рынок, его структура, участники
11. Сущность и типы валютной политики
12. Валютное регулирование в РФ
13. Эффективность валютного контроля и валютного регулирования
14. Современная валютная система. МВФ
15. Валютная политика развивающихся стран и стран СНГ
16. Проблемы управления валютным долгом
17. Внешний государственный долг РФ. Парижский и Лондонский клубы кредиторов.
18. Золото в истории денег. Рынок золота и операции коммерческих банков.
19. Международное кредитование. Лизинг
20. Международное кредитование. Форфейтинг
21. Международное кредитование. Факторинг
22. Синдицированное кредитование
23. Внутрифирменное финансирование и прямое государственное кредитование.
24. Прямое государственное кредитование
25. Основные инструменты внебиржевого валютного рынка. Сделки «спот» и «аутрайт-форвард»
26. Основные инструменты внебиржевого рынка. Валютный СВОП и валютообменный СВОП
27. Основные валютные инструменты биржевого рынка. Валютные фьючерсы
28. Основные валютные инструменты биржевого рынка. Биржевые валютные опционы
29. Управление риском в валютной торговле
30. Сущность и типы валютной политики
31. Принципы валютного контроля и регулирования. Валютные ограничения
32. Валютное регулирование в РФ. Органы валютного контроля. Эффективность валютного регулирования и контроля
33. Платежный баланс, классификация и принципы построения
34. Операции по счету текущих операций и счету движения капитала и финансовых операций. Чистые пропуски и ошибки
35. Баланс международных инвестиций. Финансирование дефицита платежного баланса
36. Понятие, условия и механизм внешнеторговых расчетов
37. Формы международных расчетов. Аккредитив, инкассо, банковский перевод
38. Валютный клиринг
39. Сущность, функции и роль международного кредитования
40. Классификация международного кредита
41. Международное кредитование экспорта и импорта
42. Условия международного кредита
43. Облигационные займы. Рейтинговые агентства
44. Международные и региональные валютно-кредитные и финансовые организации
45. Функции и операции МВФ
46. Функции и операции институтов Группы Всемирного Банка
47. Механизм валютных интервенций и их виды
48. Операции на валютной бирже
49. Конвертируемость валюты и ее формы
50. Валютные зоны и зоны совместной эмиссии
51. Оптимальные валютные зоны
52. Базовые позиции демонетизации золота
53. Особенности функционирования золотых бирж и свободных рынков
54. Расчет валютного курса и сферы применения СДР
55. Расчеты сложной составной валютной единицы
56. Расчет и использование валютной корзины
57. Механизм эмиссии валюты ЕВРО
58. Расчет валютного курса валюты ЕВРО
59. Система фиксирования и регулирования валютных курсов в рамках Европейской валютной системы
60. Функции и операции кредитных и инвестиционных институтов ЕВС
61. Механизм евродолларового и евровалютного кредитования
62. Деятельность Парижского и Лондонского клубов кредиторов
63. Основные методы валютного страхования и хеджирования
64. Принципы валютного регулирования и контроля в России
65. Организация международных банковских связей
66. Корреспондентские банковские дела
67. Документарные банковские операции
68. Товарораспорядительные документы и их основные характеристики
69. Основные виды инвойсов и торговых счетов-фактур
70. Виды и типы коносаментов
71. Основные виды страховых документов
72. Внешнеторговые сертификаты
73. Паспорта внешнеторговых сделок
74. Условия внешнеторговых поставок и внешнеторговые цены
75. Виды и типы бартерных операций
76. Основные виды банковских валютных расчетов по внешнеэкономической деятельности хозяйствующих структур
77. Валютный трансферт, суть, возможности реализации и случаи полного запрещения
78. Виды и реализация документарного товарного аккредитива
79. Виды и реализация документарного товарного инкассо
80. Основные формы кредитования внешнеэкономической деятельности хозяйствующих структур
81. Валютно-финансовые условия внешнеторговых контрактов
82. Основные положения Закона о валютном регулировании и валютном контроле в Российской Федерации
83. Валютные курсы биржевого и внебиржевого оборота
84. Виды валютных рынков и его индикаторы
85. Механизм регулирования и корректировки плавающих курсов Центральным Банком
86. Конвертируемость валюты и ее виды
87. Классификационный статус валюты
88. Концепция паритета покупательной способности валюты и ее использование для расчета соотношений валютных курсов
89. Валютные индексы для основных валют мира
90. Валютные операции в системе операционной деятельности коммерческих банков (КБ). Виды и типы валютных операций КБ и хозяйствующих структур
91. Структура процентных ставок по валютным, кредитным и инвестиционным операциям коммерческих банков
92. Валютные курсы биржевого и внебиржевого валютного оборота в операциях КБ и хозяйствующих структур
93. Валютный свопинг в системе операций коммерческих банков
94. Виды и типы кассовых операций коммерческих банков
95. Валютный и процентный арбитраж
96. Валютный опцион и опционные стратегии
97. Валютные операции СВОП
98. Валютный и финансовый фьючерс
99. Валютная позиция КБ и хозяйствующих структур, ее формы и виды, методы ее регулирования и контроля
100. Реализация форвардных валютных контрактов
101. Реализация сделок и контрактов аутрайт
102. Реализация валютных операций СВОП
103. Реализация финансового и валютного фьючерса
104. Реализация кассовых конверсионных операций и контрактов
105. Реализация контрактов СПОТ
106. Валютный клиринг и дилинг
9. КОНТРОЛЬНЫЕ ЗАДАНИЯ
Выполнение работы заключается в кратких ответах на вопросы задания, оформленных в письменном виде. Оформление работы в соответствии с Методическими указаниями по оформлению письменных (курсовых и дипломных) работ.
После проверки работы преподавателем студент допускается к ее защите. Защита проводится в форме собеседования.
Номер варианта контрольного задания каждому студенту устанавливается в зависимости от порядкового номера фамилии студента в журнале группы.
Номер студента в журнале Номер варианта
1, 23 1
2, 24 2
… … …
22, 44 22
Задание 1
1. Использование валюты ЕВРО в России.
2. Сравнительный анализ документарных товарных аккредитивов (ДТА) и документарных товарных инкассо (ДТИ).
3. МБП (международный банковский перевод).
4. Акцептный кредит.
5. Оформление комплекта внешнеторговых и товарораспорядительных документов.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 2
1. Функции и методика расчета СДР.
2. Сравнительный анализ основных форм торговых расчетов.
3. Корреспондентское банковское дело.
4. Акцептно-рамбурсный кредит.
5. Выписка и проверка внешнеторговых сертификатов и паспортов.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 3
1. Системы регулирования курса российского рубля.
2. Сравнительный анализ документарных товарных аккредитивов (ДТА) и документарных товарных инкассо (ДТИ).
3. Выписка и проверка паспорта экспортной и импортной сделки и других документов банковского валютного экспортно-импортного контроля.
4. Проектное финансирование.
5. Валютный трансферт, случаи его разрешения и использования.
6. Система валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 4
1. Тенденция развития рынка золота.
2. Сравнительный анализ основных форм торговых расчетов.
3. Валютный трансферт, случаи его разрешения и использования.
4. Оформление комплекта внешнеторговых и товарораспорядительных документов.
5. Лизинг.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия и их корреспонденция.
Задание 5
1. Системы регулирования валютных курсов в индустриально развитых странах.
2. Сравнительный анализ документарных товарных аккредитивов (ДТА) и документарных товарных инкассо (ДТИ).
3. Корреспондентское банковское дело.
4. Акцептно-рамбурсный кредит.
5. Выписка и проверка страхового полиса.
6. Система валютных счетов коммерческого предприятия и их корреспонденция.
Задание 6
1. Системы регулирования валютных курсов по внешней торговле.
2. Сравнительный анализ основных форм торговых расчетов.
3. Основные формы банковского кредитования ВЭД.
4. Парижский клуб кредиторов.
5. Валюта ЕВРО.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия и их корреспонденция.
Задание 7
1. Системы регулирования валютных курсов в развивающихся странах.
2. Виды международных кредитов.
3. МБП (международный банковский перевод).
4. Оформление комплекта внешнеторговых и товарораспорядительных документов.
5. Факторинг.
6. Система валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 8
1. Совершенствование Европейской валютной системы и валюта ЕВРО.
2. Сравнительный анализ основных форм торговых расчетов.
3. Акцептный кредит.
4. Корреспондентское банковское дело.
5. Выписка и проверка инвойса (счета-фактуры) и его виды.
6. Рейтинговые агентства.
Задание 9
1. Механизм и порядок евродолларового кредитования.
2. Лондонский клуб кредиторов.
3. Выписка и проверка коносамента и железнодорожной накладной.
4. Форфейтинг.
5. Приказ инкассового поручения.
6. МБП (международный банковский перевод) и валютный трансферт.
Задание 10
1. Валютные зоны и валютные группировки. Оптимальные валютные зоны.
2. Сравнительный анализ основных форм торговых расчетов.
3. Валютный трансферт, случаи его запрещения и использования.
4. Оформление комплекта внешнеторговых и товарораспорядительных документов.
5. Акцептно-рамбурсный кредит.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 11
1. Система евродолларов и евровалют и кредитование на их основе.
2. Система СВИФТ.
3. Корреспондентское банковское дело.
4. Основные методы кредитования ВЭД.
5. Синдицирование.
6. Система валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 12
1. Платежный баланс.
2. Сравнительный анализ основных форм торговых расчетов. Торговые счета (инвойсы) и коносаменты.
3. Приказ платежного поручения на базе документарных товарных аккредитивов (ДТА) и документарных товарных инкассо (ДТИ).
4. Лизинг.
5. Приказ инкассового поручения.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 13
1. Инвестиционная позиция.
2. Валютный клиринг.
3. Внешнеторговый контракт и его элементы.
4. Оформление комплекта внешнеторговых и товарораспорядительных документов.
5. Акцептно-рамбурсный кредит.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 14
1. Деятельность МВФ в России.
2. Сравнительный анализ основных форм торговых расчетов.
3. Корреспондентское банковское дело.
4. Дилинг.
5. Валютный трансферт, случаи его запрещения и использования.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 15
1. Деятельность Группы Всемирного Банка в России.
2. Баланс международных инвестиций.
3. Факторинг.
4. МБП (международный банковский перевод).
5. Выписка и проверка комплекта внешнеторговых и товарораспорядительных документов.
6. Режим валютных счетов коммерческого предприятия в банке и их корреспонденция.
Задание 16
1. Реализация форвардного валютного контракта.
2. Фьючерсный контракт и его отличия от всех других видов срочных валютных сделок.
3. Расчет операционного срочного валютного курса валютной биржи.
4. Валютные курсы и валютные котировки доллара США.
5. Валютная позиция коммерческого банка, ее расчет и контроль.
6. Классификационный статус валюты.
Задание 17
1. Реализация контракта “аутрайт”.
2. Контракт “своп” и его отличие от всех других видов срочных валютных сделок.
3. Расчет опционного валютного курса.
4. Небанковские формы международного финансирования.
5. Валютная позиция хозяйствующего субъекта (инвестиционной компании) и ее расчет.
6. Классификационный статус валюты.
Задание 18
1. Реализация опционного валютного контракта.
2. Контракт “СВОП” и его отличия от всех других видов срочных валютных сделок.
3. Расчетный курс ЦБ РФ и метод его определения.
4. Прямое государственное кредитование.
5. Валютная позиция коммерческого банка, ее расчет и контроль.
6. Основные системы регулирования плавающих валютных курсов.
Задание 19
1. Реализация контракта “СВОП”.
2. Контракт “аутрайт” и его отличия от всех других видов срочных валютных сделок.
3. Расчет вариационной маржи по валютному фьючерсу.
4. Валютные курсы и валютные котировки российского рубля.
5. Валютная позиция хозяйствующей структуры (инвестиционной компании) и ее расчет.
6. Механизм и методы регулирования плавающего курса ЦБ РФ.
Задание 20
1. Реализация фьючерсных контрактов на бирже.
2. Валютный опцион и его отличия от всех других видов срочных валютных сделок.
3. Расчет теоретического форвардного валютного курса (по формуле) и расчетного курса ЦБ РФ.
4. Валютные курсы и валютные котировки ЕВРО (EURO Rate).
5. Валютная позиция коммерческого банка, ее расчет и контроль.
6. Системы регулирования плавающего курса российского рубля и его классификационный статус.
Задание 21
1. Реализация валютного фьючерса.
2. Контракт “своп” и его отличия от всех других видов срочных валютных сделок.
3. Расчет вариационной маржи по финансовому фьючерсу.
4. Валютные курсы и валютные котировки валюты СДР.
5. Валютная позиция хозяйствующей структуры (инвестиционной компании) и ее расчет.
6. Основные системы регулирования плавающих валютных курсов.
Задание 22
1. Реализация валютного фьючерса.
2. Опционный валютный контракт и его отличия от всех других видов срочных валютных сделок.
3. Расчет срочного операционного курса валютной биржи.
4. Группа Мирового банка.
5. Валютная позиция коммерческого банка, ее расчет и контроль.
6. Классификационный статус валюты.
10. УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ КУРСА
Основная литература:
1. , Вешкин валютно-кредитные отношения. – М., Экономистъ, 2005.
2. Вахрушина стандарты учета и финансовой отчетности. М., 2009
3. Гусаков валютно-кредитные отношения. М., 2008
4. Карелин валютно-кредитные отношения. / Практикум. – М.: Дашков и К, 2006.
5. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. М.2003. Под ред.
6. Международные экономические отношения. Под ред. . М., 2009
7. Международный финансовый рынок / под ред. . М., 2009
8. международные стандарты учета и финансовой отчетности. М., 2009
9. Подольский и внутрифирменные стандарты аудиторской деятельности. М., 2009
10. Суэтин валютно-финансовые отношения. – М.: КноРус, 2010.
11. Тедеев право: Учебное пособие. – СПб.: Питер, 2009.
Интернет – ресурсы:
1. www. *****
2. www. *****
3. www. *****
4. www. *****
11. ОСНОВНЫЕ ТЕРМИНЫ И ПОНЯТИЯ [1]
АГМИ - агентство по гарантированию международных инвестиций.
Американский опцион - вид опциона, который может быть исполнен в любое время до даты экспирации.
Арбитраж - открытие позиции в иностранной валюте в целях получения маржевой прибыли (разницы между средней ценой покупки
и продажи валюты) путем использования в определенный момент времени существующих на финансовых рынках разрывов между курсами и процентными ставками валют по кассовым и срочным операциям.
Аутрайт - классическая срочная сделка в чистом виде.
Аффинажный завод - предприятие, осуществляющее очистку извлеченных драгоценных металлов от примесей, доведение драгоценных металлов до качества, соответствующего установленным стандартам.
Базисная стоимость опциона - цена, за которую покупатель опциона имеет право купить (продать) валюту в случае реализации контракта.
Безналичные деньги - активы в национальной или иностранной валюте на счете в банке.
Валюта котировки - валюта, которая указывает цену стандартной единицы торгуемой валюты.
Валюта Российской Федерации - денежные знаки в виде банкнот и монеты Банка России, находящиеся в обращении в качестве законного средства наличного платежа на территории Российской Федерации, а также изымаемые либо изъятые из обращения, но подлежащие обмену указанные денежные знаки; средства на банковских счетах и в банковских вкладах.
Валютная позиция - открытая позиция в иностранной валюте, содержащая курсовые риски.
Валютная позиция банка - балансовые активы и пассивы, внебалансовые требования и обязательства в иностранной валюте.
Валютная позиция по капиталу - величина, соответствующая стоимостной оценке всех или части валютных ценностей, полученных в оплату уставного капитала.
Валютные интервенции - операции центральных банков на валютных рынках по купле-продаже национальной денежной единицы против ведущих иностранных валют.
Валютные ценности - иностранная валюта и внешние ценные бумаги
.
Валютные фьючерсы - стандартные контракты, предусматривающие покупку (продажу) определенного количества одной валюты за другую по фиксированному в момент заключения контракта курсу при наступлении срока поставки по контракту.
Валютный арбитраж - согласованные операции по купле-продаже валют на разных рынках или с привлечением других финансовых инструментов
с целью получения прибыли.
Валютный курс - цена определенной стандартной величины иностранной валюты, которая устанавливается в относительных единицах других валют.
Валютный риск - риск возможных потерь при открытой позиции в иностранной валюте.
Внешняя конвертируемость - право резидентов совершать с нерезидентами операции с иностранной валютой, а также активами в иностранной валюте.
Внутренняя конвертируемость - право резидентов совершать операции на внутреннем рынке с иностранной валютой, а также активами в иностранной валюте.
Временная стоимость опциона - определяется неустойчивостью валюты и сроком, оставшимся до исполнения опциона, она уменьшается с сокращением времени до даты экспирации.
Всеобщая конвертируемость - возможность приобретения экономическими агентами иностранной валюты для операций, осуществляемых как в рамках статей текущих операций, так и статей движения капиталов.
«Выписывание» опциона - термин, обозначающий продажу опциона.
Гарантийная маржа - сумма, которую необходимо внести в клиринговую палату биржи в качестве гарантии при открытии позиции.
Дата валютирования - дата, определяемая для исполнения условий валютной сделки.
Дата платежа - дата, к которой партнер по сделке должен поставить валюту.
Девальвация - снижение курса валюты.
Девиз - безналичные деньги: активы банка в иностранной валюте, помещенные за границей, а также подлежащие оплате за границей чеки и векселя в иностранной валюте.
Дериватив - финансовый инструмент, стоимостные характеристики которого определяются изменениями цены лежащего в его основе базового актива
.
Дилинг - процесс заключения сделок с финансовыми активами.
Дисконт - разница между форвардным и спот-курсом, причем курс спот выше форвардного.
Длинная позиция - требования по купленной валюте превышают обязательства по проданной валюте; избыток поступлений.
Длинная чистая позиция
- положительный результат расчета чистой позиции, включаемая в расчет открытой позиции со знаком «+».
ДТА - документарный товарный аккредитив.
ДТИ - документарных товарных инкассо.
Закрытая валютная позиция - валютная позиция, при которой сумма требований и сумма обязательств банка в отдельной иностранной валюте равны друг другу.
Закрытие позиции - покрытие риска открытой валютной или процентной позиции путем заключения встречной сделки.
Европейский опцион - вид опциона, который может быть исполнен только в установленную дату.
ЕВС - Европейская валютная система.
ЕС - Европейский Союз.
ЕЦБ - Европейский Центральный банк.
Инвестиционные монеты - монеты из драгоценных металлов по техническим параметрам, способам чеканки, методу ценообразования и значительным объектам тиражей отвечающие требованиям, предъявляемым к предметам инвестирования.
Инвестиционный инструмент (финансовые активы) - ценные бумаги, драгоценные металлы, - мировые валюты и прочие активы, которые могут служить объектом покупки в целях сохранности и увеличения вкладываемых средств
Инвесторы - владельцы средств, вкладывающие их в различные инвестиционные инструменты (финансовые активы) в целях получения дохода.
Иностранная валюта - денежные знаки в виде банкнот, казначейских билетов, монеты, находящиеся в обращении и являющиеся законным средством наличного платежа на территории соответствующего иностранного государства (группы иностранных государств), а также изымаемые либо изъятые из обращения, но подлежащие обмену; средства на банковских счетах и в банковских вкладах в денежных единицах иностранных государств и международных денежных или расчетных единицах.
ИНСТАР - межбанковские базовые ставки, предлагаемые по краткосрочным кредитам на срок 3 дня.
ISO-КОДЫ - алфавитное обозначение кодов валют, используемых в международных платежах.
Капитальная конвертируемость (конвертируемость для инвестиционных операций) - отсутствие ограничений на платежи и трансферты, учитываемые на счете движения капитала.
Капитальный бюджет - форма представления результатов текущего или оперативного финансового плана капитальных вложений (финансового обеспечения реализации инвестиционного проекта), разрабатываемого на этапе осуществления нового строительства, реконструкции и модернизации основных средств, приобретения новых видов оборудования и нематериальных активов.
Клиринг - система безналичных расчетов, основанная на зачете взаимных финансовых требований и обязательств.
Клиринговая палата – расчетная палата на срочной бирже, выступающая в качестве партнера по каждой сделке.
Конвертируемость валюты - способность резидентов и нерезидентов свободно обменивать национальную валюту на иностранную и использовать иностранную валюту в международных сделках.
Короткая позиция – обязательства по проданной валюте превышают требования по купленной валюте; недостаток валюты по сравнению с ее расходованием.
Короткая чистая позиция - отрицательный результат расчета чистой позиции, включаемая в расчет открытой позиции со знаком «минус».
Котировка – определение курсов иностранной валюты к национальной валюте.
Краткосрочный хедж - осуществляется посредством форвардных и фьючерсных операций.
Кросс-курс - соотношение между валютами, которое вытекает по отношению к третьей валюте
Курс спот - курс, выражающий стоимость определенной единицы торгуемой валюты при заключении сделки спот
Курсы бид, офер - соответственно курсы, предлагаемые при покупке и продаже валюты.
Кэп - соглашение о предоставлении займа с плавающей процентной ставкой, но с гарантией, что она никогда не превысит некоторый данный уровень.
ЛИБОР - ставка предложения-продажи на лондонском межбанковском рынке депозитов.
Ликвидность - возможность беспрепятственной быстрой продажи имеющихся финансовых активов (инвестиционных инструментов) и получения наличных денежных средств.
Лимит позиции - ограничение открытой валютной или процентной позиции участника рынка.
Лимит открытой валютной позиции - максимально допустимое отношение величины открытой валютной позиции к сумме собственных средств (капиталу) банка.
Ломаная дата - нестандартный срок валютирования форвардной сделки
Макроэкономические индикаторы — набор основных показателей состояния национальной экономики.
МАР - Международная ассоциация развития.
Маржа - разница между курсами покупки и продажи.
МБК — межбанковские кредиты, операции первоклассных банков России.
МБРР - Международный банк реконструкции развития.
МВС - международная валютная система.
МВФ - Международный валютный фонд.
МИБОР - процентные ставки, предложения Консорциума Российских банков
МФК - Международная финансовая корпорация
Наличная сделка - конверсионная операция с датой валютирования, отстоящей от дня заключения сделки не более чем на два рабочих банковских дня.
Обезличенный металлический счет - счет клиента, на котором числится принадлежащий ему обезличенный металл в граммах (без указания конкретных слитков).
Обратная котировка - цена единицы национальной валюты, выраженная в единицах иностранной валюты.
Овернайт - «ночная ссуда», однодневный депозит со сроком окончания «завтра».
Овернайт-позиция - позиция в иностранной валюте, которая не закрывается в течение ночи.
Онколь - депозиты и кредиты до востребования.
Ограниченная конвертируемость - означает ее разрешение только для обеспечения текущих торговых операций.
Опцион – ценная бумага, дающая право ее владельцу купить (продать) определенное количество валюты по фиксированной в момент заключения сделки цене в определенный срок в будущем; право выбора времени поставки или платежа, а также возможности отказа от сделки, предоставляемое или предлагаемое опционером своему партнеру
Опцион колл - право на покупку определенной суммы валюты по заранее согласованной цене в определенный день или в течение определенного срока.
Опцион пут - право на продажу определенной суммы валюты по согласованной цене в день исполнения или в течение определенного периода.
Опционная премия - премия, уплаченная покупателем продавцу опциона
Открытая позиция — неравенство между поступлением данной валюты в банк и ее расходованием.
ОТС - используется для обозначения сделок, которые заключаются на внебиржевом рынке.
Оффшоры - инвестиционный бизнес, не подпадающий под национальное регулирование и пользующийся налоговыми льготами.
Памятные монеты - монеты драгоценных металлов (старых образцов или использующиеся в расчетах), по характеру художественного оформления, способам чеканки, техническим параметрам и небольшим объемам тиражей приобретаемые главным образом для коллекционирования.
Паритет – понятие, используемое дилером для обозначения совпадения его котировки с выставленным ему курсом.
Полная конвертируемость - отсутствие любого контроля, как по счету текущих операций, так и по счету движения капитала платежного баланса.
Предельные процентные ставки - потолок, при кредитах с плавающей процентной ставкой, особо оговаривается в конкретном контракте.
Премия - разница между форвардным и спот-курсами, причем курс спот ниже форвардного.
Процентные риски - риски потерь, связанные с неблагоприятным изменением процентных ставок.
Процентный своп - соглашение сторон о взаимном обмене процентными платежами, исчисленными в одной валюте с предлагаемой суммы по заранее оговоренным процентным ставкам в течение определенного периода времени.
Прямая котировка - Цена единицы иностранной валюты, выраженная в единицах национальной валюты.
Прямое страхование - банковские услуги, включающие целый ряд направлений и осуществляемые на основе стратегической программы.
Пункт (пипс) - минимальное изменение валютного курса (шаг цены) используется для определения разницы между двумя курсами валюты: между форвардным курсом и спот-курсом, курсами покупки и продажи.
Ревальвация - повышение курса валюты.
Риск исполнения (поставки) - риск того, что партнер по сделке не сможет выполнить свои обязательства, и не поставленная им сумма будет покрыта по неблагоприятному текущему курсу.
Риск платежа (расчетный) - риск, характеризующий возможность непоставки валюты одним из партнеров валютной сделки, когда другим партнером оплата уже произведена.
Рынки золота - специальные центры торговли золотом, где осуществляется его регулярная купля-продажа по рыночной цене в целях промышленно-бытового потребления, частной тезаврации, инвестиций, страхования риска потерь из-за изменения цен, спекуляции на разнице в ценах и приобретения необходимой валюты для международных расчетов.
Рыночная стоимость монеты - цена, по которой банк продает (покупает) монеты из золота или золотые слитки.
SAFE - синтетические соглашения по валютному обмену.
Своп - обмен кредитными обязательствами, контрактами, заключенными на покупку иностранной валюты за национальную и ее продажу или выкуп национальной валюты.
Своп-сделка - валютная операция, сочетающая куплю-продажу двух валют на условиях немедленной поставки с одновременной противоположной сделкой на определенный срок с теми же валютами.
Своп-ставка - разница между спот - и форвардным курсами, выраженная в пунктах.
Сделка спот - валютная сделка, по которой платежи осуществляются на второй рабочий день после заключения сделки.
Сделка TOD - конверсионная операция с датой валютирования в день сделки.
Сделка ТОМ - конверсионная операция с датой валютирования на следующий за днем заключения сделки рабочий банковский день.
СДР – специальные права заимствования.
СКВ - свободно конвертируемая валюта.
Слитки золота - золото в мерных слитках (массой 1, 5, 20, 50, 100, 250, 500 и 1000 граммов) и/или стандартных слитках (массой от 11 до 13,3 кг), изготовленных аффинажными организациями и соответствующих действующим стандартам.
Сложный процент - присоединение начисленных процентов к базовой сумме, капитализация процентов.
Соглашение о процентных ставках по форвардным операциям - договор, в котором фиксируется процентная ставка по золотому депозиту или займу, начиная с некоторой даты в будущем.
Соглашения о форвардной ставке - форвардные контракты на краткосрочные процентные свопы.
Соглашение по иностранной валюте (непоставляемый форвард) - условная форвардная сделка, в которой при наступлении срока встречная валюта не поставляется, а расчет производится наличным платежом в базовой валюте.
Cпот - наличный, в сделках по купле и продаже валюты расчет производится «сегодня» или на второй рабочий день по курсу на момент заключения сделки.
Спот-некст - краткосрочная своп-сделка с совершением обратной сделки на следующий рабочий день.
Спрэд - разница между курсами продажи и покупки при котировке валюты
Срок опциона (срок экспирации) - момент времени, по окончании которого покупатель опциона теряет право на покупку (продажу) валюты, а продавец опциона освобождается от своих контрактных обязательств.
Страйк цена - цена исполнения; фиксированный курс валюты в опционном контракте
, по которому покупатель контракта может купить или продать иностранную валюту.
Счет Лоро - корреспондентский счет банка А, который ведет банк Б со своей позиции.
Счет Ностро - корреспондентский счет банка А, который ведет банк Б с позиции банка А.
Текущая конвертируемость - отсутствие ограничений на платежи и трансферты, учитываемые на счете текущих операций платежного баланса.
Текущий курс продажи банком обезличенного золота - стоимость одного грамма обезличенного золота, установленная банком для совершения операций по продаже за рубли обезличенного золота с зачислением на ОМС.
Том-некст - краткосрочная своп-сделка, которая фактически начинается завтра (на следующий рабочий день) и заканчивается послезавтра.
Уполномоченные банки - кредитные организации, созданные в соответствии с законодательством Российской Федерации и имеющие право на основании лицензий Центрального банка Российской Федерации осуществлять банковские операции со средствами в иностранной валюте, а также действующие на территории Российской Федерации в соответствии с лицензиями Центрального банка Российской Федерации филиалы кредитных организаций, созданных в соответствии с законодательством иностранных государств, имеющие право осуществлять банковские операции со средствами в иностранной валюте.
Условный форвард - форвард своп, в котором в расчетную дату встречная валюта не поставляется, а расчет производится наличным платежом в базовой валюте.
Финансовая интеграция - экономический процесс объединения финансовых, кредитных, денежных, валютных систем и рынков стран на базе единой валюты и создания наднациональных финансово-кредитных регулирующих институтов, осуществляющих единую финансовую и денежно-кредитную политику.
Фло - соглашение о предоставлении займа с плавающей ставкой, но с условием, что она никогда не опустится ниже некоторого уровня
Форвардная сделка - соглашение двух сторон о конвертации одной валюты в другую в течение срока большего, чем два рабочих дня, после заключения сделки.
Форвардная сделка с золотом - контракт, который заключается сегодня на покупку или продажу золота по некоторой фиксированной цене при осуществлении расчетов при наступлении конкретной даты в будущем.
Форвардные операции - сделки по обмену валют по заранее согласованному курсу, которые заключаются сегодня, но дата валютирования отложена на определенный срок в будущем.
Форвардный курс аутрайт - курс форвардной валютной сделки, который фиксируется в день заключения сделки и действителен в день ее исполнения.
Форекс - безналичные активы, которыми оперируют при проведении конверсионных операций.
Форекс-клуб - организация, основанная банками - активными участниками международной валютной торговли, с целью установления профессиональных стандартов и норм поведения на валютном рынке.
FRA - соглашение, заключенное двумя сторонами с целью либо защититься от будущих колебаний процентных ставок, либо спекулировать на этих колебаниях.
Форвардный валютный обмен - купля-продажа иностранной валюты с поставкой и оплатой в будущем.
Форвардный контракт - документ, подтверждающий заключение сделки, сроки, курс и объем валютного товара.
Форвардный курс - договорная цена валюты, связывающая спот-курс с процентной ставкой по депозитам.
Форвардный спрэд - разница между спот-курсом и форвардным курсом.
Фьючерсы – контракты, представляющие обязательства купить или продать определенное количество финансовых инструментов (валюты, ценных бумаг) или товаров по согласованной цене.
Фьючерсный контракт - Стандартный биржевой контракт на куплю-продажу валюты или финансовых инструментов, является безусловным соглашением о поставке или продаже торгуемой суммы в согласованный срок по заранее установленному курсу.
Хеджирование - инструментарий и действия, используемые для минимизации потерь от валютных колебаний.
Цена исполнения - фиксированный курс валюты в опционном контракте, по которому покупатель контракта может купить или продать иностранную валюту.
Цена на золото - стоимость одного грамма.
Чистая балансовая позиция - разность между суммой балансовых активов и суммой балансовых пассивов одной и той же иностранной валюте.
Чистая опционная позиция - разность между внебалансовыми требованиями и обязательствами в одной и той же иностранной валюте, обусловленными покупкой/продажей кредитной организацией опционных контрактов.
Чистая позиция по гарантиям - разность между взвешенной величиной полученных и величиной выданных безотзывных гарантий, выраженных в одной и той же иностранной валюте.
[1] , Семенов валютных отношений. – М.: Юрайт, 2000; Щеголева операции. – М.: Маркет ДС, 2004
|
Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах:
1 2 3 |
