3. Кому принадлежит идея внедрить систему риск-менеджмента в рамках всего пред­приятия?

4. Когда ваша компания начала переход к управлению рисками в рамках всего пред­приятия? Пожалуйста, опишите положение вашей компании до начала этой работы.

5. Как давно вы участвуете в плане по управлению рисками в рамках всего предприятия? Пожалуйста, опишите различные этапы вашего плана по внедрению этой системы.

6. Чего вы ожидаете от системы риск-менеджмента в рамках всего предприятия?

7. Какие документы, связанные с системой риск-менеджмента в рамках всего пред­приятия, доступны исследователям?

Организационная структура

1. Опишите организационную структуру для начала работы по управлению рисками в рамках всего предприятия.

2. Есть ли в вашей компании сотрудник, занимающийся рисками? Кому он подотче­тен? Опишите его должностные обязанности.

3. Есть ли у вас ресурсы для управления рисками: человеческие и технологические?

Оценка рисков (выявление, источник, приоритет)

1. Как вы выявляете риск? Изложите процесс выявления риска, чтобы понять исйойь-зуемые вами "язык" и схему действий. (Например, риск можно классифицировать как стратегический, операционный или информационный.)

2. Есть ли у вас согласованный набор целей и выявляете ли вы риск в связи с каждой целью?

3. Отвечает ли за выявление риска вся группа или каждый отдел?

4. Определяется ли риск для каждого отдела, подразделения и продукта?

5. Используете ли вы контрольный перечень рисков или вопросник при идентифика­ции риска? Если да, то как именно?

6. Пользуетесь ли вы помощью консультантов при выявлении рисков? Если да, то из­ложите их выводы и расскажите, как они помогли вам?

7. Рассматривали ли вы риск для каждой стадии в вашей цепочке создания стоимости? Цепочка стоимости — это очередность бизнес-функций, с помощью которых про­дуктам или услугам организации добавляется полезность.

8. Проводили ли вы бенчмаркинг (контрольное сравнение) вашей компании, для вы­яснения всех значимых рисков? Например, сравнивали ли вы риск, установленный вами, с таким же видом риска любой другой организации?

9. Анализируете ли вы последние изменения в вашем бизнесе на предмет появления новых рисков (например, новая политика продаж, новые продукты и т. д.)?

10. Определяете ли вы для каждого важного процесса в вашей компании уровень риска и уровень контроля процесса?

11. Сообщается ли информация о рисках всем подразделениям вашей компании?

12. Устанавливаете ли вы источник риска и его размер после идентификации риска?

13. Ваше измерение риска количественное или качественное?

14. Оцениваете ли вы значимость риска? Если да, то как именно? Кто отвечает за оце­нивание риска?

15. Оцениваете ли вы влияние риска в денежном выражении? Если да, то как именно? Кто отвечает за оценивание риска?

16. Оцениваете ли вы вероятность риска? Если да, то как именно? Кто отвечает за оце­нивание риска?

Разработка стратегий по управлению риском (избежание риска, передача, контроль, принятие риска)

1. Оцениваете ли вы степень эффективности вашего управления рисками? Не чрез­мерно ли вы контролируете риски или управляете ими? Какие изменения вы вноси­те в свою стратегию управления рисками, если она оказывается не очень удачной?

2. Используете ли вы какую-либо форму оценки эффективности управления (например, в баллах)?

3. Какие виды контроля вы применяете для того, чтобы убедиться, что управляете дан­ным риском?

4. Если выявляется риск, как вы управляете им?

5. Какое программное обеспечение вы применяете для управления рисками?

6. Какие другие инструменты вы используете для управления риском? 7. Кто отвечает за то, что рисками управляют?

Измерение и мониторинг рисковых процессов

1. Увеличиваются ваши риски или уменьшаются?

2. Как часто вы обновляете ваши данные по выявленным рискам?

3. Как часто вы обновляете оценку рисков?

4. Как часто вы пересматриваете вашу систему контроля и сбора информации о рисках.

5. Есть ли у вас итоговый показатель или набор показателей, на основании которых вы определяете уровень риска?

6. Можете ли вы предоставить исследователям примеры информации, используемой вами для мониторинга риска?

7. Связан ли мониторинг и измерение рисков с вашей оценкой и ранжированием рисков?

8. Опишите ключевые показатели эффективности работы организации и объясните, как они помогают вам в управлении риском.

Роль ключевых руководителей и комитетов

1. Опишите обязанности ключевых руководителей (т. е. председателя совета директоров, президента компании, вице-президента по финансам (CFO), вице-президента по операциям, вице-президента по маркетингу, вице-президента по кадрам главного внутреннего аудитора и т. д.) вашей компании в системе риск-менеджмента рамках всего предприятия.

2. Нужно ли руководителю проходить специальную подготовку в случае введения в компании системы риск-менеджмента в рамках всего предприятия? Если обоснуйте ваш ответ.

3. Какие учебные курсы по управлению рисками вы посещали или какие курсы предлагали посетить?

4. Существует ли система поощрения, связанная с управлением рисками?

5. Получает ли ревизионный комитет Совета директоров регулярные отчеты об управлении рисками компании? Если да, то опишите, что представляет собой такая информация.

Реализация

1. Что вы сейчас делаете особенного, связанного с наличием системы риск-м мента в рамках всей организации?

2. Исходя из вашего опыта, укажите наиболее существенные препятствия на пути успешного внедрения риск-менеджмента в рамках всей организации.

3. Какой вид поддержки высшего руководства необходим для реализации мероприятий по внедрению риск-менеджмента в рамках всей организации?

4. Укажите наилучший, по вашему мнению, путь внедрения системы по управлению рисками в рамках всей организации.

5. Что бы вы сделали по-другому, если бы вам пришлось заново внедрять систему риск-менеджмента в рамках всей организации?

6. Приведите ваши "лучшие примеры" управления рисками. Лучшие примеры управле­ния — это прогрессивные методы, которые можно рекомендовать другим компаниям.

Общие вопросы

1. На какие риски в настоящее время следует обратить пристальное внимание?

2. Какие риски могут вызвать интерес в будущем?

3. Какие действия вы предпринимаете по отношению к текущим и будущим рискам?

4. Распределяете ли вы потребности в капитале и ресурсах, исходя из своей оценки риска?
ПРИЛОЖЕНИЕ 2

Таблица Биржевой рынок торговли товарами, на которых существуют производные

Чикагская срочная товарная биржа

1.  Соевые бобы

2.  Кукуруза

3.  Пшеница

4.  Золото

5.  Серебро

Чикагская товарная биржа

Крупный рогатый скот

2.  Свиньи

Замороженная свинина Бройлерные цыплята Пиломатериалы произвольной длины

Биржа кофе, сахара и какао в Нью-Йорке

1.  Какао

2.  Кофе

3.  Сахар

4.  Рафинированный сахар

Нью-Йоркская товарная биржа

1.  Нефть марки Light sweet

2.  Печное топливо

3.  Неэтилированный бензин

4.  Природный газ

5.  Сжиженный нефтяной газ

6.  Электроэнергия

7.  Платина

8.  Палладий

LIFFE

1.  Какао

2.  Рафинированный сахар

3.  Сахар высшего качества

4.  Картофель

5.  Пшеница

6.  Ячмень

Международная нефтяная биржа

Нефть сорта Brent Газойль Природный газ

Лондонская биржа металлов

Алюминиевые сплавы Алюминий Медь Свинец Никель Олово Цинк

SIMEX

Нефть сорта Brent Золото

Таблица Биржевой рынок торговли базовыми финансовыми инструментами.

Чикагская срочная товарная биржа

1.  Казначейские облигации США

30-дневные «федеральные фонды»

Чикагская товарная биржа

Месячная ставка LIBOR 13-недельные казначейские векселя Валюта (IMM)

Немецкая марка Иена Швейцарский франк Британский фунт

4. Индексы (IOM)

Индекс S&P 500 Фондовый индекс Nikkei Индекс FTSE 100

LIFFE

1.  Краткосрочные процентные ставки

Трехмесячный стерлинг Трехмесячная евромарка Трехмесячные евродоллары

2.  Правительственные облигации

·  Долгосрочные британские государственные облигации

Облигации правительства Германии

3.  Индексы акции Великобритании

FTSE 100

SIMEX

1.  Процентные ставки

2.  Евродоллары

Евроиены Евромарки Облигации правительства Японии

6.  Индексы акций

7.  Средний индекс

Nikkei 225 Nikkei 300

Таблица: Структура производных инструментов на мировых финансовых рынках

Производные инструменты	Связанные базовые инструменты
фьючерсы биржевые	•  процентная ставка в евродолларах, иена, немецкая марка; •  государственные (казначейские) облигации США ; •  британские золотообразные облигации (British Gilt) (9%); •  немецкие федеральные займы; •  курсы валют; •  индексы курсов акций различных бирж
опционы биржевые	•  акции; •  валюта; •  процентная ставка; •  процентные фьючерсы, в том числе фьючерсы на государствен­ные (казначейские) займы; •  фьючерсы на курсы валют; •  фьючерсы на индексы курсов акций
опционы внебиржевые	•  валютные; •  на обыкновенные акции; •  на облигации; •  кэп (основан на свопе); •  флоо (основан на свопе)
свопы внебиржевые	•  валютные; •  процентные; •  на обыкновенные акции
специальные контракты (внебиржевые)	•  соглашение о будущей процентной ставке; •  соглашение о будущем валютном курсе

Таблица Факторы, влияющие на изменение валютных курсов

ГОСУДАРСТВО	ПОЛИТИКА	ФИНАНСОВАЯ ПОЛИТИКА ЦБ	ЭКОНОМИКА
Государственные заказы	Смена первых лиц	Заседания центральных банков	Данные об экономическом развитии страны
Выпуск облигаций	Внутренняя и внешняя политика	Выступления глав центральных банков	Заседания торговых и экономических союзов
Выступления глав правительств	Война	Изменения денежно-кредитной политики	Торговые переговоры Инвестиции Выступления видных экономистов Экспорт-импорт
СЛУХИ И ОЖИДАНИЯ		СПЕКУЛЯНТЫ
МАРКЕТ-МЕЙКЕРЫ	ЮЗЕР-МЕЙКЕРЫ
Банки, брокерские дома	Корпоративные спекулянты и хеджеры Импортеры и экспортеры
Инвестиционные фонды и компании, страховые компании и фонды	Туристические фирмы Комиссионные дома Частные инвесторы

Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах: 1 2 3 4