Понятие методов и инструментов денежно-кредитного регулирования, их классификация по характеру влияния на состояние денежно-кредитной сферы, по объектам воздействия.
Стратегия и тактика использования инструментов денежно-кредитного регулирования. Политика количественного регулирования денежно-кредитной базы, политика обязательных резервов, процентная политика, политика валютного курса. Их взаимосвязь и приоритетность в зависимости от макроэкономической ситуации и общих целей Банка России.
Рефинансирование кредитных организаций и учет его воздействия при реализации денежно-кредитной политики.
Обязательные резервные требования, порядок их установления, логика использования, определение базы расчета, механизмы и границы применения норм.
Использование операций на финансовых рынках в количественном регулировании денежной базы: операции на валютном рынке, рынке ценных бумаг, на рынке межбанковских кредитов и депозитов.
Прием Банков России депозитов от кредитных организаций: сроки, объемы и ставки.
Процентная политика Банка России, установление официальной ставки рефинансирования, ее роль в хозяйственной жизни.
Выпуск Банком России собственных ценных бумаг.
Эволюция операций Банка России на внутреннем финансовом рынке в период экономических реформ.
Проблемы использования экономических норм и нормативов в качестве инструментов денежно-кредитного регулирования.
Основная задача банковского надзора. Система банковского надзора, структура основных элементов банковского надзора. Базельские принципы эффективного банковского надзора и их реализация в России.
Денежно-кредитная политика. Соотношение понятий денежно-кредитного регулирования и денежно-кредитной политики. Стратегические и тактические цели денежно-кредитной политики. Экспансионистская и рестрикционная денежно-кредитная политика и макроэкономические последствия.
Денежно-кредитная политика в моделях макроэкономического равновесия.
Функции и задачи Банка России в разработке и реализации денежно-кредитной политики. Основные направления государственной денежно-кредитной политики, их экономическое значение для системы денежно-кредитного регулирования.
Проблемы обеспечения сопряженности денежно-кредитной и банковской макрополитики и микроподхода к развитию банковской системы РФ. Сочетание активной банковской политики с обеспечением устойчивости банковской системы РФ и стратегия ее развития.
Экономическая и правовая основы банковской деятельности. Правовое регулирование банковской сферы. Направления совершенствования правовых основ банковской деятельности.
Сущность и виды пассивных операций коммерческого банка. Собственный капитал банка: понятие, структура, источники формирования, функции. Сравнительная оценка отечественной и зарубежной практики оценки капитальной базы кредитной организации. Современные тенденции достаточности капитала. Особенности структуры привлеченных ресурсов российского коммерческого банка, тенденции изменения.
Экономическое содержание активных операций кредитных организаций и современные тенденции их развития. Направления улучшения структуры и качества активов российских банков.
Соотношение понятий ликвидности платежеспособности и неплатежеспособности коммерческого банка. Понятие платежеспособности в российской и зарубежной экономической литературе. Платежеспособность банка как критерий его финансовой устойчивости. Содержание понятий ликвидности баланса банка и банка, факторы, влияющие на ликвидность кредитной организации. Характеристика современного инструментария оценки ликвидности и перспективы его применения в российских банках.
Источники доходов коммерческого банка, связанные с отдельными элементами банковского бизнеса. Классификация доходов банка с учетом применения различных критериев. Проблемы повышения доходности российских коммерческих банков. Критерии классификации расходов банка. Формирование активной и пассивной процентной ставки. Модель формирования прибыли банка. Показатели оценки доходности и рентабельности банка, операций, продуктов, услуг.
Значение и критерии оценки кредитоспособности заемщика в организации банковской деятельности (российская и зарубежная практика). Особенности оценки кредитоспособности крупных и средних предприятий. Специфика оценки кредитоспособности малых предприятий и физических лиц. Место кредитоспособности в системе управления кредитным риском банка.
Организация кредитного процесса в банке: кредитная политика, организационная структура, методологическое обеспечение, этапы кредитования, кредитная документация. Правовой и экономический аспекты кредитного договора с клиентом. Особенности российской практики составления кредитных договоров и контроля их выполнения.
Классификация банковских ссуд по различным критериям. Механизм кредитования и виды банковских ссуд. Современные тенденции в развитии видов кредита и механизма кредитования.
Первичные и вторичные источники возвратности банковских ссуд, их соотношение и порядок использования. Залоговый механизм: правовая основа, понятие и основы возникновения залога, предметы залога и их классификация, оценка стоимости предметов залога, разновидности прав владения и прав пользования предметом залога, методы контроля банка за состоянием заложенного имущества, способы обращения взыскания на заложенное имущество, порядок реализации заложенного имущества. Критерии оценки залогового механизма, особенности использования отдельных видов залога.
Причины возникновения проблемной ссудной задолженности, индикаторы проблемности. Предотвращение и страхование возможных убытков от невозврата кредитов.
Система риск-менеджмента в кредитной организации и ее отличие от системы управления рисками. Взаимосвязь и взаимопроникновение рисков. Инструментарий оценки риска банковской деятельности. Практическое применение метода разрывов для оценки риска ликвидности, валютного процентного и других видов риска. Новые инструменты оценки рисков банковской деятельности и перспективы их применения в российских коммерческих банках.
Значение, виды и методы анализа в управлении банком и обеспечении его финансовой устойчивости. Критерии оценки финансового состояния коммерческого банка: российская практика и зарубежный опыт. Виды оценки деятельности кредитной организации и их назначение: оценка объемных показателей, достоверности учета и отчетности, имиджа банка, финансовой устойчивости, оценка проблемности. Сравнительная характеристика российской и зарубежной моделей оценки финансовой устойчивости банка.
Понятие антикризисного управления применительно к кредитной организации. Модели антикризисного управления и их характеристика. Методы антикризисного управления на макро - и микроуровне.
Понятие стрессового тестирования. Международный опыт стрессового тестирования в кредитных организациях, возможности адаптации международного опыта к российским условиям.
Реструктуризация и реорганизация как методы восстановления деятельности банковской системы и кредитной организации. Характеристика основных направлений реструктуризации: рекапитализация, реструктуризация активов и обязательств, реорганизация системы управления. Особенности финансового оздоровления кредитных организаций в процессе реструктуризации.
Реорганизация кредитных организаций в форме слияний и присоединений. Критерии выбора объекта для присоединения/слияния, технология и подготовка к проведению сделки.
ФИНАНСЫ ОРГАНИЗАЦИЙ (ПРЕДПРИЯТИЙ) И ИХ РОЛЬ В СИСТЕМЕ РЫНОЧНЫХ ОТНОШЕНИЙ
Теория финансов предприятий отраслей народного хозяйства.
Сущность и формы проявления финансов организаций (предприятий). Совокупность экономических отношений, определяющих содержание финансов организаций (предприятий). Функции финансов предприятий. Место, роль и значение финансов в общей системе финансов и экономики страны в целом. Значение финансов организаций (предприятий) в материально-финансовой сбалансированности народного хозяйства.
Дискуссионные вопросы сущности и функций финансов предприятий.
Финансы организаций (предприятий) как инструмент экономического управления. Потенциальные возможности финансов в совершенствовании рыночных отношений. Роль государства в становлении эффективной системы финансовых отношений. Правовые основы функционирования финансов и их значение в организации финансов предприятий. Направления дальнейшего совершенствования финансового законодательства.
Принципы организации финансов предприятий. Коммерческий расчет и самофинансирование. Плановость как условие рациональной организации финансов на предприятии. Финансовые ресурсы, их необходимость и достаточность. Источники финансовых ресурсов. Разграничение средств основной и инвестиционной деятельности. Собственные и заемные оборотные средства. Основной и оборотный капитал предприятия. Целевые фонды денежных средств предприятия.
Разнообразие форм собственности и их влияние на организацию предприятий. Отраслевые особенности и их влияние на организацию финансов предприятий. Самостоятельность в организации деятельности и ответственность за финансовую результативность предприятий.
Финансовое состояние предприятия и его роль в стабильной производственной и финансовой деятельности предприятий. Основные показатели, отражающие степень финансового благополучия предприятия, их содержание. Финансовая устойчивость, оценка, платежеспособность предприятия. Ликвидность баланса. Денежные средства и финансовые ресурсы предприятия. Организация финансовой работы на предприятии, цели, задачи, основные принципы.
Финансы организаций (предприятий). Классификация расходов и доходов предприятия. Финансовые методы управления расходами. Состав затрат на производство и реализацию продукции (работ и услуг), их классификация. Внепроизводственные расходы и их состав. Налоговые платежи и обязательные отчисления, относимые на себестоимость продукции. Классификация затрат с учетом требований международных стандартов финансовой отчетности.
Понятие себестоимости продукции, ее виды и показатели. Методические основы формирования себестоимости продукции в соответствии с действующим законодательством о порядке планирования, учета и калькулирования себестоимости продукции (работ, услуг). Методики определения планового размера затрат на производство и реализацию продукции. Влияние различных факторов на изменение себестоимости товарной продукции. Пути и резервы снижения себестоимости продукции.
Основные корректировки затрат при определении налогооблагаемой прибыли предприятия.
Источники финансирования авансированных затрат. Роль оборотных средств в финансировании затрат на производство и реализацию продукции.
Особенности порядка формирования и структуры затрат в отдельных отраслях народного хозяйства.
Производственный и финансовый цикл работы предприятия.
Кругооборот ресурсов предприятия и сущность оборотных средств предприятий. Функции оборотных средств. Дискуссионные вопросы сущности оборотных средств. Основные принципы организации оборотных средств предприятия. Собственные и заемные, нормируемые и ненормируемые оборотные средства. Особенности состава и структуры оборотных средств в отдельных отраслях народного хозяйства.
Планирование и нормирование оборотных средств на предприятии. Необходимость нормирования, нормы и нормативы. Нормирование оборотных средств в производственных запасах, незавершенном производстве, запасах готовой продукции. Совокупная потребность в оборотных средствах. Современные методики нормирования оборотных средств и направления их дальнейшего совершенствования.
Особенности нормирования оборотных средств в отдельных отраслях народного хозяйства.
Источники формирования и покрытия прироста оборотных средств. Возможные причины возникновения недостатка оборотных средств на предприятии и источники его восполнения. Устойчивые пассивы предприятия, причины возникновения и участие в обороте средств предприятия. Методики исчисления величины устойчивых пассивов, привлекаемых для покрытия прироста потребности в оборотных средствах. Использование фондов и резервов предприятия для пополнения оборотных средств. Участие заемных средств в кругообороте. Коммерческий и банковский кредит.
Излишек собственных оборотных средств на предприятии, причины его возникновения и возможные направления использования.
Современные проблемы источников финансирования оборотных средств предприятий. Оборотные средства и оборотный капитал. Особенности организации источников оборотных средств в важнейших отраслях народного хозяйства.
Оценка эффективности использования оборотных средств. Значение и пути ускорения оборачиваемости оборотных средств. Современные проблемы организации оборотных средств российских предприятий.
Выручка от реализации и валовой доход предприятия. Классификация доходов предприятия. Понятие реализованной продукции. Выручка от реализации продукции (работ и услуг) как основной источник финансовых ресурсов предприятия. Факторы, определяющие размер выручки от реализации. Действующая система цен в Российской Федерации. Основы ценообразования и классификация цен. Методы определения планового размера выручки от реализации продукции. Порядок определения потенциальной выручки, содержащейся в остатках нереализованной продукции на начало и конец планового периода. Основные направления использования выручки на предприятии.
Современные проблемы формирования выручки на предприятии. Основные направления совершенствования порядка формирования доходов на предприятии. Недостатки и возможные упущения в практике формирования выручки от реализации.
Особенности формирования и распределения выручки от реализации продукции (работ и услуг) в отдельных отраслях народного хозяйства. Факторы роста выручки.
Основные положения Закона РФ «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем.
Роль и значение валового дохода в формировании финансовых ресурсов предприятия. Валовый доход и оценка экономической эффективности работы предприятия.
Чистый доход и денежные накопления. Сущность чистого дохода и денежных накоплений. Формы реализации денежных накоплений. Экономическое содержание, функции и виды прибыли. Роль прибыли в современных условиях для хозяйствующего субъекта.
Экономическая наука о природе прибыли: современные теории.
Прибыль от реализации продукции (работ и услуг). Взаимосвязь выручки от реализации, расходов и прибыли, анализ безубыточности. Методы планирования прибыли. Распределение прибыли предприятий в условиях действия Налогового кодекса РФ. Основные направления использования прибыли. Денежные фонды предприятия.
Доходы (расходы) от внереализационных операций.
Особенности планирования, формирования и использования прибыли в отдельных отраслях народного хозяйства. Упущенная выгода. Проблемы формирования и использования прибыли в практике работы российских предприятий.
Показатели рентабельности, значение и методики исчисления.
Основные фонды предприятия, их виды, оценка, воспроизводство.
Экономическое содержание и источники финансирования основного капитала. Амортизация и ее роль в воспроизводственном процессе. Современные теории и методы начисления амортизации. Виды оценки стоимости основных фондов. Нормы амортизационных отчислений и сроки службы оборудования. Современные проблемы воспроизводства основных фондов на отечественных предприятиях. Особенности амортизации нематериальных активов предприятия.
Методы и порядок начисления амортизации с учетом требований Международных стандартов финансовой отчетности.
Содержание, цели и задачи финансового планирования на предприятии, его роль и место в финансово-хозяйственной деятельности в условиях рынка. Бизнес-план как форма внутрифирменного планирования производственной и коммерческой деятельности. Виды финансовых планов на предприятии. Прогнозирование финансовых результатов. Планирование и формирование структуры источников финансирования потребности предприятия для осуществления производственно-хозяйственной деятельности. Модель дисконтированных денежных потоков. Агрегированная форма прогнозного баланса и расчет обеспеченности собственными средствами. Планирование выручки. Планирование прибыли от реализации и внереализационной деятельности. Планирование налога на добавленную стоимость и других налогов.
Планирование амортизации. Расчет прироста устойчивых пассивов, «Золотое правило» соотношения темпов: объем производства – объем продаж – размер прибыли.
Взаимосвязь и взаимосбалансированность доходных и расходных статей финансового плана. Шахматная ведомость.
Бюджетирование как инструмент финансового планирования. Система бюджетов предприятия, порядок их разработки и исполнения. Центры затрат, центры ответственности, центры прибыли. Основные принципы организации бюджетирования на предприятии.
Оперативные финансовые планы предприятия. Платежный календарь. Планирование и организация налично-денежного оборота на предприятии.
Технико-экономические особенности деятельности предприятий важнейших отраслей народного хозяйства Российской Федерации и их воздействие на организацию финансов.
Инвестиции
Инвестиции, экономическая сущность, виды.
Инвестиции, осуществляемые в форме капитальных вложений. Их роль в создании и совершенствовании основных фондов.
Структура капитальных вложений. Виды структуры, их динамика, оценка с точки зрения экономической эффективности.
Объекты и субъекты инвестиционной деятельности, осуществляемой в форме капитальных вложений. Права инвесторов. Обязанности субъектов инвестиционной деятельности.
Формы и методы государственного регулирования инвестиционной деятельности, осуществляемой в форме капитальных вложений. Регулирование условий и прямое участие государства в финансировании капитальных вложений.
Регулирование инвестиционной деятельности в Российской Федерации.
Инвестиционный проект. Понятие, классификация и особенности. Содержание инвестиционного проекта. Фазы (стадии) развития инвестиционного проекта.
Критерии и принципы оценки инвестиционного проекта. Оценка эффективности инвестиций – анализ потенциальной способности проекта сохранить покупательную ценность вложенных средств и обеспечить их прирост. Методы оценки эффективности инвестиционного проекта.
Простые и сложные методы оценки экономической эффективности проекта. Сущность. Достоинства и недостатки этих методов с позиции оценки эффективности инвестиционных проектов и целесообразности принятия инвестиционного решения.
Ранжирование проектов.
Неопределенность результатов инвестиционного проекта и риск принятия инвестиционного решения. Методы оценки состоятельности проекта с точки зрения неопределенности. Вероятностный анализ, расчет критических точек, анализ чувствительности.
Особенности оценки инвестиционных проектов в Российской Федерации.
Основные инструменты рынка ценных бумаг. Инвестиционные качества ценных бумаг. Показатели оценки инвестиционных качеств акций, облигаций и других ценных бумаг. Формы рейтинговой оценки инвестиционных качеств ценных бумаг.
Оценка эффективности инвестиций в ценные бумаги. Доходность и риск как основные характеристики инвестиций.
Концепция дохода. Составляющие дохода. Подходы к оценке дохода: в ретроспективном аспекте или как ожидаемого в будущем. Измерение дохода. Доходность за период владения активов. Полная доходность. Приблизительная доходность.
Концепция риска финансовых инвестиций. Источники риска. Виды риска. Понятие фактора «бэта». Использование фактора «бэта» для оценки доходности.
Оценка акций. Ожидаемая доходность за период владения и приблизительная доходность, внутренняя стоимость акций («справедливый курс»). Оценка облигаций. Текущая доходность, заявленная и реализованная доходность. Оценка привилегированных акций.
Инвестиционные стратегии инвесторов.
Понятие инвестиционного портфеля. Цели формирования инвестиционного портфеля. Типы инвестиционных портфелей. Их характеристика.
Оценка дохода и рисков по портфелю инвестиций. Диверсификация портфеля.
Современная теория портфеля (Модель Марковица).
Модель оценки капитальных активов (Модель Шарпа). Выбор оптимального портфеля.
Стратегия управления портфелем.
Инвестиционные ресурсы предприятия, компании, фирмы. Стратегия формирования инвестиционных ресурсов.
Источники финансирования капитальных вложений. Состав, современные структуры источников. Оценка места и роли отдельных источников финансового обеспечения капитальных вложений предприятия (фирмы).
Оптимизация структуры источников формирования инвестиционных ресурсов. Особенности финансирования (достоинства и недостатки) за счет внутренних и внешних источников финансирования. Основные критерии оптимизации соотношения внутренних и внешних источников финансирования капитальных вложений. Финансовая устойчивость компании, предприятия. Максимизация суммы прибыли при различных соотношениях внутренних и внешних источников финансирования инвестиционной деятельности. Учет эффекта финансового левериджа.
Средневзвешенная цена капитала. Маржинальная (предельная) стоимость капитала.
Иностранные инвестиции. Экономическое содержание, виды. Иностранные инвестиции в РФ: масштабы и режим функционирования.
Роль капитального строительства в реализации капитальных вложений. Технико-экономические особенности строительства. Их влияние на организацию и финансирование капитального строительства.
Организация подрядных отношений в строительстве в современных условиях. Договора подряда на капитальное строительство. Виды и содержание договоров подряда.
Формирование подрядного рынка. Переход к конкурсной основе заключения договоров.
Методы финансирования инвестиционных проектов. Виды, сфера применения. Оценка и сравнительная характеристика.
Бюджетное финансирование. Условия предоставления и оценка бюджетного финансирования. Государственная поддержка и государственные гарантии. Субсидирование процентных ставок по кредитам на долгосрочные проекты.
Финансирование строек и объектов, сооружаемых для федеральных государственных нужд.
Финансирование капитальных вложений, осуществляемых за счет собственных средств строек. Сущность. Роль налоговой и амортизационной политики в укреплении принципов самофинансирования инвестиций. Создание ФПГ – важнейшее направление повышения эффективности и расширения возможностей предприятий финансировать капитальные вложения за счет собственных средств.
Эмиссионное финансирование. Сравнительная характеристика акций и облигаций как средства привлечения финансовых ресурсов с позиций предприятия-эмитента и инвестора. Оценка целесообразности эмиссии облигаций исходя из инвестиционной стратегии предприятия.
Выход предприятий на внешние финансовые рынки. АДР и еврооблигации.
Долгосрочное кредитование капитальных вложений.
Новые формы финансирования и кредитования капитальных вложений. Проектное финансирование. Сущность, отличительные особенности, виды. Перспективы применения проектного финансирования в РФ.
Лизинг. Общая характеристика, преимущества такого метода финансирования капитальных вложений. Выбор метода финансирования: лизинг или традиционное приобретение имущества. Организация лизинговых операций. Определение размера и графика лизинговых платежей. Лизинг в Российской Федерации.
Венчурное (рисковое) финансирование. Стадии и механизм рискового финансирования. Источники рисковых капитальных вложений. Развитие рискового (инновационного) финансирования в России.
Ипотечное кредитование. Сущность и особенности. Развитие ипотечного кредитования в РФ.
Финансовый менеджмент
Становление финансового менеджмента: исторический аспект.
Сущность финансового менеджмента, его цели, задачи и принципы организации. Функции финансового менеджмента.
Современные теории финансового менеджмента.
Значение финансового менеджмента в обеспечении эффективного управления, его практическая значимость.
Действующее законодательство Российской Федерации, регулирующее управление финансами хозяйствующих субъектов.
Финансовый менеджмент как система управления. Субъекты и объекты управления. Решения по оперативным финансово-хозяйственным вопросам. Инвестиционные решения. Принятие финансовых решений и обеспечение условий их реализации. Контроль исполнения финансовых решений.
Управленческий учет и его значение в управлении финансами на предприятии. Оценка текущего финансового положения предприятия и его активов. Баланс предприятия, его активы и пассивы. Критерии ликвидности. Международные стандарты оценки запасов товарно-материальных ценностей. Краткосрочные и долгосрочные обязательства. Собственный капитал. Показатели деловой активности, рентабельности, платежеспособности. Характеристика изменения денежных потоков. Методы расчета показателей денежного потока. Проблема «деньги - время». Временная стоимость денег. Способы оценки денежных потоков.
Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски. Составляющие финансовой среды. Характеристика факторов макро - и микросреды.
Сущность предпринимательского риска и его функции. Виды предпринимательских рисков. Соотношение количественных и качественных оценок риска, существующие критерии. Виды предпринимательских рисков. Современные классификации предпринимательских рисков. Инвестиционные риски. Соотношения доходности и риска. Банковские и финансовые риски.
Риск банкротства как основное проявление финансовых рисков. Действующее законодательство РФ о банкротстве предприятия. Платежеспособность и ликвидность предприятия в оценке риска банкротства.
Управление предпринимательскими рисками. Методы снижения предпринимательских рисков. Диверсификация, страхование, хеджирование и др. Ответственность и риск. Формирование рискового сознания.
Долгосрочные финансовая политика предприятия. Цена и структура капитала. Методы оценки стоимости капитала. Сравнительная характеристика методов оценки стоимости капитала. Факторы, определяющие среднюю цену капитала.
Структура капитала. Теории структуры капитала. Модель Модильяни – Милера. Модель САРМ. Компромиссные модели и их применения. Целевая структура капитала и ее распределение. Расчет оптимальной структуры капитала. Производственный и финансовый леверидж. Воздействие структуры капитала на рыночную стоимость предприятия.
Дивидендная политика предприятия. Определение величины дивиденда. Реинвестиции. Теории дивидендной политики. Формы расчетов по дивидендам. Процедуры и формы расчетов по дивидендам. Дивидендная политика и цена акций.
Финансовое прогнозирование и планирование. Финансовое прогнозирование и моделирование денежных потоков. Прогнозирование финансовой устойчивости. Факторы, определяющие темпы устойчивого роста. Модели прогнозирования банкротства.
Краткосрочная финансовая политика. Прогнозирование конъюнктуры рынка и финансовая стратегия предприятия. Оценка рыночных условий и выбор модели ценовой политики. Эластичный и неэластичный спрос. Типы рынка и возможности ценовой политики.
Методы определения базовой цены. Управление ценами на предприятии. Ценовая стратегия и тактика предприятия. Техника продвижения товаров.
Управление текущими издержками. Классификация затрат хозяйствующего субъекта. Требования Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО) по классификации затрат предприятия. Использование методов операционного анализа для определения оптимальной величины себестоимости продукции. Операционный рычаг. Валовая маржа. Порог рентабельности. Запас финансовой прочности. Методы дифференциации издержек обращения: метод максимальной и минимальной бочки; графический (статистический) метод; метод наименьших квадратов.
Управление оборотными активами. Циклы оборота средств предприятия. Управление запасами. Взаимосвязь и сбалансированность отдельных видов запасов. Эффективность управления запасами как фактор роста прибыли. Дебиторская задолженность на предприятии, ее виды и способы оценки. Проблемы дебиторской задолженности на отечественных предприятиях. Управление дебиторской задолженностью. Факторы, определяющие размеры дебиторской задолженности. Анализ безнадежных долгов и необходимость создания резервов. Коммерческое кредитование. Факторинг.
Управление денежными активами. Оптимизация остатка денежных средств и обеспечение платежеспособности. Управление потоком платежей. Управление ликвидностью. Варианты эффективного использования временно свободного остатка денежных средств на счете предприятия.
Функционирующий капитал и оборотные средства. Текущие активы и краткосрочные обязательства. Оборотные средства как основной объект и инструмент финансового управления. Оптимизация выбора комбинации финансирования исходя из существующих методов: консервативный, умеренный, агрессивный. Формы краткосрочного финансирования: форвардные и фьючерсные контракты, страхование, операции РЕПО.
Инвестиционная стратегия предприятия. Оценки и прогнозирование инвестиционного риска. Понятие инвестиционного рынка, основные его элементы. Инвестиционная привлекательность отраслей экономики. Жизненный цикл отрасли и его стадии. Инвестиционная привлекательность регионов и её оценка. Инвестиционная привлекательность отдельных хозяйствующих субъектов. Жизненный цикл предприятия и его стадии. Показатели инвестиционной привлекательности предприятия. Модель Дюпона.
Конъюнктура инвестиционного рынка как основа инвестиционной стратегии предприятия. Этапы формирования инвестиционной стратегии. Роль инвестиционной стратегии при формировании инвестиционного портфеля, их последовательность и логика. Управленческие решения при реализации инвестиционных проектов и программ. Соотношение различных форм инвестирования. Отраслевая и региональная направленность инвестиционной деятельности.
Бизнес-план реального инвестированного проекта, его характеристика и основные разделы. Управление реализацией инвестиционного проекта. Составление графика потока инвестиций. Обоснование плана доходов и расходов. Определение периода окупаемости инвестиций. Стратегия финансирования инвестиционного проекта.
Реструктуризация и банкротство предприятия. Несостоятельность предприятия и признаки его банкротства. Роль и значение в рыночной экономике. Законодательство РФ о банкротстве предприятий. Процедура банкротства. Конкурсное производство. Мировое соглашение. Временное управление. Собрание кредитов. Действие арбитражного суда. Досудебная санация. Наблюдение. Внешнее управление. Состав и размер денежных обязательств и обязательных платежей. Меры по предупреждению банкротства и санация предприятия. Очередность удовлетворения требований кредиторов. Основные направления предотвращения банкротства и санация предприятия.
Реструктуризация предприятия, ее основные цели и задачи. Операционные, инвестиционные и финансовые стратегии в реструктуризации предприятия. Направления реструктуризации (реорганизации) бизнеса. Слияние и поглощения. Синергетический эффект слияний и поглощений. Разделение и выделение. Предотвращение угрозы захвата или сохранение собственности и контроля.
Основная литература
1. , Павлова и муниципальные финансы: Учебник. – М.: Финансы-ЮНИТИ, 2002.
2. Банковское дело: Учебник/Под ред. . – М.: Юристъ, 2002.
3. Банковское дело. Учебник/Под ред. , . Изд. 5, перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2003.
4. Банковское дело: Учебник/Под ред. . – М.: Финансы и статистика, 2000.
5. , Кроливецкая дело: Учебник. – М.: Финансы и статистика, 2003.
6. Страхование: принципы и практика. – М.: Финансы и статистика, 1998.
7. Боди Зви, Мертон Роберт. Финансы: Пер. с англ. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2003.
8. , Леонтьев финансы. – СПб.: Питер, 2002.
9. Принципы корпоративных финансов. – М.: АО «Олимп-Бизнес», 1997.
10. Буренин ценных бумаг и производных финансовых инструментов. – М.: Научно-техническое общество имени академика , 2002.
11. Буренин , форвардные и опционные рынки. – М.: Научно-техническое общество имени академика , 2003.
12. Бюджетная система России: Учебник/Под ред. . – М.: ЮНИИ-ДАНА, 2003.
13. Бюджетная система Российской Федерации: Учебник/Под ред. , М. В, Романовского. – М.: Юрайт-Издат, 2004.
14. Ван Хорн Дж. К. Управление финансами. – М.: Финансы и статистика, 1996.
15. Ван Хорн Дж. К., Вахович Основы финансового менеджмента: Пер. с англ. Изд. 11 – М.: Издательский дом «Вильямс», 2003.
16. , , Серегин среда предпринимательства и предпринимательские риски. Учебное пособие — М.: ФА, 2005.
17. Голицын рынок дореволюционной России. Очерки истории. – М.: ФИД «Деловой экспресс», 1998.
18. Государственные и муниципальные финансы: Учебник/Под ред. . – М.: Изд-во РАГС, 2003.
19. Деньги, кредит, банки: Учебник/Под ред. . Изд. 2, перераб. и доп. – М: Финансы и статистика, 1999.
20. Дж. и др. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика: Пер. с англ. и ред. В. Лукашевича. – Л., 1991.
21. Евстигнеев инвестиции в мире и в России: выбор стратегии. – М.: УРСС, 2002.
22. , Романов домашних хозяйств. – М.: Издательское объединение «ЮНИТИ», 1998.
23. Инвестиции. Учебное пособие /, , и др. – 3-е изд., перераб. и доп. — М.: Кнорус, 2006.
24. Ковалев предприятий. – М.: ТК Велби, 2003.
25. , , Скамай фирмы: Учебник. Изд. 2, испр., доп. – М.: ИНФРА-М, 2002.
26. Управление банком: Пер с англ. В 5 кн., 6ч. – Уфа: Спектр. 1993.
27. Коценелебаум о деньгах и кредите. Т. 1. – М.: ГФИ, 1926.
28. Лахметкина стратегия предприятия: учебное пособие. — М.: Кнорус, 2006.
29. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения/Под ред. . – М.: Финансы и статистика, 1994.
30. , Шохин финансов предприятий: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2000.
31. Моляков предприятий отраслей народного хозяйства: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2001.
32. Москвин рисками при реализации инвестиционных проектов. — М.: Финансы и статистика, 2004.
33. Налоги и налогообложение: Учебник/, , и др. – М.: ИНФРА-М, 2001.
34. Налоги и налогообложение: Учебник для вузов/Под ред. , . – СПб.: ПИТЕР, 2001.
35. Основы страховой деятельности: Учебник/Под ред. . – М.: БЕК, 2003.
36. Пансков и налогообложение в Российской Федерации: Учебник. – М.: МЦФЭР, 2003.
37. Поляк и налогообложение. – М.: ЮНИТИ, 2002.
38. Пушкарева финансовой мысли и политики налогов: Учеб. пос. – М.: Финансы и статистика, 2002.
39. Введение в перестрахование. – М.: Анкил, 2000.
40. , Шлейников контроль: Учебник. – М.: ФБК-Пресс, 2002.
41. Румянцева организаций: финансовые технологии управления предприятием. Учебное пособие — М.: ИНФРА-М, 2003.
42. , Русанова населения. – М.: Изд-во РЭА, 2000.
43. Страхование: Учебник/Под ред. . – М.: Анкил, 2002.
44. Теория и практика страхования: Учебное пособие. – М.: Анкил, 2003.
45. Турбина развития мирового рынка страхования. – М.: Анкил, 2000.
46. Управление деятельностью коммерческого банка (Банковский менеджмент): Учебник/Под ред. . – М.: Юристъ, 2002.
47. Финансово-экономические проблемы муниципальных образований/Под ред. , . – М.: Финансы и статистика, 2002.
48. Финансовый менеджмент. Учебник /Под ред. — М.: ИНФРА-М, 2002.
49. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник/Под ред. . – Изд. 4, перераб. и доп. — М.: Изд-во Перспектива, 2002.
50. Финансовый менеджмент: Учебник/Под ред. Проф. . – М.: ИД ФБК-Пресс, 2011.
51. Финансы. Учебник. /Под ред. , — М.: Финансы и статистика, 2004.
52. Финансы организаций (предприятий): Учебник для вузов/Под ред. проф. Н. В, Колчиной. Изд. 3, перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004.
53. Финансы предприятий: Учебник/Под ред. . — СПб: Издательский дом «Бизнесс-пресса», 2002.
54. Финансы: Учебник/Под ред. . — М.: ПБОЮЛ Захаров, 2002.
55. Финансы: Учебник/Под ред. . — М.: Финансы и статистика, 1995.
56. Финансы: Учебник/Под ред. , , Сабанти. — М.: ЮРАЙТ, 2000.
57. Финансы: Учебник/Под ред. , . — М.: Экономист, 2003.
58. Черник . — М.: Финансы и статистика, 2002.
59. Шуляк предприятия: Учебник. Изд. 2. — М.: Издательский Дом «Дашков и К», 2000.
60. Юлдашев бизнес. — М.: Анкил, 2000.
Дополнительная литература
1. , Александрова и кредит: Учебное пособие. — М.: ИД «Юриспруденция», 2003.
2. , Юлдашев страховых рынков ведущих стран Азии (на примере Китая и Японии). — М.: Анкил, 2001.
3. Аистова предприятий: вопросы управления. Стратегии, координация структурных параметров, снижение сопротивление преобразованиями. — М.: Альпина Паблишер, 2002.
4. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности предприятия. Учебное пособие. — М.: Финансы и статистика, 2003.
5. Александров и налогообложение: Учебник. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2003.
6. Алехин бумаги: Учебное пособие. Ч. I, II.: изд. Академии бюджета и казначейства, 1999.
7. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности предприятия: Учебное пособие/, , . — М.: Финансы и статистика, 2003.
8. Афанасьев бюджетной системы: Учебное пособие. — М.: ГУ ВШЭ, 2004.
9. , , Жильцов социального страхования. — М.: ТЕИС, 1998.
10. Балабанов : Учебное пособие/Краткий курс. — СПб: Изд-во «Питер», 2002.
11. Банковская система России. Настольная книга банкира: В 3 т./Ред. кол.: , , и др. — М.: 1995.
12. Банковские учреждения в развивающихся странах: В 2 т. Т.1 Укрепление руководства и повышение чувствительности к переменам.
13. Банковский надзор и аудит: Учебное пособие/Авт. Кол: , и др. — М.: 1995.
14. Банковское дело: стратегическое руководство/Под ред. В. Платонова, М. Хиггинса. — М.: Консалтбанкир, 1998.
15. Бард -инвестиционный комплекс: теория и практика в условиях реформирования российской экономики. — М.: Финансы и статистика, 1998.
16. и др. Финансовые инвестиции. Учебник — М.: Финансы и статистика, 2003.
17. Венчурное инновационное предпринимательство: учебное пособие (часть 1 и 2) /под ред. — М.: Финакадемия, 2007.
18. Веретенникова и амортизационная политика. — М.: Финансы и статистика, 2003.
19. Ендовицкий анализ в реальном секторе экономики. Учебное пособие — М.: Финансы и статистика, 2003.
20. Батракова анализ деятельности коммерческого банка: Учебник для вузов. — М.: Логос, 2002.
21. Белых коммерческого банка: как банку избежать банкротства. – М.: Банки и биржи, 1998.
22. , Эскиндаров финансово-промышленных структур: теория и практика. — М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 1998.
23. Бердникова ценных бумаг: Учебное пособие. — М.: ИНФРА-М, 2004.
24. Березина расчеты в экономике России. — М.: Консалтбанкир, 1997.
25. Берлин финансов: Учебное пособие. — М.: Приор, 2000.
26. Богданова банки России: формирование условий устойчивого развития. – М.: , 1998.
27. , Мурашова теории финансов и кредита. — СПб.: Питер, 2004.
28. Бочаров денежным оборотом предприятий и корпораций. — М.: Финансы и статистика, 2001.
29. Финансовый менеджмент. Полный курс: В 2 т.: Пер. с англ. — СПб, 1998.
30. Теория государственных финансов. — М.: Пионер-Пресс, 2002.
31. Бюджет государства и информационные технологии: Учебник /Под ред. . — М.: Перспектива, 2001.
32. Бюджетный кодекс РФ. Постатейный научно-практический комментарий/Под ред. . — М.: Агентство «Библиотечка «Российской газеты», 2001.
33. Бюджетный процесс в зарубежных странах. — М.: ИНИОН РАН, 1996.
34. Вавилов долг: Учеб. Пособие. — М.: Перспектива, 2004.
35. Опционы. Полный курс для профессионалов. — М.: Альпина Паблишер, 2003.
36. Валдайцев бизнеса: Учебник. — М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2003.
37. , Казакова инвестиционной деятельностью. Учебник. — М.: Кнорус, 2005.
38. , Соколинская рисками в коммерческом банке: Учебное пособие/Под ред. , . Рабочие материалы ИЭР Мирового банка, 1997.
39. Ван Хорн Дж. К. Основы управления финансами. — М., 1997.
40. , Марщавина регулирования деятельности коммерческих банков России на макро - и микроуровне. — М.: Экономика, 1999.
41. Вахрин : учебник для вузов. Изд. 3, перераб. и доп. — М.: изд. «Дашков и К»», 2003.
42. , Ларичев в страховании: предотвращение, выявление, расследование (отечественный и зарубежный опыт). — М.: Анкил, 2000.
43. Гейвандов банк Российской Федерации: юридический статус, организация, функции, полномочия. — М.: Издательство Московского независимого института международного права, 1997.
44. Генкин деньги: история и современность. — М.: Альпина, 2002.
45. , Хохленкова России: Организация деятельности: В 2 кн. — М.: -консалтинговая компания «ДеКА», 2000.
46. Фондовой рынок дореволюционной России. — М.: Биржи и банки, 1998.
47. Голубин модели в теории страхования: построение и оптимизация. – М.: Анкил, 2003.
48. Гонтмахер политика: уроки 90-х годов. — М.: Гелиос АРВ, 2000.
49. Горегляд как финансовый регулятор экономического развития. —– М.: Экономика, 2002.
50. Государственные и муниципальные финансы: Учебник/Под ред. . — М.: изд-во РАГС, 2003.
51. , Черник система России. — М.: ИНФРА-М, 1997.
52. Шилл, Сигел. Основы коммерческого бюджетирования. — СПб, 1998.
53. Диана МакНортон, Дональд Дж. Карлсон и др.: Пер. с англ. — М.: Финансы и статистика, 1994.
54. Драккер Управление, нацеленное на результаты: Пер. с англ. — М.: Технологическая школа бизнеса, 1994.
55. Жарковская дело: Учебник. — М.: Омега-Л, Высш. Школа, 2003.
56. Живалов система России: эффективность и устойчивость коммерческих банков. — М.: Экономика, 1999.
57. Кисилев система России: проблемы пути и решения. — М.: Финстатинформ, 1999.
58. В, Введение в финансовый менеджмент. — М.: Финансы и статистика, 2001.
59. Коммерческие банки/ Э. Рид, Р. Коттер, Р. Смит. — М.: Космополис, 1991.
60. Котелкин финансовая система. — М.: Экономистъ, 2004.
61. Крохина право и российский федерализм. — М.: Норма, 2001.
62. Ларионова активами и пассивами в коммерческом банке. — М.: Издательство АО Консалтбанкир, 2002.
63. Леонтьев , деньги, кредит и банки. Учебное пособие. — СПб.: Знание, ИВЭСЭП, 2002, 2003.
64. Лещенко лизинга. Учебное пособие — М.: Финансы и статистика, 2004.
65. Масленченков менеджмент в коммерческом банке. Кн. 1, 2, 3. — М.: Перспектива, 1996.
66. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. Учебник/Под ред. . — М.: Финансы и статистика, 2003.
67. Миляков и налогообложение: практикум. – 3-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2003.
68. Миркин ценных бумаг России: воздействие фундаментальных факторов, прогноз и политика развития. — М.: Альпина Паблишер, 2002.
69. Молчанов банк в современной России. Теория и практика. – М.: Финансы и статистика, !996.
70. Налоги в условиях экономической интеграции. , , и др./Под ред. В. С, Барда, . – М.: КноРУс, 2004.
71. Основы банковского менеджмента: Учебное пособие/Под ред. . – М,: ИНФРА-М.
72. Основы банковской деятельности (банковское дело), учебное пособие/Под ред. //Высшее образование. – М.: ИНФРА-М, Изд-во БЕК, 2002.
73. Основы страховой деятельности: Учебник/Отв. Ред. . — М.: Издательство БЕК, 2002.
74. Оценка бизнеса. Учебник/Под ред. , В. М, Федотовой. — М., 2002.
75. Панова финансового состояния коммерческого банка. — М., 1996.
76. Поморина как основа управления деятельностью банка. — М.: Финансы и статистика, 2002.
77. Портной : их виды и функции. – М.: Издательско-консалтинговая фирма «Анкил», 1998.
78. Пушкарева финансовой мысли и политики налогов: Учебное пособие. — М.: ИНФРА-М, 1996.
79. , Кетова дело: Учебник/Под ред. . — М.: Финансы и статистика, 2003.
80. Реструктуризация кредитных организаций в зарубежных странах./Под ред. , В. М, Новикова, . – М.: Финансы и статистика, 2000.
81. романюк кредитно-денежной политики банка. – М., 1997.
82. Роуз Банковский менеджмент: Пер. с англ. – М.: Дело Лтд, 1995.
83. Румянцева организаций: финансовые технологии управления предприятием: Учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2003.
84. Свиридов , денежное обращение и кредит. – Ростов н/Д: Феникс, 2003.
85. , Набиев строительных организаций: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2004.
86. Сергиенко и реальный сектор. — М.: Финансы и статистика, 2004.
87. Синки Дж. (мл.) Управление финансами в коммерческих банках: Пер. с англ. 4-го перераб. изд. /Под ред. , . – М., 1994.
88. Современный финансово-кредитный словарь /Под общ. Ред. , . Изд. 2, доп. – М.: ИНФРА-М, 2002.
89. Страховое право: Учебник для вузов/Под ред. , , . – М.: ИНФРА-М, 2002.
90. Сумароков финансы в современной экономике. – М.: ИНИОН РАН, 1998.
91. Толкушкин налогов в России. – М.: Юристъ, 2001.
92. , Викулин право Российской Федерации.: Учебник. – М., 1999.
93. Финансовая система и экономика /Под ред. , . – М.: Финансы и статистика, 2002.
94. Финансово-кредитный энциклопедический словарь /Под общ. Ред. . – М.: Финансы и статистика, 2002.
95. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник/Под ред. , . Изд. 2, перераб. и доп. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2004.
96. Финансы организаций. Учебное пособие /Под ред. — Саранск: Мордовский университет, 2005.
97. Х. Ван Грюнинг, . Анализ банковских рисков. Система корпоративного управления финансовым риском: Пер. с англ. . – М.: Издательство «Весь мир», 2003.
98. Ч. Дж. Вулфел. Энциклопедия банковского дела и финансов: Пер. с англ. – М.: Федоров, 2000.
99. , , Медведев и управление рисками в страховании. — М.: Финансы и статистика, 2002.
100. , Щербакова анализ в коммерческом банке. — Финансы и статистика, 2000.
|
Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах:
1 2 3 |
