Компьютерные информационные технологии финансового менеджмента

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

ГОУ ВПО «ВСЕРОССИЙСКИЙ ЗАОЧНЫЙ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ»

КАФЕДРА АВТОМАТИЗИРОВАННОЙ ОБРАБОТКИ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ИНФОРМАЦИИ

ЛЕКЦИИ

по дисциплине

КОМПЬЮТЕРНЫЕ ИНФОРМАЦИОННЫЕ ТЕХНОЛОГИИ

ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА

МОСКВА 2008

1. ПОНЯТИЕ И НАЗНАЧЕНИЕ КОМПЬЮТЕРНЫХ ИНФОРМАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА

Рассматриваемые вопросы:

1. Значение компьютерных информационных технологий в управлении финансово-кредитной сферой на современном этапе. История и предпосылки развития компьютерных информационных технологий в финансово-кредитной сфере. Влияние информатизации и компьютеризации управления на развитие финансово-кредитной сферы.

2. Предмет и содержание дисциплины, ее роль в формировании современного специалиста.

Внедрение электронных систем обработки и передачи информации приобрело универсальный и всеобъемлющий характер, охватив все направления финансово-кредитной сферы. Компьютеризация финансово-кредитной сферы сопровождается совершенствованием технологии финансовых операций и повышением уровня их управляемости. Современные информационные технологии позволяют координировать деятельность учреждений финансово-кредитной сферы, развивать сотрудничество между ними, действовать одновременно на финансовых рынках ряда стран. Новые возможности автоматизации финансовых операций рабочих мест специалистов, информационных технологий финансово-кредитных услуг позволяют комплексно решать проблемы анализа финансово-кредитной деятельности, разработки и создания региональных, межрегиональных и международных информационных систем управления.

С момента появления первой ЭВМ развитие информационных технологий прошло ряд этапов. С конца 1950-х до начала 1960-х годов эксплуатировались ЭВМ первого и второго поколения для решения отдельных расчетных (инженерных) и наиболее простых, но трудоемких экономических задач (например, материального учета). Тип используемой информационной технологии можно назвать частичной электронной обработкой данных.

С 1960-х до начала 1970-х годов в круг работ, выполняемых с помощью ЭВМ, входила электронная обработка плановой и текущей информации, хранение в ЭВМ нормативно-справочных данных, выдача машинограмм на бумажных носителях. Если говорить о типе информационных технологий, то ее можно назвать электронная система обработки данных (ЭСОД).

В 1970-х годах используются ЭВМ третьего поколения для обработки информации на всех этапах управления деятельности предприятия, осуществляется переход к разработке подсистем автоматизированных систем управления (АСУ) (материально-технического снабжения, товародвижения, контроля запасов и транспортных перевозок, учета реализации готовой продукции и т. д.) Тип используемой в то время ИТ можно назвать централизованной автоматизированной обработкой информации в условиях вычислительных центров (ВЦ) коллективного пользования.

В конце 1970-х годов был сконструирован персональный компьютер (ПК) – инструмент, позволивший формализовать и сделать широкодоступными для автоматизации многие из трудноформализуемых процессов человеческой деятельности и открывший эру новой информационной технологии, отличительной чертой которой является диалоговый режим работы в масштабе реального времени.

С 1980-х годов наблюдается тенденция к децентрализации обработки данных, к решению задач в многопользовательском режиме и широкое применение автоматизированными системами управления технологическими процессами, систем автоматизированного проектирования, производственных, отраслевых и общегосударственных АСУ. Тип используемой ИТ можно отнести к специализации технологических решений на базе мини-ЭВМ, персональных компьютеров и удаленного доступа к массивам данных с одновременной универсализацией способов обработки информации на базе мощных супер-ЭВМ.

Последний этап (с конца 1980-х г. по настоящее время) характеризуется применением ЭВМ пятого поколения, а также широким кругом возможностей и решаемых задач:

· комплексным решением экономических задач;

· объектно-ориентированным подходом в зависимости от системных характеристик предметной области;

· широким спектром предложений;

· сетевой организацией информационных структур;

· преобладанием интерактивного взаимодействия пользователя в ходе эксплуатации вычислительной техники;

· реализацией интеллектуального человеко-машинного интерфейса;

· реализацией систем поддержки принятия решений и информационно-советующих систем.

Стремительное развитие финансовых рынков послужило мощным толчком к интенсивному нарастанию процессов информатизации финансово-кредитной сферы. Информационные технологии финансово-кредитной сферы характеризуются предельной скоростью распространения больших объемов данных в мировом информационном пространстве, высокой надежностью, основываются на технических и программных комплексах достаточной производительности и каналах связи высокой пропускной способности.

2. Предмет и содержание дисциплины, ее роль в формировании

современного специалиста

Финансово-кредитные учреждения, осуществляя свои функции, обрабатывают огромные объемы информации. Обработка информации необходима, чтобы выработать определенные решения с целью воздействия на народное хозяйство и его звенья для их развития и совершенствования, для повышения эффективности общественного производства. Организация информационных процедур с использованием современных технических средств в деятельности учреждений финансово-кредитной сферы с целью ее улучшения и является предметом курса. Применение комплекса технических средств (КТС) в управлении деятельностью различных финансово-кредитных учреждений организуется с учетом ее специфики и некоторых иных особенностей.

Ключевая роль финансовых ресурсов в экономике предприятий обусловливает необходимость выделения функций управления ими в самостоятельную сферу деятельности. В настоящее время организация подобной деятельности осуществляется в рамках специальной системы управления, получившей название финансовый менеджмент.

Объектом управления в данной системе выступают финансовые ресурсы и финансовые отношения между хозяйствующими субъектами, а также различными звеньями финансовой системы.

В зависимости от масштаба и разнообразия видов деятельности объекта управления его управляющая подсистема может иметь достаточно сложную структуру. В общем случае в ее составе можно выделить правовое, организационное, методическое, кадровое, информационное, техническое и программное обеспечение.

Правовое обеспечение включает законы РФ, указы Президента, постановления правительства, нормативные акты министерств и ведомств, лицензии, а также уставные документы, положения и инструкции, регламентирующие работу конкретного предприятия.

Организационное обеспечение задает общую структуру системы управления финансами на конкретном предприятии, определяет в ее рамках функции и задачи соответствующих служб, подразделений и отдельных специалистов.

Центральным звеном управляющей подсистемы (субъектом управления) финансового менеджмента является кадровое обеспечение, т. е. группа людей (финансовые директора, менеджеры и т. п.), которая посредством различных приемов и методов обеспечивает выработку и осуществление целенаправленных управляющих воздействий на объект.

Процесс выработки и осуществления управляющих воздействий включает сбор, передачу и обработку необходимой информации об объекте, а также принятие и реализацию управленческих решений. Поэтому неотъемлемыми элементами современной системы управления финансами являются ее информационное, техническое и программное обеспечение.

К информационному обеспечению в финансовом менеджменте можно отнести любую информацию, используемую в процессе принятия управленческих решений. Часть такой информации формируется внутренними подразделениями предприятия (бухгалтерией, отделами производства, материально-технического снабжения, сбыта, маркетинга и др.), другая часть производится вне объекта и может быть получена на информационном рынке.

Техническое обеспечение управляющей подсистемы финансового менеджмента составляют современные средства вычислительной и телекоммуникационной техники, позволяющие максимально оптимизировать и рационализировать процедуры сбора, передачи и преобразования информации.

Программное обеспечение управляющей подсистемы финансового менеджмента обеспечивает функционирование ее технического комплекса, решение функциональных задач и взаимодействие пользователей-специалистов с компьютером.

ТЕМА 2. ОРГАНИЗАЦИЯ ИНФОРМАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ В УПРАВЛЕНИИ ФИНАНСОВО-КРЕДИТНОЙ СФЕРОЙ

Рассматриваемые вопросы:

1. Организация мирового рынка финансово-кредитной информации, его характеристика и структура. Электронные коммуникации в управлении финансово-кредитной сферы (SWIFT, Reuter, Dow Jones Telerate, Internet, электронная почта), их техническое и программное обеспечение. Технология электронных финансовых сделок и операций. Рынок деловых новостей.

2. Международные центры генерации деловых баз данных и основные виды информационных услуг (подготовка электронных баз данных, информационно-справочное обслуживание, ретроспективный поиск информации, выпуск специализированных печатных изданий). Роль средств мультимедиа в развитии информационных рынков, их использование в управлении финансово-кредитной сферой.

3. Российский рынок информационных и коммуникационных услуг в финансово-кредитной сфере, его структура. Рынок деловых новостей в России. Государственные, ведомственные, отраслевые и независимые центры подготовки и распространения финансово-коммерческой информации, ее использование в финансовом менеджменте. Характеристика и особенности российского рынка электронных коммуникационных услуг, обслуживающего финансово-кредитную сферу.

1. Организация мирового рынка финансово-кредитной информации, его характеристика и структура. Электронные коммуникации в управлении финансово-кредитной сферы (SWIFT, Reuter, Dow Jones Telerate, Internet, электронная почта), их техническое и программное обеспечение. Технология электронных финансовых сделок и операций. Рынок деловых новостей

Выделяют основные секторы мирового информационного рынка:

1. Сектор деловой информации, обслуживающий сферу бизнеса.

2. Сектор научной и профессиональной информации в различных сферах человеческой деятельности.

3. Сектор социально-политической и правовой информации, обслуживающие органы государственного управления, социальную сферу и общественные организации.

4. Сектор массовой и потребительской информации (новости, литература, развлечения, справочники), ориентированные на использование населением в быту.

В числе основных видов услуг и продуктов, связанных с информацией, выделяют:

1. Телекоммуникационные услуги (обеспечение доступа к информации и информационным системам).

2. Информационные услуги (предоставление самой информации).

3. Программные продукты (организация доступа к информации в информационных системах).

Электронные услуги представляют собой, например, электронную доску объявлений, электронную почту или телеконференцию, содержащие текущие и неархивируемые данные.

Деловая информация состоит из следующих элементов:

· Макроэкономическая информация, характеризующая текущее и перспективное положение фирм, сложившуюся конъюнктуру на рынке капиталов, инвестиции, эмиссии ценных бумаг, формируемая в результате проведения собственных или заказных исследований, а также получаемая из независимых источников (например, консалтинговых, инвестиционных и аудиторских фирм, специализированных агентств, баз данных, периодических изданий и др.).

· Биржевая информация о котировках ценных бумаг, валютных курсах, учетных и процентных ставках, ценах, индикаторах, предоставляемая банками, биржами, брокерскими фирмами, а также специальными агентствами и службами.

· Коммерческая информация, включающая сведения о предприятиях (банках, фирмах, корпорациях), их производственных связях, выпускаемой продукции, сделках, ценах, технологиях, руководителях, акционерах и т. п.

· Статистическая информация –экономические, финансовые, биржевые, социальные, демографические, и другие данные, представленные в виде динамических рядов.

· Деловые новости – текущая информация из различных сфер бизнеса, периодически (ежедневно, еженедельно, ежемесячно и т. д.) предоставляемая информационными агентствами и в публичной печати.

Биржевая информация является по своему содержанию текущей, изменяется ежеминутно, отражая события, происходящие на рынке, и включает сведения о видах и котировках ценных бумаг (товаров), реализуемых через биржи и на внебиржевом рынке, процентных и учетных ставках, курсах валют, объемах торгов, свободных индексах и т. д.

Биржевая информация в большинстве случаев требуется потребителю в реальном масштабе времени, т. е. по возможности одновременно с совершением сделки на рынке или немедленной ее регистрации. Счет здесь может идти на секунды, а минутная задержка уже рассматривается как значительная.

В отличие от биржевой финансовая информация гораздо шире как по содержанию, так и по форме представления. Будучи гораздо менее критичной к фактору времени, она является аналитической, а не текущей. Спектр охватываемых ею сведений достаточно широк – от ежедневных обзоров текущей конъюнктуры, складывающейся на рынке тех или иных активов (товаров), до перспективных прогнозов будущего состояния как отдельных фирм-эмитентов, так и конкретных секторов финансового рынка в целом.

На каждом этапе принятия решений используемая информация может быть представлена одновременно в нескольких формах.

Деловая информация в реальном масштабе времени по российским и международным рынкам доступна только профессиональным участникам и предоставляется в основном зарубежными поставщиками (SWIFT, Reuter, Dow Jones Telerate и др.). В финансово-кредитной сфере информационные услуги ведущих мировых поставщиков сочетаются с возможностью проведения электронных сделок.

В недалеком будущем особую роль здесь будет играть сеть Интернет, попытки использования которой для оперативного доступа к деловой информации предпринимаются уже сегодня. Роль Интернета в качестве источника доступа к информации в реальном времени в России значительно выше, чем за рубежом.

Среди основных участников рыночного сектора биржевой и финансовой информации и ее поставщиков выделяют следующие:

· службы распространения биржевой и финансовой информации в сыром виде;

· специализированные службы услуг в области биржевой и финансовой информации, ориентирующиеся на профессиональных инвесторов;

· службы, ориентирующиеся на потребительский рынок владельцев ПК и непрофессиональных инвесторов;

· службы, ориентирующиеся на массовых непрофессиональных инвесторов.

В числе компаний, собирающих и предоставляющих необработанную биржевую и финансовую информацию в «сыром» виде можно назвать «Standard & Poor’s», «Monchik Weber» и «Commodity Quotations Inc.». Эти службы снабжают региональные центры информацией с бирж по высокоскоростным арендованным и выделенным линиям.

Службы биржевой и финансовой информации представляют своим потребителям услуги электронных сделок с ценными бумагами, например, в рамках «Dow Jones News/Retriewal» возможно подключение к службе электронных сделок брокерской фирмы «Fidelity Brokerage», а через сеть «CompuServe» – к сети электронных сделок «Quick & Reilly».

К потребительским службам биржевой и финансовой информации можно отнести также и услуги информирования о котировках по телефону через службу Dow-Phone фирмы ABC.

Основным поставщиком отечественной и международной информации является агентство Reuters. Базы данных Reuters содержат информацию по ценным бумагам, валюте, товарным рынкам, а также общеполитические и деловые новости, материалы других агентств новостей и прессы, международных и правительственных организаций, предоставляемые в режиме реального времени.

Информационные услуги Reuters сгруппированы в несколько служб – комплексов.

· Базы данных Reuter Money, Reuter Treasury, Reuter Commodities, Reuter Equities, Reuter News, охватывающие весь спектр инструментов финансового рынка.

· Система осуществления транзакций Dealing, работающая в сетях с протоколом Х.25, благодаря которой абонент может получать и передавать котировки, заключать сделки и обмениваться информацией в режиме двусторонней телексной связи с партнерами.

· Программы технического анализа в реальном времени Reuters Technical Analysis u Reuters Graphics 3.5 Professional.

· Рабочая станция ATW (Adwanced Trader Workstation), работающая в среде UNIX и включающая систему регистрации сделок, ведения позиций, комплексного анализа и управления финансовыми рисками Kondor+ (новое поколение рабочих станций представлено системой Kobra).

· Система аналоговой коммутации потоков данных Prism+, позволяющая эффективно использовать многотерминальные конфигурации в рамках единого рабочего места и др.

Другим примером систем удаленного доступа к базам данных международной и отечественной деловой информации является служба Tenfore, предлагаемая компанией «Tenfore-Russia». Эта спутниковая информационная система ориентируется на широкий круг подписчиков – от предприятий до частных лиц, имея весьма конкретное соотношений цена/качество и перекрывает основные рынки, получая информацию от всех ведущих участников. Базовый продукт – информационная система Tenfore Workstation – устанавливается на компьютер пользователя. Она реализована в среде Windows, имеет удобный русифицированный интерфейс, средства формирования рабочей среды, накопления и обработки информации в формате электронных таблиц Excel, поддерживает протокол DDE, предоставляет средства фильтрации и описка новостей по ключевым словам.

Еще одним информационным продуктом Reuters является финансовое телевидение – качественно новый вид услуг, с которым компания выходит на российский рынок мультимедиа. Подписчики имеют возможность смотреть прямые репортажи с мировых финансовых рынков, обзоры новостей, трансляции пресс-конференций, выступлений, а также комментарии финансовых экспертов.

Информация с финансовых рынков достаточно широко представлена в системе Dow Jones Telerate (DJT). К числу услуг, предоставляемой системой, относятся:

· электронный дилинг;

· передача сообщений;

· электронная почта;

· специальные тематические выпуски;

· доступ к базам данных;

· услуги по предоставлению новостей;

· программное обеспечение биржевых операций.

Развитие рыночных отношений вовлекает все большее количество банков в международные расчеты. Они могут быть реализованы с высокой степенью надежности и достоверности с помощью системы SWIFT, которая является лишь транспортной межбанковской сеть и не выполняет расчетных (клиринговых) функций. Архитектура : на нижнем уровне находятся клиенты и коммерческие банки с установленными в них интерфейсными системами; средний уровень образуют региональные процессоры, к каждому их которых может быть подключено произвольное число интерфейсных систем. Главные компьютерные центры в Брюсселе, Лондоне, Нью-Йорке, Буэнос-Айресе и Бахрейне образуют верхний уровень системы SWIFT. Региональные процессоры сообщаются с этими центрами через мировые информационные сети пакетной коммутации (Х.25) с почтовыми службами (МНS) Х.400. Через эти центры производятся все виды финансовых операций с любым банком.

Узел нижнего уровня – интерфейсная система – это сертифицированное SWIFT-оборудование с установленным на нем программным обеспечением. Оборудование включает средства печати сообщений и электронной подписи (средства мультимедиа). Подключение и взаимодействие со банковские системы соответствующих функциональных модулей.

Клиенту банка эта система дает возможность, не покидая офиса, проводить стандартные банковские операции (оформление рублевых и валютных платежных поручений, получение выписок по счетам и отправку банку сообщений свободного формата путем электронной почты) и постоянно поддерживать с банком оперативную связь. В дополнение ко всему предоставляются услуги: формирование заявки на покупку-продажу валюты, оформление запросов на получение кредитов, осуществление операций с ценными бумагами, оформление аккредитивов и др.

Специализированные обзоры содержат аналитическую информацию, посвященную основным тенденциям развития рынка, конкретному активу или предприятию. Наиболее популярными их них являются обзоры агентств МАФИ, «Скейт-Пресс», АК&М, RBC, «Прайм», «Пал Информ», публикуемые в печатной форме, а также распространяемые по каналам электронной почты, в режиме диалога или глобальной сети Интернет.

Важнейшим источником информации в сфере бизнеса как в России, так и за рубежом являются деловые периодические издания.

Информация в печатной форме выступает одним из основных видов информационных продуктов, предоставляемых на мировом и российском информационном рынке. Существо новых изданий и связанных с ними услуг состоит в использовании для их подготовки и распространения современных компьютерных информационных технологий.

Наиболее авторитетными источниками деловой информации в мире являются: ежедневные издания Financial Times, Wall Street Journal, Daily Commerce; еженедельники Economist, Businessweek, The Banker; ежемесячные Financial Executive, Institutional Investor, Stock Market Magazine и др.

Появилась новая форма изданий - Internet – издания. В них входят специализированные журналы с большими периодами обновления, газеты, новости в которых обновляются в реальном режиме времени по мере их появления. Подготовленный и размещенный в Сети материал может быть распечатан непосредственно в офисе или дома. Также в Сети открыты виртуальные банки, позволяющие любому пользователю Internet управлять своим счетом в банке.

Рынок электронных сделок (electronic transactions) включает системы реализации различных финансовых операций через сети передачи данных, в т. ч. банковские и расчетные операции, операции по торговле биржевыми товарами и ценными бумагами, валютные операции.

Примерами центров сделок могут служить банкоматы, выдающие наличные деньги по кредитным карточкам. Существуют также электронные биржи, на которых совершаются электронные сделки, правовая основа реализации сделок не гарантирована. В России существует такая биржа – «Электронная биржа по РТБС», «МЭБ (Международная электронная биржа)».

Электронная почта – наиболее распространенная служба компьютеризированной коммуникации. Существуют три функциональные разновидности электронной почты:

1. Простая (один – один).

2. Почтовые списки (один – ко – многим).

3. Телеконференции ((многие – ко – многим).

Простая электронная почта обеспечивает:

· отправку написанных сообщений по нужному адресу;

· получение сообщения с некоторой задержкой во времени;

· проверку получения адресатом сообщения.

Почтовые списки позволяют осуществить автоматическую рассылку сообщения по всем адресам списка.

Телеконференции обеспечивают:

· классификацию сообщений и пользователей по темам, называемым конференция;

· развитый диалоговый интерфейс для оперативного общения пользователей;

· ведение архива сообщений и гибкий доступ к архиву.

Примером фирмы, работающей в области распространения биржевой и финансовой информации по телевизионным каналам в невидимой части сигнала, выступает «Data Broadcasting Corp. (DBS)», использующая сигнал кабельной телесети « Financial News Network» и являющаяся ее дочерней компанией.

На мировом рынке большая часть центров-генераторов и центров обработки баз данных в своей работе ориентируются именно на предпринимателей. Понятно, что бизнесмен никогда не может быть специалистом высшего класса во всех областях человеческих знаний и деятельности и всегда использует в своей работе экспертов. Вместе с тем, использование современных дистанционных услуг, хотя и не позволяет бизнесменам полностью отказаться от привлечения экспертов, но, дает им возможность самим стать своего рода экспертами в отношениях с профессионалами.

Основные запросы предпринимателей в финансово-кредитной, решаемые с использованием услуг дистанционного доступа, могут быть объединены в такие группы как:

· сведения о компаниях;

· сведения о рынке ценных бумаг;

· поиск инвестиционных стратегий.

Одной из стандартных областей использования электронной деловой и коммерческой информации в дистанционной форме выступают исследования рынка, требующие больших усилий по обработке данных.

Для работы с центром обработки баз данных в дистанционном режиме от пользователя требуется иметь ПК, модем, телефонный номер, а также телекоммуникационную программу, превращающую ПК в терминал, обладающим достаточно мощным процессором и запоминающим устройством.

Пользователь должен подписать договор с центром коммутации какой-либо из сетей передачи данных – лучше с коммутацией пакетов (работающей по стандарту Х.25), обеспечивающий выход в центры обработки баз данных, доступных в России и пригодных для эффективной работы с зарубежными центрами обработки баз данных, обеспечивает доступ к наибольшему числу зарубежных и российских центров. Есть и другие международные сети, доступные в России и пригодные для доступа к зарубежным центрам обработки баз данных, например, коммерческая сеть «SovAam Teleport» или «Mark III» «General Electric Informstion Services» (GEIS).

Договор с центром обработки баз данных будет предусматривать обязательства центра по предоставлению доступа к базам и обязательства пользователя оплачивать услуги центра в соответствии с выставленными счетами, а также использовать услуги центра обработки баз данных таким образом, чтобы не нарушились авторские права центра-генератора и центра обработки баз данных. Подписав договор с центром обработки баз данных, пользователь получает пароль и пользовательский номер для доступа к базам данных.

Центры-генераторы баз данных выступают исключительными источниками многих видов деловой информации, которая подготавливается ими непосредственно или выступает продуктом процесса обогащения информации, полученной из других источников.

Среди мировых центров обработки баз данных можно назвать «DIALOG Information Services», «BRS Information Technologies», «ORBIT Search Service», «PFDS Online (Pergamon Financial Data Service)» и « DataStar».

Для финансовых и фондовых брокеров предлагается доступ к базам данных, содержащим информацию о текущем курсе ценных бумаг, их предложении на рынке и совершенных сделках.

Для риэлтеров может представить интерес работа с информацией о недвижимости (продаже, покупке, объектов, аренда).

На мировом рынке информация о сделках, ведущих к смене собственности компании, включая приобретения, слияния или разделки, тесно связана с биржевой информацией. Среди баз данных по сделкам можно назвать «Merges and Acquisitions», содержащую информацию о слиянии корпораций, их приобретениях, продажах, обменах. База данных «Spectrum Ownership Profils» является одной из известных баз данных, содержащих информацию о принадлежности кампаний США.

Формирование рынка деловой информации в России началось в середине 1990-х годов. Основными поставщиками информационных продуктов и услуг здесь являются:

· службы обмена информацией между финансовыми институтами;

· специализированные агентства и службы, ориентированные на профессиональных инвесторов;

· агентства и службы, ориентированные на потребительский рынок.

Предоставляемые ими информационные продукты и услуги доступны в следующих формах:

· в реальном масштабе времени;

· в виде баз данных на магнитных носителях или с доступом on-line;

· как специализированные обзоры в электронном или печатном виде;

· материалов периодических печатных изданий.

В настоящее время по уровню сервиса и оперативности к ведущим мировым поставщикам существенно приблизились ряд известных отечественных компаний (МФД, АК&М, «Прайм», «Интерфакс»), а также служб институтов финансового рынка (ММВБ, РТС, МФБ).

Например, компания МФД (Межбанковский финансовый дом) кроме информационного обслуживания предлагает своим клиентам специальное программное обеспечение, автоматизирующее проведение фондовых операций.

Базы данных деловой информации, распространяемые на магнитных носителях (преимущественно на CD-ROM), пока еще не получили должного распространения в России. Первые БД биржевой информации на CD-ROM появились только в конце 1997 года – «Котировки РТС за последний год» («Финмаркет») и «История российского рынка» (МФД) на 7 компакт-дисках. Широкую популярность приобрели БД коммерческой информации, такие, как «Товары и цены» и др.

В настоящее время ряд производителей приступили к созданию коммерческих БД, ориентированных на информационную поддержку своих программных продуктов. В качестве примера можно привести программный продукт «Альт-Эксперт» («Альт», Санкт-Петербург), выполненный в виде надстройки к Microsoft Excel и обеспечивающий проведение сравнительного анализа основных финансовых коэффициентов компаний со среднеотраслевыми данными. Используемая при этом БД содержит средние значения финансовых показателей, полученные на основе обработки отчетности отечественных предприятий из регионов РФ. Необходимая информация для создания БД была представлена информационным агентством Прайм-Тасс.

По определяемой пользователем выборке программа представляет набор среднеотраслевых финансовых показателей и сопоставляет его с показателями анализируемого предприятия. Система совместима с программным продуктом этой же фирмы «Альт-Финансы» версии 1.5, что позволяет осуществлять прямой обмен данными. Существует также возможность непосредственного ввода данных через специальную форму пользователя.

Отечественных генераторов БД деловой информации можно условно разделить на две группы. Первую составляют специализированные службы финансовых институтов, предоставляющие информацию в режиме on-line и преимущественно для своих клиентов. Доступна также ретроспективная информация. Однако выпуск БД на CD-ROM или других носителях информации этими поставщиками пока не практикуется.

Вторую группу составляют различные информационные агентства (РИА), которые помимо доступа к БД предлагают другие услуги – тематические обзоры, бюллетени, консультации и т. д.

В настоящее время число подобных агентств достаточно велико. Примером может служить РИА RBC (RosBusinessConsulting), предоставляющее тематические БД (итоги торгов, котировки, ставки, финансовые показатели предприятий и т. д.) в формате Excel на условиях подписки.

Следует выделить одну из самых известных российских компаний – АК&М. Основной продукт фирмы – база данных АК&М – List. Структура базы разбита на шесть относительно самостоятельных блоков: брокеры, эмитенты, текущие котировки, информация о выпуске ценных бумаг, финансовая информация, новости. Оперативная информация собирается у различных производителей. БД содержит сведения о более чем 2000 эмитентов, доступны их текущие и рестроспективные балансы. Блок новостей формируется на основе сообщений центральной и региональной прессы. База содержит также различные аналитические обзоры и расчеты популярных отечественных фондовых индексов.

Примером может служить также отечественная база данных Stock Navigator фирмы «ДИАСОФТ», являющейся информационно-справочной системой поддержки операций с ценными бумагами и хранения в систематизированном виде подробных сведений о субъектах и объектах фондового рынка.

Одним из источников адресной информации по институциональным инвесторам выступают базы данных «Коммерческие структуры» (АО «Мосвнешинформ») и «Финансы» (ЦНИИ экономики).

База данных «ПОЛНАЯ ИНФОРМАЦИЯ О КОММЕРЧЕСКИХ ДАННЫХ» содержит информацию о более, чем 1500 коммерческих банках РФ. Информация по банку включает следующие разделы: название банка, адрес, контактные телефоны, дата основания, регистрационный номер и место регистрации, услуги предоставляемые банком, имеющиеся лицензии, вертикальные организационные связи (сведения о филиалах), сведения о кадрах, особенности управления и функциональной структуры, организационно-правовая форма, капитал, национальная принадлежность, историческая справка, общая информация о деятельности организации, уставной фонд, информация о балансе организации, динамика экономических показателей деятельности банка, информация о ценных бумагах, характеристика положения организации на рынке, учредители и акционеры (пайщики), связи с другими организациями через участие в капитале, принадлежность к объединениям организаций, объявленные планы, тексты публикаций о банке в прессе, источники информации и др. Информационный банк «Деловой мир» ведет базу данных «Энциклопедия российских банков». В базе содержится адресная и экономическая информация о деятельности банка, об имеющихся лицензиях, кадрах банка, историческая справка о работе банка. Отличие в том, что в нее интегрирована информация типа «деловые новости» из средств массовой информации.

На российском рынке электронной финансовой и фондовой информации действуют такие независимые российские информационные структуры, как «Агентство Экономических новостей», «КОМИНФО», «Пал-информ», Рейтинг».

«Агентство экономических новостей» предлагает финансовую информацию, содержащую аналитический обзор важнейших финансовых новостей недели, курсы валют и котировки акций и других ценных бумаг, а также оперативную информацию по результатам торгов на валютных биржах России, СНГ, а также покупки и продажи валют в банках, доступные в бумажной и электронной форме.

Служба «Бизнес-справка» - служба телефонной справочной информации об адресах и телефонах, реализованная в сотрудничестве «Агентства экономических новостей» и «Справочно-информационного узла «Московской городской телефонной сети» также дает адресную информацию о банках.

За короткий период в России появилось множество различных деловых изданий, отражающих хозяйственную жизнь страны.

К наиболее распространенным из них относят: ежедневные – «Деловой мир», «Business MN», «Коммерсант – Daily», «Деловой экспресс»; еженедельные – «Финансовые известия», «Финансовое дело», «Финансовая газета», «Экономика и жизнь»; ежемесячные – «Коммерсант», «Деньги», «Банковское дело» и т. д.

Среди специальных журналов, полезных для менеджеров, необходимо отметить такие издания, как «Рынок ценных бумаг», «Финансовый рынок», «Рынок капитала», «Финансист» и др.

Важным источником информации о состоянии российского финансового рынка выступает информационная вкладка «Международного агентства финансовой информации», которая также публикуется на страницах газет «Экономика и жизнь», «Финансовая газета».

На российском рынке электронной финансовой и фондовой информации

Отечественный рынок информационных продуктов и услуг в финансово-кредитной сфере в целом соответствует уровню развитых стран. Он имеет определенную специфику, связанную с особенностями развития нашего общества на этапе переходного периода.

Ограниченная возможность получения и предоставления достоверной информации отрицательно влияет на качество информационных продуктов и услуг, на информационную прозрачность хозяйственной деятельности в целом.

Не менее значительным препятствием на пути становления отечественного рынка деловой информации служат неразвитость телекоммуникационной инфраструктуры и высокие цены на качественные услуги связи, отсутствие стандартизации форматов представления информационных сообщений и несогласованность технической политики ведущих отечественных поставщиков.

В совокупности все это делает недоступным получение достоверной информации для многих средних и мелких предприятий, индивидуальных предпринимателей.

ТЕМА 3. ТЕХНИЧЕСКИЕ И ПРОГРАММНЫЕ СРЕДСТВА РЕАЛИЗАЦИИ КОМПЬЮТЕРНЫХ ИНФОРМАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА (КИТФМ) В ОФИСЕ.

План лекции:

1. Понятие электронного офиса. Характеристика ТС реализации КИТФМ в офисе, критерии их выбора с учетом особенностей предметной области.

2. Выбор форм и конфигурации технических средств (индивидуальное использование ПЭВМ, локальная вычислительная сеть, глобальная вычислительная сеть, АРМ).

3. Характеристика и критерии выбора программных средств: операционных систем, ППП, коммуникационных систем.

4. Характеристика типовых комплекс ППП автоматизации офисной деятельности на базе ПЭВМ.

1 вопрос. Понятие электронного офиса. Характеристика ТС реализации КИТФМ в офисе, критерии их выбора с учетом особенностей предметной области.

Электронный офис – это система автоматизации офисной деятельности в организациях и учреждениях.

Электронный офис является инструментальным средством локальной вычислительной сети, организованной за счет коммуникационного объединения отдельных автоматизированных рабочих мест специалистов финансового менеджмента.

Организация работы электронных офисов, на базе структурных подразделений в целом и его технологических частей строится на едином принципе коллективной работы с объектами – электронными документами, являющимися полноценными эквивалентами бумажного документа, принятого в традиционном документообороте. Такой подход усложняет работу распределенных систем, но обеспечивает юридическую целостность информации в системе и надежность при коллективной обработке информации.

Основными функциями электронного офиса в финансовом менеджменте является организация совместного формирования электронного документа различными специалистами на своих автоматизированных рабочих местах, что требует оптимизации маршрутов прохождения документов и четкой организации электронного документооборота в финансовом менеджменте.

Эффективное функционирование ИТФМ базируется на комплексном использовании современных технических и программных средств обработки информации в совокупности с современными организационными формами размещения техники.

Выбор организационных форм использования программно – технических средств целесообразно осуществлять с учетом их рассредоточения по уровням иерархии управления в соответствии с организационной структурой автоматизируемого объекта. При этом основным принципом выбора является коллективное обслуживание пользователей, отвечающее структуре экономического объекта.

С учетом современной функциональной структуры предприятия совокупность программно – технических средств должна образовывать по меньшей мере трехуровневую систему обработки данных с развитым набором периферийных средств каждого уровня.

Первый уровень – центральная вычислительная система территориального или корпоративного органа, включающая одну или несколько мощных ЭВМ или мэйнфреймов. Ее главная функция – общий, экономический и финансовый контроль, информационное обслуживание работников управления.

Второй уровень – вычислительные системы предприятий (объединений), организаций и фирм, которые включают мэйнфреймы, мощные ПЭВМ, обеспечивают обработку данных и управление в рамках структурной единицы.

Третий уровень – локально распределенные вычислительные сети на базе ПЭВМ, обслуживающие производственные участки нижнего уровня. Каждый участок оснащен собственной ПЭВМ, которая обеспечивает комплекс работ по первичному учету, учету потребности и распределения ресурсов. В принципе это может быть автоматизированное рабочее место (АРМ), выполняющее функциональные вычислительные процедуры в рамках определенной предметной области.

В то же время на каждом уровне иерархии управления имеют место три способа организации технических средств: централизованный, децентрализованный и иерархически распределенный.

Первый способ предполагает выполнение всех работ по обработке данных, начиная со сбора и регистрации данных, в одном центре обработки; второй предусматривает предварительную обработку информации, которая не требует создания очень крупных массивов данных, на периферийном оборудовании удаленного пользователя в низовых звеньях экономического объекта; при третьем способе техника и технология обработки оптимально распределены по уровням управления системы.

Дальнейшее развитие ИТФМ во всех отраслях экономики выдвинуло актуальную задачу децентрализации обработки информации с первичной децентрализацией подготовки исходных данных на рабочих местах пользователей. Самый экономичный путь реализации этого варианта – использование в качестве главного структурного элемента ИТФМ терминальных устройств ввода – вывода данных с периферийных пунктов непосредственно в ЭВМ. Причем в качестве, как терминальных устройств, так и ЭВМ могут быть использованы компьютеры.

Децентрализованные ИТФМ предполагают рассредоточение вычислительных ресурсов и их приближение к местам возникновения и потребления информации.

Развитие организационных форм использования вычислительной техники строится на сочетании централизованной и децентрализованной (смешанной) форм. Предпосылкой появления смешанной формы явилось создание сетей ЭВМ на основе развития современных средств связи. Сети ЭВМ предполагают объединение с помощью каналов связи вычислительных средств, программных и информационных ресурсов, причем каждый абонент имеет возможность доступа не только к своим, но и к ресурсам всех остальных абонентов.

По размерам и функциональным возможностям применяемые в управленческой деятельности компьютеры подразделяются на сверхбольшие (мэйнфреймы), большие, малые, сверхмалые (микрокомпьютеры).

Функциональные возможности современных компьютеров отличают:

· быстродействие, измеряемое усредненным количеством операций, выполняемых машиной за единицу времени;

· разрядность и формы представления чисел, с которыми оперирует вычислительная система;

· номенклатура, емкость и быстродействие всех запоминающих устройств;

· номенклатура и технико-экономические характеристики внешних устройств хранения, обмена и ввода-вывода информации;

· многопрограммность;

· программная совместимость с другими компьютерами и т. д.

Основными критериями выбора технических средств в ИТФМ являются:

1. Отношение стоимость/производительность.

Появление любого нового направления в вычислительной технике определяется требованиями компьютерного рынка. Для достижения поставленных перед собой целей при проектировании высокопроизводительных конструкций приходится игнорировать стоимостные характеристики. Суперкомпьютеры фирмы Cray Research и высокопроизводительные мейнфреймы компании IBM относятся именно к этой категории. Другим крайним примером может служить низкостоимостная конструкция, где производительность принесена в жертву для достижения низкой стоимости. К этому направлению относятся ПК различных клонов IBM PC. Между этими двумя крайними направлениями находятся конструкции, основанные на отношении стоимость/производительность, в которых разработчики находят баланс между стоимостными параметрами и производительностью. Типичными примерами такого рода компьютеров являются миникомпьютеры и рабочие станции.

2. Надежность/отказоустойчивость.

Повышение надежности основано на принципе предотвращения неисправностей путем снижения интенсивности отказов и сбоев за счет применения электронных схем и компонентов с высокой и сверхвысокой степенью интеграции, снижения уровня помех, облегченных режимов работы схем, обеспечение тепловых режимов их работы, а также за счет совершенствования методов сборки аппаратуры.

Отказоустойчивость – такое свойство вычислительной системы, которое обеспечивает ей, как логической машине, возможность продолжения действий, заданных программой, после возникновения неисправностей. Направления, связанные с предотвращением неисправностей и с отказоустойчивостью – основные в проблеме надежности. Структура многопроцессорных и многомашинных систем приспособлена к автоматической реконфигурации и обеспечивает возможность продолжения работы системы после возникновения неисправностей.

3. Масштабируемость.

Масштабируемость представляет собой возможность наращивания числа и мощности процессоров, объемов оперативной и внешней памяти и других ресурсов вычислительной системы. Масштабируемость должна обеспечиваться архитектурой и конструкцией компьютера, а также соответствующими средствами программного обеспечения.

Комплекс технических средств составляют:

· Средства вычислительной техники:

1. персональные компьютеры;

2. корпоративные компьютеры;

3. суперкомпьютеры.

· Средства коммуникационной техники:

1. многомашинные вычислительные комплексы;

2. компьютерные вычислительные сети.

· Средства организационной техники (компьютер, принтер, сканер, факс, ксерокс, телефон и др.)

Документацией оформляются предварительный выбор технических средств, организация их эксплуатации, технологический процесс обработки данных, технологическое оснащение. Документацию можно условно разделить на три группы:

· общесистемную, включающую государственные и отраслевые стандарты по техническому обеспечению;

· специализированную, содержащую комплекс методик по всем этапам разработки технического обеспечения;

· нормативно-справочную, используемую при выполнении расчетов по техническому обеспечению.

Существует две формы организации технического обеспечения: централизованная и частично или полностью децентрализованная.

Централизованное техническое обеспечение базируется на использовании в информационной системе больших ЭВМ и вычислительных центров.

Децентрализация технических средств предполагает реализацию функциональных подсистем на персональных компьютерах непосредственно на рабочих местах.

Перспективным подходом следует считать частично децентрализованный подход - организацию технического обеспечения на базе распределенных сетей, состоящих из ПК и большой ЭВМ для хранения баз данных, общих для любых функциональных подсистем.

2 вопрос. Выбор форм и конфигурации технических средств (индивидуальное использование ПЭВМ, локальная вычислительная сеть, глобальная вычислительная сеть, АРМ.

Электронные офисные системы ИТФМ базируются на серверных локальных вычислительных сетях, организующих автоматизированные рабочие места основных сотрудников финансовых органов.

Локальная вычислительная сеть – это аппаратные, программные и информационные ресурсы, организованные в пределах ограниченной территории и объединенные каналами передачи данных.

Организация локальной вычислительной сети в ИТФМ позволяет:

· объединить автономно распределенные процессы обработки данных;

· сформировать информационные ресурсы в единую структуру;

· объединить территориально разобщенных специалистов финансовой системы;

· минимизировать финансовые затраты на обработку информации на предприятиях;

· предоставить финансовым работникам более мощный набор аппаратных и программных средств хранения, обработки и отображения информации;

· обеспечить преемственность в аппаратных и программных средствах для ПК различных поколений;

· наращивать мощности ЛВС по мере увеличения на нее нагрузки и т. д.

Основными структурообразующими элементами ЛВС являются серверы предприятия. Они располагаются в отдельном помещении – Информационном центре с ограниченным допуском. В качестве активных средств используется сетевое оборудование, которое позволяет строить высокопроизводительные локальные вычислительные сети с высокой степенью надежности.

Объединение локальных вычислительных сетей в единую корпоративную систему производится через центры коммутации.

Центры коммутации располагаются как в Информационном центре, так и в помещениях с наибольшим количеством рабочих станций. Доступ к локальной вычислительной сети происходит только после идентификации пользователя по его имени и паролю. Пользователи разделены на группы в соответствии со структурными подразделениями учреждения. Администрирование доступа каждой группы к информационным ресурсам ЛВС осуществляет ответственный администратор.

Таким образом, ИТФМ состоит из совокупности локальных вычислительных сетей различных уровней предприятия, объединяемых в единый комплекс с помощью региональной телекоммуникационной системы, на базе которого строится корпоративная вычислительная сеть крупной фирмы.

Корпоративная вычислительная сеть - это интегрированная, многомашинная, распределенная система одного предприятия, имеющего территориальную рассредоточенность, состоящая из взаимодействующих локальных вычислительных сетей структурных подразделений и подсистемы связи для передачи информации.

Корпоративная вычислительная сеть предприятия объединяет между собой локальные вычислительные сети отдельных подразделений предприятия. Корпоративная вычислительная сеть объединяет ЛВС подразделений в единую автоматизированную информационную технологию с помощью коммуникационных центров и удаленных абонентских терминалов. Коммуникационные центры различных уровней управления объединяются между собой для информационного обмена и передачи информации на верхний уровень управления.

Удаленное взаимодействие между локальными вычислительными сетями различных подразделений предприятия производится с использованием телефонной модемной связи и коммуникационного протокола TCP / IP. Это позволяет организовать не только почтовую службу финансовых органов, но и работу специалистов в единой системе адресов, то есть прямое взаимодействие между двумя или более удаленными рабочими станциями или серверами, находящимися в различных локальных вычислительных сетях, по прямой аналогии с организацией Internet.

Корпоративные вычислительные сети предприятий являются транспортной основой, на которой строится общее информационное пространство, осуществляется объединение различных вычислительных платформ и интеграция структурных подразделений в управление финансовой системой предприятия.

Организация интегрированной корпоративной вычислительной сети с четко организованными информационными связями между структурными подразделениями повышает уровень управляемости, адекватно отражает решение всех функциональных финансовых задач и позволяет сформировать полную, многосистемную картину состояния экономического объекта.

Средства обработке информации – вычислительные машины разных мощностей и типов – составляют основу технического обеспечения вычислительных сетей. Характерной особенностью практического использования технических средств в организационно – экономическом управлении в настоящее время является переход к децентрализованной и сетевой обработке на базе ПЭВМ.

Если ПЭВМ используется в качестве АРМ небольшой локальной сети, на котором централизованно хранится вся информация, необходимая для работы, объем обрабатываемой информации невелик. Скорость работы при этом определяется не быстродействием компьютера, а скоростью диалога оператора и машины. Отсюда вытекает, что в данном случае вполне приемлема ПЭВМ с небольшим быстродействием и минимальным объемом ОЗУ.

В другом случае, если компьютер предназначается для регулярной подготовки объемных документов и использует для этого большие массивы информации, необходима установка мощных машин с большим объемом внешней и внутренней памяти.

Информационное наполнение АРМ при определении круга пользователей и выяснении сущности решаемых ими задач осуществляет информационное обеспечение АРМ. В сфере организационного управления пользователи могут быть условно разделены на три категории: руководители, персонал руководителей и обслуживающий персонал. Разрабатываемые АРМ для разных категорий пользователей отличаются видами представления данных. К примеру, обслуживающий персонал обычно имеет дело с внутренними данными организации, решает повторяющиеся задачи, пользуется как правило, структурированной информацией.

Руководителям требуются как внутренние, так и внешние данные для реализации цели управления или принятия решения.

Применение АРМ не должно нарушать привычный пользователю ритм работы. АРМ концентрируют внимание пользователя на логической структуре решаемых задач, а не на характеристике реализующей их программной системы. Однако если заданное системе действие не производится, пользователь должен знать причину, и информация об этом должна выдаваться на экран.

Эти соображения лежат в основе разработки информационного обеспечения конкретного АРМ при организации внутримашинной информационной базы (выбора необходимого состава показателей, способа их организации и методов группировки и выборки необходимых данных).

Если АРМ является элементом распределенной системы обработки информации, например сети, существуют дополнительные требования к организации информационной базы.

· Структура базы данных должна позволять легко расчленять ее на составные фрагменты, размещаемые на отдельных АРМ, обеспечивать защиту от несанкционированного доступа к данным.

· Структура базы должна обеспечивать единовременный процесс корректировки нескольких одинаковых баз, хранящихся на разных АРМ.

· База должна быть минимально избыточна и одновременно удобна для архивирования данных.

Математическое обеспечение АРМ представляет собой совокупность алгоритмов, обеспечивающих формирование результатной информации. Математическое обеспечение служит основой для разработки комплекса прикладных программ.

В составе программного обеспечения (ПО) АРМ можно выделить два основных вида обеспечения, различающихся по функциям: общее (системное) и специальное (прикладное). К общему ПО относится комплекс программ, обеспечивающий автоматизацию разработки программ и организацию экономичного вычислительного процесса на ПЭВМ безотносительно к решаемым задачам. Специальное программное обеспечение представляет собой совокупность программ решения конкретных задач пользователя.

Режим работы различных технологий, технические особенности вычислительных устройств, разнообразие и массовый характер их применения предъявляют особые требования к программному обеспечению. Такими требованиями являются: надежность, эффективность использования ресурсов ПЭВМ, структурность, модульность, эффективность по затратам, дружественность по отношению к пользователю. При разработке и выборе ПО необходимо ориентироваться в архитектуре и характеристиках ПЭВМ, имея в виду минимизацию времени обработки данных, системное обслуживание программ большого количества пользователей, повышение эффективности использования любых конфигураций технологических схем обработки данных.

Программное обеспечение позволяет усовершенствовать организацию работы АРМ с целью максимального использования его возможностей; повысить производительность и качество труда пользователя; адаптировать программы пользователя к ресурсам конкретной предметной области.

Главное назначение общего ПО – запуск прикладных программ и управление процессом их выполнения.

Специальное программное обеспечение АРМ обычно состоит из уникальных программ и функциональных пакетов прикладных программ. Именно от функционального ПО зависит конкретная специализация АРМ. Учитывая, что специальное ПО определяет область применения АРМ, состав решаемых пользователем задач, оно должно создаваться на основе инструментальных программных средств диалоговых систем, ориентированных на решение задач со схожими особенностями обработки информации.

Программное обеспечение АРМ должно обладать свойствами адаптивности и настраиваемости на конкретное применение в соответствии с требованиями пользователя.

Основными приложениями пакетов прикладных программ, входящих в состав специального ПО АРМ, являются обработка текстов, табличная обработка данных, машинная и деловая графика, организация человеко – машинного диалога, поддержка коммуникаций и работа в сетях.

Эффективными в АРМ являются многофункциональные интегрированные пакеты, реализующие несколько функций переработки информации, например табличную, графическую, управление базами данных, текстовую обработку в рамках одной программной среды.

Интегрированные пакты удобны для пользователей. Они имеют единый интерфейс, не требуют стыковки входящих в них программных средств, обладают достаточно высокой скоростью решения задач.

Лингвистическое обеспечение АРМ включает языки общения с пользователем, языки запросов, информационно – поисковые языки, языки – посредники в сетях. Языковые средства АРМ обеспечивают однозначное смысловое соответствие действий пользователя и аппаратной части в виде ПЭВМ.

Одновременно языки АРМ должны быть пользовательско–ориентированными, в том числе профессионально – ориентированными.

Основу языков АРМ составляют заранее определяемые термины, описания способов установления новых терминов, списки правил, на основе которых пользователь может строить формальные конструкции, соответствующие его информационной потребности.

Языковые средства АРМ можно разделить по видам диалога. Средства поддержки диалога определяют языковые конструкции, знание которых необходимо пользователю. В одном АРМ может быть реализовано несколько типов диалога: инициируемый ЭВМ, с помощью заполнения шаблонов, с использованием меню, гибридный диалог и др.

Организационное обеспечение АРМ включает комплекс документов, регламентирующих деятельность специалистов при использовании компьютера или терминала другого вида на рабочем месте и определяющих функции и задачи каждого специалиста.

Специалистом выполняются на АРМ следующие операции:

· Ввод информации с документов при помощи клавиатуры (с визуальным контролем по экрану дисплея);

· Ввод данных в ПЭВМ с магнитных носителей с других АРМ;

· Прием данных в виде сообщений по каналам связи с других АРМ в условиях функционирования локальных вычислительных сетей;

· Редактирование данных и манипулирование ими;

· Накопление и хранение данных;

· Вывод на экран, печать, магнитный носитель результатной информации, а также различных справочных и инструктивных сообщений пользователю;

· Формирование и передача данных на другие АРМ в виде файлов на магнитных носителях или по каналам связи в вычислительных сетях;

· Получение оперативных справок по запросам.

Методическое обеспечение АРМ состоит из методических указаний, рекомендаций и положений по внедрению, эксплуатации и оценке эффективности их функционирования. Оно включает в себя также организованную машинным способом справочную информацию об АРМ в целом и отдельных его функциях, средства обучения работе на АРМ, демонстрационные примеры.

Эргономическое обеспечение АРМ представляет собой комплекс мероприятий, обеспечивающих максимально комфортные условия использования АРМ специалистами. Это предполагает выбор специальной мебели для размещения техники АРМ, организацию картотек для хранения документации и магнитных носителей.

Одна из важнейших функций эргономического обеспечения АРМ – уменьшение отрицательных воздействий на человека со стороны ПЭВМ.

Правовое обеспечение АРМ – это система нормативно – правовых документов, определяющих права и обязанности специалистов в условиях функционирования АРМ. Эти документы строго увязаны с комплексом разработок, регламентирующих порядок хранения и защиты информации, правила ревизии данных, обеспечение юридической подлинности совершаемых на АРМ операций и т. д.

Эффективное функционирование АИС и АРМ базируется на комплексном использовании современных технических и программных средств обработки информации в совокупности с современными организационными формами размещения техники.

3 вопрос. Характеристика и критерии выбора программных средств: операционных систем, ППП, коммуникационных систем.

Программное обеспечение (ПО)– совокупность программ, позволяющая организовать решение задач на компьютере.

Необходимость в разработке ПО обусловливается следующим:

· обеспечить работоспособность технических средств, т. к. без программного обеспечения они не могут осуществить никаких вычислительных и логических операций;

· обеспечить взаимодействие пользователя с техникой;

· сократить цикл от постановки задачи до получения результата ее решения;

· повысить эффективность использования ресурсов технических средств.

Опыт автоматизации управления в производственно-экономических структурах показал, что степень влияния ИС с развитыми информационно-справочными функциями на эффективность управленческой деятельности очень существенна. К наиболее важным результатам ее работы можно отнести:

· расширение информационных возможностей и повышение оперативности принятия решений для ранее действовавших и вновь создаваемых структурных подразделений;

· усиление на этой основе координирующих функций звеньев центрального аппарата управления;

· значительное повышение информированности и рабочей квалификации работников всех уровней управления.

В составе программного обеспечения АРМ выделяют два основных вида обеспечения, различающихся по функциям: общее (системное) и специальное (прикладное). К общему программному обеспечению относится комплекс программ, обеспечивающий автоматизацию разработки программ организацию экономического вычислительного процесса на ПК безотносительно к решаемым задачам. Специальное программное обеспечение представляет собой совокупность программ решения конкретных задач пользователя.

Требования к программному обеспечению:

· надежность;

· эффективность использования ресурсов ПК;

· структурность;

· модульность;

· эффективность по затратам;

· дружественность по отношению к пользователю.

Классификация программного обеспечения:

1. Общее программное обеспечение АРМ:

· ОС, среды;

· ПО ведения баз данных;

· ПО диагностики и защиты;

· ПО ведения диалога;

· ПО, расширяющее возможности ОС.

2. Специальное программное обеспечение АРМ:

· типовое функционирование ПО;

· уникальное ПО пользователя.

Системное программное обеспечение организует процесс обработки информации в компьютере. Главную ее часть составляет операционная система (ОС).

ОС и средства, расширяющие ее возможности, включают: планировщики – программы, организующие распределение ресурсов вычислительной системы и связь с пользователем; супервизор, который обеспечивает организацию процессов обработки программ на ПК; сервисные обслуживающие программы, позволяющие рационально организовать процесс обработки программ (прикладных модулей). Под модулем понимается функционально и конструктивно законченная программа. Программа – загрузчик обеспечивает размещение программных модулей в основной памяти компьютера. Программа – отладчик позволяет автоматизировать процесс отладки пользовательских программ. Утилиты – программы, позволяющие выполнять различные сервисные функции: перезапись (копирование) программ и файлов, вывод на печать, сортировку и упорядочение файлов и др. Средства контроля и диагностики обеспечивают автоматический поиск ошибок и проверку функционирования отдельных узлов машины.

Прикладное ПО предназначено для решения функциональных задач и работы пользователей. Пакеты прикладных программ – комплекс программ, предназначенных для решения определенного класса задач, для оснащения АРМ и решения функциональных комплексов ИС.

Программы экономического назначения широко используются в автоматизации учета в организации. Теперь практически все рутинные операции выполняются автоматически. Появляется возможность не только учитывать, отслеживать в режиме реального времени, но и прогнозировать ход производственных и управленческих процессов предприятия (организации).

Существует возможность комплексной автоматизации управления производственной, хозяйственной, финансовой деятельностью предприятия. При таком подходе с единой базой данных работают отделы менеджеров, бухгалтерии, работники складов и др. Рассмотрим функциональные возможности современных программных средств, обеспечивающих автоматизацию наиболее важных комплексов работ.

В настоящее время одним из наиболее важных факторов, определяющих современные тенденции в развитии КИТФМ, является ориентация компаний-поставщиков компьютерного оборудования на рынок прикладных программных средств. Это объясняется прежде всего тем, что для конечного пользователя в конце концов важно программное обеспечение, позволяющее решить его задачи, а не выбор той или иной аппаратной платформы. Переход от однородных сетей программно совместимых компьютеров к построению неоднородных сетей, включающих компьютеры разных фирм производителей, в корне изменил и точку зрения на саму сеть: из сравнительно простого средства обмена информацией она превратилась в средство интеграции отдельных ресурсов – мощную распределительную вычислительную систему, каждый элемент которой (сервер или рабочая станция) лучше всего соответствует требованиям конкретной прикладной задачи.

Этот переход выдвинул ряд новых требований. Прежде всего такая вычислительная среда должна позволять гибко менять количество и состав аппаратных средств и программного обеспечения в соответствии с меняющимися требованиями задач. Во-вторых, она должна обеспечивать возможность запуска одних и тех же программных систем на различных аппаратных платформах, т. е. обеспечивать мобильность программного обеспечения. В третьих, эта среда должна гарантировать возможность применения одних и тех же человеко-машинных интерфейсов на всех компьютерах, входящих в неоднородную сеть. В условиях жесткой конкуренции производителей аппаратных платформ и программного обеспечения сформировалась концепция открытых систем, представляющая собой совокупность стандартов на различные компоненты вычислительной среды, предназначенных для обеспечения мобильности программных средств в рамках неоднородной, распределенной вычислительной системы.

4 вопрос. Характеристика типовых комплексов ППП автоматизации офисной деятельности на базе ПЭВМ.

Программы автоматизации управленческой деятельности организации.

В настоящее время существует обширный рынок систем, автоматизирующих управленческие процедуры на предприятии. Наиболее распространены программы автоматизации общего назначения, не учитывающие специфику конкретных отраслей производства на программном рынке. Предлагаются комплексы ППП (пакетов прикладных программ) для малых, средних и больших предприятий, предназначенные для торговли. Гораздо менее разработан сектор программ для промышленных предприятий. Основными требованиями, предъявляемыми к таким программам, являются возможность анализа данных и применение результатов проведенного анализа при принятии управленческих решений.

Получают распространение программы для автоматизации предприятий с высокой степенью специализации. Большая часть ресурсов фирм-разработчиков вкладывается в создание все более совершенных программных продуктов, причем нередко фирма сосредотачивается на развитие только одной программы.

Программы автоматизации малого бизнеса.

В настоящее время наибольшее развитие получил малый бизнес. В малом бизнесе все более укореняется идея повышения конкурентоспособности за счет применения средств электронных коммуникаций и технологий. С этой целью разрабатываются различные программные продукты специально для компаний сферы малого бизнеса. Они позволяют вести полный и оперативный учет и анализ внутрихозяйственной деятельности, реализовывать электронный документооборот, необходимый для принятия управленческих решений, и выполнять следующие функции:

· контроль и прогнозирование деятельности организации, определение вклада каждого сотрудника и обеспечение их взаимозаменяемости;

· формирование бухгалтерских документов, исключение ошибок при их заполнении;

· учет денежных средств на счетах и в кассе;

· ведение бухгалтерского учета, интеграцию с бухгалтерскими программами и кассовыми аппаратами, ведение журнала работ;

· автоматизацию работы отдела кадров с ведением табеля учета рабочего времени, формирование статистических форм отчетов; ведение справочников персонала и т. п.;

· автоматизацию складских операций;

· ведение списков фирм, клиентов и отслеживание истории взаимодействия с ними; удобный и быстрый поиск справочной, юридической информации и др.

ППП формирования бизнес-планов.

Программы бизнес-планов для небольших и средних фирм построены одинаково и состоят из двух частей – текстового и расчетного модулей. Текстовый модуль представляет собой текстовый редактор, дополненный шаблоном бизнес-плана и подсказки о том, что писать. Расчетный модуль – электронные таблицы, куда вводятся данные о себестоимости продукта, размерах кредита, а на выходе получаются финансовые отчеты с графиками и диаграммами. При изменении начальных данных результаты автоматически пересчитываются.

Программы обмена информацией.

Одной из базовых функций информационной системы организации любого масштаба является обеспечение обмена информацией как внутри организации, так и за ее пределами. Данная задача решается с помощью программного продукта, основной функцией которого является пересылка сообщений. В простейшем случае сообщение представляет собой текстовый фрагмент, который пересылается в почтовый ящик одного или нескольких адресатов. Даже это позволяет существенно сократить время, затрачиваемое служащими на коммуникации внутри организации – переговоры, совещания и др. Между отдельными рабочими местами внутри организации довольно часто курсируют различные документы, пересылка которых может осуществляться специальными встроенными механизмами. В состав программного обеспечения также входит и дополнительный компонент – сервис управления ключами дополнительной секретности, обеспечивающий секретность информации.

Корпоративная сеть организаций.

Создаются и обеспечиваются программами локальные и территориально распределенные вычислительные сети организаций. С их помощью пользователи имеют возможность получать доступ к ресурсам сети предприятия практически из любого места. Они могут как просматривать и отправлять электронную почту, так и обращаться к файлам, базам данных и другим ресурсам сети. Организации могут иметь удаленно расположенные отделения со своими локальными сетями, которые в этих случаях подключаются к сети главного офиса надежной, защищенной и прозрачной для пользователей связью. Такие сети называются корпоративными. Пользователям корпоративной сети организации предоставляется возможность доступа к ресурсам глобальной мировой сети Интернет, обезопасив внутреннюю сеть от несанкционированного доступа извне. Разработано множество программных продуктов, предназначенных для защиты информации, хранящейся в системах предприятий или в информационных системах.

Автоматизированные хранилища данных.

Главная цель создания хранилища данных состоит в том, чтобы сделать все значимые для управления бизнесом данные доступными в стандартизированной форме, пригодными для моделирования, анализа и получения необходимых отчетов. Хранилища данных можно назвать оптимально организованной базой данных, обеспечивающей максимально быстрый доступ к информации, необходимой для принятия решений.

С помощью централизованного хранилища данных решаются такие задачи, как анализ ценовой политики, стратегическое и тактическое планирование, телемаркетинговая служба, ориентированные при этом на разные группы пользователей.

Программы финансового анализа.

Существуют программы анализа финансового состояния предприятия, анализа инвестиционных проектов, а также универсальные программы.

В условиях развивающейся рыночной экономики и интегрирования западной системы учета в отечественную практику появляется необходимость постановки управленческого учета. Его целью является обеспечение руководства предприятия информацией, необходимой как целей оперативного управления, так и для перспективного планирования. Важным является систематический анализ затрат организации, что позволяет оперативно получить необходимую информацию.

ППП правовых баз данных.

В нашей стране с ее постоянно меняющимися законодательством и нормативными документами бухгалтерам, юристам, а часто и менеджерам необходимо иметь полную, не устаревшую и удобную в использовании информацию о правовых актах и нормативных документах.

Разобраться в этом потоке сведений и документов поможет правовая база данных. Специализированными фирмами распространяются как правовые базы данных – по хозяйственному, банковскому, таможенному законодательству, региональному законодательству и т. д. Недорогие базы данных (Энциклопедия российского права, Консультант – мини и др.) обычно продаются на компакт-дисках, более дорогие устанавливаются на компьютер заказчика дилером и регулярно обновляются по электронной почте или рассылкой дискет. Примером таких баз данных являются Гарант, Кодекс, Консультант – Плюс и т. д.

Программы автоматизации банковской деятельности.

Главной целью процесса является обеспечение единого информационного пространства. Это жизненно важная характеристика, которая способна обеспечить функционирование все банковской системы в реальном масштабе времени на основе электронных платежей и ведомственного электронного документооборота. Для этого необходимо подключение банков – филиалов к центральному офису, что требует использование различных средств – от создания мультисервисной сети до применения спутников в удаленных филиалах. В свою очередь любой банк (его филиал) может автоматизировать процесс обслуживания клиентов.

Система «Клиент-банк» дает возможность пользователю (физическому лицу или компанию) удаленно управлять своим банковским счетом. Компания любого размера постоянно производит отчисления средств за полученный товар, заказывает валюту, приобретает акции, продает и покупает ценные бумаги или иными способами распоряжается поступившими на ее счет средствами. Руководителей предприятия постоянно интересует текущее состояние банковского счета. Возможность проделывать все эти операции, не выходя из собственного офиса, является естественным продолжением процесса информатизации офисной деятельности. Такие системы требуют:

· наличия надежных, быстрых и недорогих средств коммуникаций, связывающих офис с банком;

· обеспечения конфиденциальности передаваемой по каналам связи информации, включающей, например, названия и реквизиты банковских счетов компании, участников операции по перечислению средств и т. д. Для связи с банком используются самые разнообразные каналы связи.

Видеоконференции.

Широкое распространение и в крупных корпорациях, и в средних фирмах получили видеоконференции. Это позволяет проводить оперативные совещания, не собирая всех его участников в одном помещении. Все остаются на своих рабочих местах, а место сбора находится в виртуальной реальности. Мероприятия реализуются как аппаратными, так и программно-аппаратными методами. Для их организации необходимы небольшое количество специального оборудования и сеть с высокой пропускной способностью.

Электронный офис.

Распространены системы электронных офисов. Вне зависимости от организации, где он работает, среднестатистический пользователь корпоративной информационной системы оперирует сегодня информацией самого различного типа. В основной список следует включить разнообразные документы, сообщения электронной и речевой почты, факсы, календарные планы, перечни поставленных задач. Электронные документы обрабатываются средствами файловой системы ПК, для работы с электронной почтой запускается соответствующее приложение, факсы хранятся в специальной папке, календарь и список задач находятся в ведении модуля планирования, а речевые сообщения поступают в отдельный почтовый ящик.

Поэтому появилась потребность соединить как можно больше абонентов. Это реализуется в определенных системах, представляющих собой программное обеспечение, которое используется в составе более крупных систем, обеспечивающих электронный документооборот офиса или совместную работу сотрудников.

Электронная коммерция.

В России все шире используются приемы и методы электронной коммерции. Это виртуальные витрины, каталог и прайс-листы, имеющие целью донести информацию о своих товарах или услугах до потенциального потребителя и предложить ему простой и разумный способ их приобретения.

Все методы виртуальной коммерции реализуются в Internet как привлекательной среде для ведения бизнеса, слабо зависящей от различных внешних факторов, тормозящих инициативу малого бизнеса. Бизнес в Internet привлекает не только программистов и мелких торговцев, но и крупные организации. Это обычно бизнес, только реализуемый при помощи компьютерных средств.

Обучающие программы.

Современное программное обеспечение позволяет повысить свою квалификацию, используя специальные комплексные программы подготовки специалистов.

Широкие возможности компьютеров разных классов и моделей позволяют реализовать любые конфигурации сложных сетевых информационных систем. Аппаратные характеристики ЭВМ влияют на выбор системного и прикладного программного обеспечения. Высокий уровень техники дает возможность использовать и более качественную программную продукцию с большим количеством функций. Развитие программного обеспечение автоматизированного рабочего места экономиста постоянно совершенствует функции пользователя, повышает производительность его труда, одновременно расширяя масштабы деятельности. Совокупный эффект от качества программно-технического оснащения множества АРМ сказывается на процессах управления организацией в целом, на ее доходности и стабильности функционирования.

ТЕМА 4. РЕШЕНИЕ ФУНКЦИОНАЛЬНЫХ ЗАДАЧ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА С ПРИМЕНЕНИЕМ ПЭВМ И ППП.

План лекции:

1. Характеристика ППП для решения функциональных задач финансового менеджмента: ППП общего назначения, прикладные и специализированные ППП.

2. Технология решения задач финансового менеджмента с использованием ПЭВМ.

3. Применение ППП общего назначения для решения задач финансового менеджмента: анализа финансового состояния предприятия; автоматизации финансовых вычислений; анализа инвестиционных проектов; анализа операций с ценными бумагами; анализа финансовых операций в условиях риска и неопределенности; автоматизации финансового планирования и прогнозирования; автоматизации решения оптимизационных задач.

4. Особенности применения специализированных ППП, ориентированных на решение задач финансового менеджмента.

Прикладные программные средства обеспечения финансового менеджмента классифицируются следующим образом:

· системы подготовки текстовых документов;

· системы обработки финансово-экономической информации;

· системы управления базами данных;

· личные информационные системы;

· системы подготовки презентаций;

· системы управления проектами;

· экспертные системы и системы поддержки принятия решений;

· системы интеллектуального проектирования и совершенствования систем управления;

· прочие системы.

Системы подготовки документов предназначены для создания управленческих документов и различных информационных материалов текстового характера. Они включают в себя:

· текстовые редакторы;

· текстовые процессоры;

· настольные издательские системы.

Системы обработки финансово-экономической информации предназначены для обработки числовых данных, характеризующих различные производственно-экономические и финансовые явления и объекты, и для составления соответствующих документов и информационно-аналитических материалов. Они включают в себя:

· универсальные табличные процессоры;

· специализированные бухгалтерские программы;

· специализированные банковские программы (для внутрибанковских и межбанковских расчетов);

· специализированные программы финансово-экономического анализа и планирования.

Системы управления базами данных предназначены для создания, хранения и манипулирования массивами данных большого объема. Разные системы этого класса различаются способами организации хранения данных и обработки запросов на поиск информации, а также характером хранящихся в базе данных.

Личные информационные системы предназначены для информационного обслуживания рабочего места работника финансово-кредитной сферы и выполняют функции секретаря. Они позволяют:

· планировать личное время на различных временных уровнях, при этом система может своевременно напоминать о наступлении запланированных мероприятий;

· вести персональные или иные картотеки и автоматически выбирать из них необходимую информацию;

· вести журнал телефонных переговоров и использовать функции, характерные для многофункциональных телефонных аппаратов;

· вести персональные информационные блокноты для хранения разнообразной личной информации.

Системы подготовки презентаций предназначены для квалифицированной подготовки графических и текстовых материалов, используемых в целях демонстрации на презентациях, деловых переговорах, конференциях. Для современных технологий подготовки презентаций характерно дополнение традиционных графики и текста такими формами информации, как видео – и аудиоинформация, что позволяет говорить о реализации гипер-медиатехнологий.

Системы управления проектами предназначены для управления ресурсами различных видов (материальными, финансовыми, информационными) при реализации сложных научно-исследовательских работ.

Экспертные системы и системы поддержки принятия решений предназначены для реализации технологий информационного обеспечения процессов принятия управленческих решений на основе применения экономико-математического моделирования и принципов искусственного интеллекта.

Системы интеллектуального проектирования и совершенствования управления предназначены для использования так называемых CASE-технологий (Computer Aid System Engineering).

Одной из важнейших проблем при разработке КИТФМ является выбор соответствующих программных продуктов. Многообразие задач финансового менеджмента обусловливает необходимость использования различных программных средств, существенно отличающихся по назначению, функциональным возможностям, используемой среде и т. п.

Программные средства, используемые в качестве инструментария поддержки финансовых решений, можно разделить на следующие классы:

· комплексные системы управления предприятиями;

· табличные процессоры;

· пакеты для решения задач фундаментального анализа;

· пакеты для решения задач технического анализа;

· статистические и математические пакеты программ;

· системы искусственного интеллекта (ИИ).

2. Технология решения задач финансового менеджмента с использованием ПЭВМ.

Технология решения задач финансового менеджмента в условиях автоматизации ИТ в общем случае включает выполнение следующих процедур: сбор и подготовку информации; обработку, накопление и хранение данных; моделирование данных; формирование результатной информации; передачу информации лицу, принимающему решения; принятие решения.

В зависимости от вида и особенностей конкретной задачи, а также технологических решений по организации автоматизированной обработки информации на данном предприятии некоторые из перечисленных процедур могут отсутствовать. Как правило, это характерно для задач, решение которых требует использования внутренней информации об объекте, в условиях применения комплексных систем автоматизации управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятий, предполагающих использование единой информационной базы. Примерами таких задач могут служить: анализ финансового состояния предприятия, осуществляемый его менеджментом; текущее планирование; управление оборотными средствами; оперативный контроль за осуществлением расчетов и платежей и др.

Решение таких задач в условиях применения ИТ максимально автоматизировано и осуществляется в режиме АРМ, реализованного на пользовательском компьютере — клиенте, который подключен к вычислительной сети организации, функционирует на базе технологии «клиент-сервер» или «файл-сервер» и использует ее информационные ресурсы.

Программное обеспечение подобных задач выполнено в виде отдельных модулей или подсистем, которые являются составной частью программного обеспечения комплексной системы автоматизации управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятия.

Существует целый ряд задач финансового менеджмента, требующих использования как внутренней, так и внешней информации. Вне зависимости от применяемых на предприятии информационных технологий решение таких задач, как правило, осуществляется в автономном режиме, предполагает использование соответствующих, пакетов прикладных программ и включает все указанные процедуры обработки информации.

Типичным представителем этого класса является задача анализа и подготовки технико-экономического обоснования (ТЭО) инвестиционных проектов (ИП). Наиболее популярными программами, используемыми для ее решения, в настоящее время являются отечественные продукты Project Expert (PRO-INVEST Consulting) и «Альт-Инвест» («Альт»).

Программа Project Expert конструктивно реализована в виде наборов независимых модулей, доступ к которым осуществляется из диалоговой формы-меню путем выбора закладки (темы) соответствующего раздела, реализующего тот или иной этап проектирования.

Имеются следующие 9 разделов: «Проект», «Компания», «Окружение», «Инвестиционный план», «Операционный план», «Финансирование», «Результаты», «Анализ проекта», «Актуализация».

Вызов требуемого модуля внутри каждого раздела осуществляется путем нажатия соответствующей кнопки с пиктограммой. Несмотря на то, что вызов модулей может осуществляться в любой последовательности, при отсутствии требуемых исходных данных доступ к некоторым из них может быть заблокирован.

Программа «Альт-Инвест» представляет собой рабочую книгу ППП Excel, состоящую из следующих взаимосвязанных листов:

TITLE — лист, содержащий функциональные кнопки установки защиты формул, выбора языка и шрифтового оформления таблиц;

MAIN — содержит основные расчетные таблицы;

SENS — содержит таблицы для настройки и проведения анализа чувствительности;

SALES&COSTS... SENS (II) — 11 листов диаграмм, построенных по результатам расчета и анализа ИП;

REPORT — предназначен для автоматической подготовки таблиц, выводимых на печать.

Переход к нужным листам или разделам рабочей книги осуществляется двумя способами: любыми допустимыми в среде EXCEL методами и посредством выбора пункта Переход по таблицам специальной темы меню АИ, автоматически добавляемой к главному меню EXCEL. В последнем случае на экране появляется список таблиц «Альт-Инвест».

Ядром программы «Альт-Инвест» является лист MAIN, содержащий взаимосвязанные таблицы, с помощью которых осуществляются описание, расчеты и формирование результатной информации по проекту. По функциональному назначению таблицы листа MAIN могут быть объединены в следующие блоки: общие и внешние данные; описания выручки по проекту; описания себестоимости продукции; описания инвестиционных затрат; описания источников финансирования; результирующие формы.

Для удобства пользователя в программе «Альт-Инвест» для отображения информации используются 4 основных цвета:

• зеленый — ячейки для ввода исходных данных по проекту;

• черный — значения, рассчитываемые автоматически;

• синий — регулируемые условия расчетов;

• красный — отрицательные значения показателей.

Рассмотрим технологию решения задачи с использованием названных программных средств.

В общем случае управление ИП включает следующие стадии:

• подготовка инвестиционного предложения;

• разработка ТЭО;

• анализ эффективности ИП для его участников;

• реализация ИП и контроль за ходом его исполнения.

Задача оценки ИП включает первые три перечисленные стадии, определяющие объемы и степень детализации требуемой исходной

информации.

Несмотря на конструктивные различия ППП Project Expert и «Альт-Инвест» решение рассматриваемой задачи на ПК с их применением может быть представлено в виде следующих этапов, или шагов:

1) информационное описание проекта.

2) определение потребности в финансировании и выбор его стратегии.

3) формирование и печать отчетов.

4) оценка эффективности проекта для его участников.

5) анализ и моделирование показателей эффективности с учетом рисков и неопределенности.

Информационное описание проекта — наиболее трудоемкий этап, требующий тщательной подготовительной работы по сбору и обработке исходных данных. По различным оценкам, на долю этого этапа приходится от 50 до 90% всех трудозатрат при решении задач оценки ИП.

В программе Project Expert данный этап реализуют модули следующих разделов: Проект, Компания, Окружение, Инвестиционный план, Операционный план.

В программе «Альт-Инвест» для этих целей предусмотрены соответствующие блоки таблиц. Информацию, используемую в процессе оценки ИП, можно условно разделить на внешнюю, общую и внутреннюю.

Внешняя информация должна отражать основные сведения об экономическом окружении проекта: прогнозные оценки инфляции, валютных курсов, особенности системы налогообложения и т. п.

Общая информация о проекте, как правило, включает: дату начала и длительность проекта; перечень продуктов и (или) услуг; валюты, используемые для расчетов и платежных операций на внутреннем и внешнем рынках; применяемые единицы измерения и др.

Внутренняя информация о проекте включает: объемы и реализации производства продукции и услуг с разбивкой по периодам; цены на производимую продукцию; данные о производственных затратах и накладных расходах; данные об используемых активах и ресурсах; сведения о персонале и заработной плате и т. п.

Следующим шагом решения рассматриваемой задачи является определение потребности в финансировании и разработка его стратегии. Для определения потребности в финансировании следует произвести предварительный расчет проекта, выполняемый программами автоматически. В результате предварительного расчета определяется объем денежных средств, необходимый и достаточный для покрытия дефицита капитала в каждый расчетный период времени.

После определения потребности в финансировании можно приступать к разработке его стратегии. В обеих программах пользователь имеет возможность выбрать и смоделировать следующие стратегии финансирования:

• выпуск акционерного капитала;

• привлечение заемного капитала (например, банковских кредитов);

• заключение лизинговых сделок.

В процессе разработки стратегии финансирования проекта пользователь имеет возможность моделировать объемы и периодичность выплачиваемых процентов или дивидендов, а также планы реинвестирования свободных денежных средств, например: помещение на депозит в коммерческом банке, приобретение ценных бумаг и др. Обе программы предоставляют развитые средства для моделирования соответствующих расчетов, оптимизации стоимости заемных средств, разработки различных схем выплат, автоматического определения всех необходимых параметров сделок по привлечению капитала.

Сущность этапа формирование и печать отчетов по проекту заключается в обеспечении пользователя всей информацией о проекте в виде, удобном для принятия решений. В теории и практике оценки ИП для предприятий реального сектора принятие решений обычно базируется на критериях финансовой и экономической эффективности. Обе группы критериев взаимодополняют друг друга.

Критерии первой группы характеризуют финансовую состоятельность проекта — его ликвидность, платежеспособность, рентабельность и т. д.

Вторая группа критериев отражает потенциальную способность проекта сохранить стоимость вложенных средств и обеспечить необходимый или требуемый уровень их прироста.

В условиях применения ИТ расчеты критериев оценки финансовой и экономической эффективности ИП полностью автоматизированы.

Оценка финансовой состоятельности проекта базируется на формах прогнозной финансовой отчетности, основными элементами которой, как правило, являются:

• отчет о прибылях и убытках;

• бухгалтерский баланс;

• отчет о движении денежных средств;

• отчет о распределении прибыли.

По данным прогнозной отчетности рассчитываются различные показатели финансовой состоятельности проекта для каждого периода его жизненного цикла.

Обе рассматриваемые программы позволяют автоматически получить все необходимые формы прогнозной отчетности.

Оценка экономической эффективности проекта заключается в определении его реальной нормы доходности для различных участников: предприятий, инвесторов, кредиторов, органов государственного и муниципального управления и т. д. При этом используются две группы критериев: статические (простая норма прибыли, средняя норма прибыли, срок окупаемости) и дисконтные, позволяющие учитывать временную стоимость денежных средств (чистая приведенная стоимость — NPV, внутренняя норма рентабельности — IRR, модифицированная внутренняя норма рентабельности — MIRR, дисконтированный срок окупаемости — РВ и др.).

В программе Project Expert расчет, анализ и моделирование показателей экономической эффективности осуществляют с помощью модулей раздела Анализ проекта. Модуль Эффективность инвестиций позволяет осуществить и расчет анализа как основных, так и дополнительных показателей оценки, таких, как индекс рентабельности и длительность, или дюрация. Последний дает информацию о среднем сроке до момента окупаемости проекта с учетом дисконтирования потока платежей. Другими словами, он показывает период времени до момента, когда проект начнет давать прибыль, или точку равновесия потока платежей.

В программе «Альт-Инвест» результаты расчетов экономической эффективности инвестиций отражены в таблицах Эффективность полных инвестиционных затрат, Эффективность инвестирования собственных средств, Основные показатели проекта. Помимо этого в программе предусмотрена возможность анализа эффективности проекта по отношению к федеральному и местному бюджетам (таблица Бюджетная эффективность).

В условиях рынка при колебаниях цен на сырье и материалы, спроса на продукцию, процентных ставок, курсов валют и акций движение денежных средств в ходе реализации проекта может существенно отклоняться от запланированного. Поэтому важнейшим этапом оценки инвестиционного проекта являются анализ и моделирование полученных результатов с учетом рисков и неопределенности внешней среды.

Реализация инвестиционных проектов влечет за собой возникновение трех видов риска.

1. Собственный риск проекта — риск того, что реальные поступления денежных средств (а следовательно, и ожидаемая доходность) в ходе его реализации будут сильно отличаться от запланированных.

2. Корпоративный, или внутрифирменный, риск, обусловленный влиянием, которое может оказать ход реализации проекта на финансовое состояние данной хозяйственной единицы.

3. Рыночный риск, характеризующий влияние, которое может оказать реализация проекта на изменение рыночной стоимости фирмы.

Существующие в настоящее время программы для оценки ИП позволяют анализировать в основном только собственные риски.

Существует множество подходов и методов проведения подобного анализа. К наиболее распространенным из них следует отнести: метод корректировки нормы дисконта; метод достоверных эквивалентов (коэффициентов достоверности); анализ чувствительности критериев эффективности (NPV, IRR и др.); метод сценариев; анализ критических точек (точек безубыточности); анализ вероятностных распределений потоков платежей; деревья решений; метод Монте-Карло (имитационное моделирование) и др.

Однако на практике наиболее часто осуществляют анализ чувствительности и определение запаса прочности ключевых результатных показателей к изменениям входных параметров. Подобный анализ сводится к исследованию зависимости некоторого результатного показателя от вариации значений показателей, участвующих в его определении. Другими словами, этот метод позволяет получить ответы на вопросы вида: что будет с результатной величиной, если изменится значение некоторых исходных величин? Отсюда его второе название — анализ «что будет, если» (what if analysis).

Следует отметить, что реализация программы «Альт-Инвест» в среде EXCEL автоматически делает доступным для пользователя весь его богатейший набор аналитических инструментов. Применение этих инструментов позволяет быстро и эффективно реализовать другие методы оценки рисков, такие, как анализ сценариев, анализ вероятностных распределений, имитационное моделирование (метод Монте-Карло).

Результаты реализации проекта в условиях рынка во многом зависят от влияния различных факторов, значения которых трудно, а порой невозможно предсказать на стадии планирования. Выбранный сценарий развития проекта строится на определенных и часто субъективных предположениях, поэтому ни один даже тщательно проработанный проект не может быть реализован в точном соответствии с ранее намеченным планом. Поэтому в ходе реализации проекта возникает необходимость в решении еще одной важной задачи — контроле за его исполнением.

Для эффективного управления процессом реализации проекта необходимо обеспечить «обратную связь». Менеджер должен иметь возможность регулярно и своевременно получать и обрабатывать актуальную информацию о состоянии проекта, оперативно вносить необходимые коррективы по ходу его исполнения.

Примерами комплексных автоматизированных систем управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятий являются такие известные в мире программные продукты, как БААН (BAAN, США), R3 фирмы SAP (Германия), PLATINUM (США), SCALA (Швеция), MAN / MANX (США), Champion (США) и другие, а также ряд отечественных продуктов: «ОЛИМП» (Росэкспертиза, Россия), БОСС (АйТи, Россия), «ГАЛАКТИКА» (Галактика, Белоруссия) и др.

Такие системы обладают схожими чертами и реализуют стандартные базовые функции управления хозяйственным объектом. Все они ориентированы на применение в гетерогенных вычислительных сетях, реализованы на базе архитектуры «клиент-сервер», позволяют вести обработку информации в режиме реального времени большому количеству пользователей, обладают дружественным графическим интерфейсом, обеспечивают интеграцию с другими популярными программными продуктами на уровне обмена данными и т. д.

Программное обеспечение подобных систем обязательно включает специальные модули или подсистемы, обеспечивающие поддержку управления финансами предприятий.

В разработке фирмы БААН для этих целей предусмотрена специальная подсистема «БААН — Финансы», в которой реализованы две основные функции финансового управления: анализ и планирование. Тесная интеграция с подсистемами учета, материально-технического снабжения и сбыта продукции на основе единой информационной базы обеспечивает доступ к необходимым данным и документам как на уровне отдельного подразделения, так и на уровне всего предприятия.

Функционально подсистема «БААН — Финансы» состоит из следующих модулей: «Главная книга», «Расчеты с дебиторами», «Расчеты с поставщиками», «Анализ затрат», «Основные средства», «Управление денежными средствами», «Финансовые планы», «Финансовые отчеты».

Назначение и функции перечисленных модулей следуют из их названий. Основной интерес для финансового менеджера здесь представляют последние три модуля.

Модуль «Управление денежными средствами» обеспечивает автоматизацию процедур обработки текущих платежей, в том числе проведение электронных банковских операций. Наиболее важной функцией модуля с точки зрения финансового менеджмента является возможность оперативного прогнозирования движения денежных потоков по всем подразделениям предприятия.

Модуль «Финансовые планы» предназначен для разработки и сравнения различных вариантов финансовых планов. Тесная интеграция с другими подсистемами и модулями позволяет автоматически сравнивать текущие показатели с плановыми, отслеживать отклонения, использовать плановую информацию при анализе хозяйственной деятельности и финансовой отчетности предприятия.

Модуль «Финансовые отчеты» обеспечивает автоматическую генерацию различных финансовых отчетов, сводных таблиц, графиков. Специальные функции модуля обеспечивают возможность консолидации и обобщения информации на различных уровнях управления предприятием.

К числу прочих полезных возможностей подсистемы «БААН — Финансы» следует отнести автоматическую поддержку календарей: налогового, финансового и отчетного.

Функциональные возможности системы БОСС охватывают все основные бизнес-процессы как государственной бюджетной организации, так и коммерческих предприятий.

Функциональные возможности системы БОСС позволяют:

• осуществлять финансовый анализ и планирование;

• вести управленческий и оперативный учет ресурсов предприятия;

• в управлять движением материальных потоков и товарно-материальных запасов;

• в координировать работу по выполнению договоров и ведению проектов;

• создать единую систему информационно - защищенного документооборота и делопроизводства и т. д.

С точки зрения финансового менеджера наибольший интерес в данном продукте представляет подсистема «БОСС-Аналитик».

Подсистема «БОСС-Аналитик» предназначена для руководителей всех уровней и сотрудников финансовых подразделений, которым нужно ежедневно принимать обоснованные решения на базе актуальной информации. «БОСС-Аналитик» позволяет оперативно извлекать необходимые данные из учетных приложений БОСС, представлять их в наглядном виде и с нужной степенью детализации, анализировать извлеченную информацию и осуществлять эффективное планирование на основе аналитических данных.

Подсистема «БОСС-Аналитик» интегрирована с основными приложениями, входящими в систему управления БОСС, и позволяет составлять бюджеты и прогнозы сверху вниз, снизу вверх, а также распределенным методом, как на уровне всего предприятия, так и на уровне подразделений.

Основные же функции финансового управления реализуются с помощью интеграции специальных программных продуктов-надстроек: «Маркетинг», «Планирование», «ФинЭксперт», «СтатЭксперт», «Линейное программирование» и других, которые могут функционировать и как самостоятельные, независимые программы в среде Microsoft Office. Две последние надстройки будут рассмотрены ниже, назначение остальных следует из их названий. Отметим лишь, что подобное построение системы значительно повышает ее гибкость и расширяет ее функциональность.

Например, с помощью надстройки «ФинЭксперт» можно осуществлять анализ финансово-хозяйственной деятельности как собственного предприятия, так и предприятий партнеров-контрагентов, а также любого интересующего объекта при наличии его бухгалтерской отчетности.

Надстройка «СтатЭксперт» обеспечивает проведение различных видов статистического анализа и прогнозирования на основании как внутренней информации предприятия, так и внешних данных.

Табличные процессоры, или электронные таблицы (ЭТ), имеют давнюю историю применения в сфере бизнеса. Разработки нового поколения, такие, как Excel (Microsoft Inc.), Quattro Pro (Corel Corp.), Lotus (Lotus Development Corp.), отличаются качественно новыми возможностями и уровнем функциональности, позволяющими рассматривать их как мощные системы поддержки принятия решений (decision support system). К наиболее существенным из них следует отнести: широкие возможности математического, статистического и графического анализа данных; эффективное моделирование проблем вида «что будет, если»; прямой доступ к внешним базам данных; развитый интерфейс с другими популярными пакетами; возможность разработки пользовательских программ на языке высокого уровня; поддержку средств мультимедиа; наличие инструментария для работы в сети Интернет и др.

Несмотря на существование жесткой конкуренции среди разработчиков ЭТ, лидером на сегодняшний день в этом классе является семейство ППП Excel. Помимо широких функциональных возможностей ППП Excel позволяет осуществлять разработку собственных приложений на популярном языке программирования высокого уровня Visual Basic for Application (VBA). В настоящее время существуют сотни различных приложений, выполненных в виде надстроек к ППП Excel и предназначенных для решения широкого круга задач — от математического и статистического анализа, до реализации систем искусственного интеллекта.

Несмотря на то, что спектр программных продуктов для решения задач фундаментального анализа достаточно широк, какого-либо универсального средства, способного удовлетворить хотя бы усредненные запросы специалистов, на сегодняшний день не существует. Такое положение обусловлено прежде всего исключительным разнообразием и сложностью возникающих задач.

Поэтому в настоящее время при решении задач фундаментального анализа специалисты вынуждены использовать несколько типов программных продуктов, которые могут быть условно разделены на:

• пакеты для оценки и управления инвестиционными проектами;

• пакеты для анализа финансового состояния предприятий;

• программы, ориентированные на решение конкретных задач.

Программные средства, предназначенные для автоматизации оценки, подготовки технико-экономических обоснований (ТЭО) и разработки бизнес-планов инвестиционных проектов, представлены на отечественном рынке следующими продуктами: COMFAR (разработка международной организации ЮНИДО ООН), Project Expert (PRO-INVEST Consulting), «Альт-Инвест» («Альт»), «Инвестор» («ИНЭК») и др.

Пакет Project Expert является автономным, закрытым приложением, функционирующим в среде Windows 95/NT; он реализован с использованием современных инструментальных средств программирования на языке C++, что обеспечивает высокую надежность и скорость расчетов. С его помощью можно осуществлять анализ, подготовку бизнес-планов и мониторинг инвестиционных проектов. Продукт выпускается в нескольких модификациях: облегченной, профессиональной (Professional) и холдинг, различающихся по функциональным возможностям и стоимости.

Профессиональная версия пакета включает следующие блоки: моделирования, генерации финансовых документов, анализа, группировки проектов, контроля реализации проектов, генератор отчетов, а также дополнительные встраиваемые модули.

Каждый блок состоит из функциональных модулей, позволяющих менеджеру в диалоговом режиме решать следующие задачи:

• детально описывать текущее состояние предприятия с учетом изменения параметров внешней среды (инфляция, налоги, валютные курсы и т. д.);

• разрабатывать план реализации инвестиционного проекта, стратегии маркетинга и производства, обеспечивающие рациональное использование материальных, трудовых и финансовых ресурсов;

• определять схему финансирования проекта (собственный капитал, заемные средства, лизинг и др.);

• проигрывать различные сценарии реализации проекта, варьируя значения факторов, способных повлиять на его финансовые результаты;

• автоматически формировать все необходимые виды отчетности (баланс, отчет о прибылях и убытках, прогноз потоков наличности и т. д.) и проектной документации в соответствии с требованиями международных стандартов на русском и английском языках, а также другие виды документов по запросу пользователя;

• проводить всесторонний анализ чувствительности и эффективности проекта в разрезе его участников (предприятия, инвесторов, банков и т. п.);

• осуществлять последующий мониторинг и контроль реализации различных стадий проекта с автоматическим выявлением отклонений фактических показателей от запланированных и др.

Имеется возможность обмена данными в форматах программ MS Office и СУБД семейства Dbase, а также подготовки отчетных документов в соответствии с международными стандартами бухгалтерского учета IAS. Еще одной интересной особенностью данного продукта является возможность подключения модуля «Переводчик», позволяющего использовать систему автоматизированного перевода текстов PROMT 98 фирмы «ПРОМТ» для оформления проектной документации на наиболее распространенных европейских языках.

Среди следующей группы продуктов для фундаментального анализа отметим отечественные разработки Audit Expert (PRO-INVEST Consulting), «Альт-Финансы» («Альт»), «ОЛИМП: ФинЭксперт» (РОСЭКСПЕРТИЗА), «БЭСТ-Ф» (Интеллект-Сервис), «ЭДИП» («Центринвестсофт»), АФСП (ИНЭК) и другие, которые предназначены для комплексного анализа и диагностики финансового состояния предприятий.

Программный комплекс Audit Expert представляет собой инструментарий для анализа финансового состояния и результатов хозяйственной деятельности предприятия по данным стандартной бухгалтерской отчетности, а также предоставляет ряд дополнительных возможностей в зависимости от версии продукта. Помимо российской программа позволяет анализировать украинскую, белорусскую, казахскую и узбекскую отчетности. Имеются следующие версии: мик-ро, облегченная, стандартная и профессиональная.

Обладая наиболее широкими возможностями, профессиональная версия программы дополнительно позволяет разрабатывать пользовательские сценарии преобразования отчетности, осуществлять расчет около 70 финансовых показателей, производить переоценку и прогноз статей баланса, проводить консолидацию отчетности нескольких предприятий, их ранжирование по различным критериям и др.

Выходные таблицы Audit Expert могут быть перенесены в MS Excel или любой другой табличный процессор, в форматы MS Word, HTML, СУБД семейства Base, в текстовые файлы, а также использоваться для автоматического описания начального баланса компании в программе Project Expert.

Исходные данные могут быть автоматически получены из текстовых файлов, форматов популярных бухгалтерских (Парус, Инфин и др.) и офисных программ. Предусмотрена возможность добавления в этот список форматов других программ.

Наиболее представительную группу составляют программы, реализующие различные методы технического анализа. Основными пользователями подобных программных средств являются фондовые отделы банков, крупных финансовых, инвестиционных и страховых компаний, а также независимые брокеры.

Применение пакетов статистического и математического анализа для моделирования финансовых процессов является наиболее консервативным подходом. Однако имеется ряд задач, для решения которых использование подобных пакетов наиболее эффективно.

Из программ статистического анализа на российском рынке наибольшее распространение получили зарубежные разработки SPSS (SPSS Inc., США) и Statistica (StatSoft, США), а также отечественные пакеты: «Эвриста» (МГУ), «ОЛИМП: СтатЭксперт» (Росэкспертиза), «Оракул-2» («Неософт»), «Статистик-Консультант» («Тандем»), «Мезозавр» («Стат-Диалог») и др. Как правило, в финансовом менеджменте они применяются для прогнозирования временных рядов, анализа рисков и решения задач группировки и кластеризации данных.

Завершая рассмотрение программных средств для финансового менеджмента, отметим, что все большее применение здесь находят системы искусственного интеллекта (ИИ).

Выделяют следующие ключевые отличия интеллектуальных систем: возможность обучения, гибкая адаптация, возможность работы с неполной или нечеткой информацией, умение объяснять полученные решения, способность извлекать новые знания из первичных данных и др.

В настоящее время существуют различные технологии ИИ. Анализ показывает, что в финансовом менеджменте используются нейронные сети (прогнозирование, распознавание ситуаций, извлечение знаний), генетические алгоритмы (оптимизация инвестиционных портфелей), нечеткая логика (анализ рисков), экспертные системы (планирование, анализ, аудит).

Нейронные сети (НС) получили широкое применение в тех областях финансового и инвестиционного менеджмента, где требуется получение оценок и прогнозов, связанных с обработкой больших объемов информации, и принятие решений в минимально короткие интервалы времени (спекулятивные операции на фондовых рынках, краткосрочное прогнозирование курсов, технический анализ и т. д.). К достоинствам НС относятся: возможность моделирования и прогнозирования нелинейных процессов, способность работать с зашумленными данными, быстрое обучение и гибкость адаптации к изменениям внешней среды.

НС удобно рассматривать как черный ящик с некоторым количеством входов и выходов. Значения входных переменных обрабатываются внутри сети, и результат отображается на выходах. Ключевое отличие подобной системы состоит в том, что в процессе обработки входной информации происходит изменение внутренней структуры сети, т. е. алгоритма преобразования. Этот процесс называется обучением и кардинально отличает НС от жестких программных систем. В процессе обучения сети предъявляются примеры входных данных, а полученные выходные данные сравниваются с эталонными. Если ответы не совпадают, структура сети меняется так, чтобы уменьшить ошибку. Процесс обучения заканчивается при достижении некоторого приемлемого результата (уровня ошибки). Подобный механизм получил название алгоритма обратного распространения (back-propagation algorithm).

Анализ показывает, что из всего спектра нейросетевых пакетов, предназначенных для решения задач в финансово-кредитной сфере и представленных на западном и отечественном рынках, наиболее популярными являются программы Brain Maker Pro (California Scientific Software, США) и семейство AI Trilogy фирмы Ward Systems (США).

Помимо выполнения своей основной функции — финансового прогнозирования пакет Brain Maker Pro позволяет проводить разностороннюю аналитическую обработку информации: находить зависимости между входными и выходными параметрами, оценивать полноту и непротиворечивость данных, анализировать цикличность и т. д. Пакет имеет интерфейс со многими популярными программами, такими, как Excel, LOTUS, DBASE, а также уже упомянутой системой технического анализа MetaStock. Кроме того, комплект поставки Brain Maker Pro содержит исходный текст основного нейросетевого алгоритма на языке Си, позволяющего создавать на его базе собственные программные комплексы.

Перспективным подходом к применению НС в сфере бизнеса является их реализация в виде надстроек для табличных процессоров Excel и LOTUS. На сегодняшний день имеется несколько таких реализаций, например Braincel (Palisade Co., США), Neuralyst (Cheshire Engineering, США), семейство продуктов Excel Neural Package (NeurOk, Россия) и др.

Следует отметить и ряд недостатков, присущих НС. Наиболее существенный из них — неспособность объяснять свои действия. Далеко не всегда удается правильно выбрать и архитектуру НС, необходимую для эффективного решения поставленных задач. К проблеме реализации НС для анализа российских рынков следует отнести отсутствие больших объемов исторических данных, необходимых для обучения и настройки. Наконец, нельзя обойти вниманием и проблему недобросовестной рекламы НС в России, по сути представляющую данную технологию как панацею от всех бед, тогда как нейросетевая парадигма в целом является разновидностью статистических методов классификации и прогноза, ориентированных на решение строго ограниченного круга задач.

Генетические алгоритмы представляют собой сравнительно новое направление ИИ, использующее механизм биологической эволюции для поиска оптимальных решений. В отличие от традиционных методов оптимизации, генетические алгоритмы позволяют найти не точное, а приемлемое решение для сложных, в том числе и нелинейных задач большой размерности.

В общем случае генетический алгоритм представляет собой разновидность метода градиентного спуска, при котором исследование абстрактной «поверхности» возможных значений производится одновременно из множества исходных точек. На каждом шаге оптимизации происходит порождение нового множества точек (новой популяции), соответствующих различным комбинациям значений переменных. При этом задается требуемый уровень скрещивания/наследования (параметр crossover), например — 0,8, т. е. для каждой точки вычисляется отклонение текущего значения ошибки от заданного (так называемая функция соответствия) и следующий шаг оптимизации будет произведен из тех 80% предыдущих точек, которые показали «лучший результат» в смысле минимизации ошибки.

В настоящее время существует несколько программных продуктов, достаточно эффективно реализующих генетические алгоритмы. Наиболее популярными из них в отношении применения в финансово-кредитной сфере являются продукты Evolver (Palisade Corp, США), GeneHunter (Ward Systems, США), Omega (KiQ and CAP, США). Интересным является тот факт, что первые два реализованы в виде надстроек к MS Excel и написаны на языке Visual Basic for applications (VBA). Оба продукта в целом схожи по своим функциональным возможностям.

Пакет Evolver реализует шесть алгоритмов генетической оптимизации и предоставляет следующие возможности: введение ограничивающих условий в процессе оптимизации; явное задание параметров скрещивания и мутации; использование различных типов переменных и критериев оптимизации целевой функции (минимум, максимум, значение); визуализации вычислений и др. В комплект поставки входит библиотека Developer Kit, предназначенная для разработки собственных приложений.

Одним из перспективных направлений практического применения генетических алгоритмов в финансовом менеджменте является оптимизация портфеля ценных бумаг, в особенности содержащего производные инструменты (опционы, фьючерсы и т. д.).

Однако использование генетических алгоритмов в финансово-кредитной сфере — новое и малоизученное направление, требующее дальнейших исследований. Успешность получения решений здесь сильно зависит от первоначально выбранной схемы (популяции), при этом не существует каких-либо научно обоснованных рекомендаций. Не менее актуальной является проблема выбора оптимального критерия мутаций. Использование данной технологии требует разумной осторожности и дальнейших исследований.

4. Особенности применения специализированных ППП, ориентированных на решение задач финансового менеджмента.

Пакет прикладных программ (ППП) BAAN IV является интегрированной информационной системой масштаба предприятия (корпорации) и представляет собой единый программный комплекс, предназначенный для автоматизации практически всех видов хозяйственной деятельности предприятий и организаций. Разработала программный продукт компания Вааn, основанная в 1978 году и с 26 мая 2000 года вошедшая в состав британской корпорации Invensys Invensys приобрела 95% акций компании Вааn). Основные представительства компании Вааn находятся в США и Голландии. В России компания Вааn представлена группой компаний - это Альфа-Интегратор-Баан-Евразия. ППП BAAN IV является открытой системой, реализованной в трехуровневой архитектуре "клиент-сервер" и может взаимодействовать практически с любым программным обеспечением, используемым на предприятиях. ППП BAAN IV поддерживает операционные системы Unix, Windows NT, OS/390, работает с базами данных Oracle, Informix, MS SQL Server, DB2, BaanBase (при необходимости можно реализовать одновременную работу пользователя с этими базами).

Для внедрения ППП Вааn IV на предприятиях компанией – разработчиком была создана и используется технология BaanTarget. Использование данной технологии позволяет проводить более эффективное внедрение и оптимизацию проектных решений, реализованных в ППП Вааn IV.

Технология BaanTarget состоит из 3 основных этапов:

1) подготовительного;

2) внедренческого;

3) оптимизационного.

Подготовительный этап

1. Подготовительный этап - этот этап включает знакомство руководства предприятия, на котором предполагается проводить внедрение, с возможностями ППП Ваап IV (проводится демо-семинар), обсуждаются возможные пути сотрудничества предприятия и представителей фирмы Вааn. В случае если соглашение между предприятием и представителями компании Вааn по ключевым моментам было достигнуто, подписывается соглашение на внедрение ППП Вааn IV.

Внедренческий этап

2. Внедренческий этап - на этом этапе осуществляется отображение бизнес-модели предприятия в системе Вааn IV. Затем построенная модель согласовывается с руководством предприятия и после успешного согласования окончательно внедряется. Следует отметить, что на этом этапе используются возможности методологии Orgware, представляющей собой объединение таких элементов как:

- инструментальные. средства, входящие в состав ППП BAAN IV,

- средства моделирования предприятия;

- референтные (типовые) модели;

- комплекс услуг, сопутствующих этапу внедрения и процессу

совершенствования системы;

- администратор деятельности предприятия.

Использование при внедрении ППП BAAN IV методологии Orgware обеспечивает:

- параллельное проведение реинжиниринга бизнес-процессов и внедрения системы;

- возможность учесть лучшие решения предлагаемые ERP-системами и использовать лучший мировой опыт;

- использование типовых моделей деятельности предприятий и инструментария динамического моделирования;

- возможность непрерывной оптимизации бизнес-процессов предприятия.

В качестве инструментария для построения модели предприятия используется Вааn Enterprise Modeler, базирующийся на методологии динамического моделирования предприятия (BaanDEM). В основе данной методологии лежат специально созданные референтные (шаблонные или типовые) модели, представляющие собой эталонные схемы управления и планирования деятельности предприятия, разработанные для различных типов предприятий.

Референтные модели включают в себя процедуры и методы организации бизнеса, которые были проверены на практике и созданы компанией Вааn на основе опыта, полученного в результате проведенных внедрений системы на многих предприятиях мира.

Процесс внедрения ППП BAAN IV с использованием методология Динамического моделирования предприятия позволяет предприятию взять за основу ту референтную модель, которая в наибольшей степени отвечает деятельности данного предприятия, а затем постепенно перестраивать ее с учетом происходящих изменений, как в деятельности предприятия, так и в организационной структуре. Однако, следует отметить, что использование Референтных моделей при внедрении ППП BAAN IV на предприятиях не является обязательным условием. Предприятие может самостоятельно построить собственную модель протекающих у него бизнес-процессов и строить систему на них.

Концепция методологии динамического моделирования предприятия. В результате использования данной методологии на основе бизнес-модели предприятия формируется интегрированная с выбранной (или построенной) бизнес-моделью система функциональных приложений с распределением по рабочим местам.

На настоящий момент компания Вааn предлагает 15 различных референтных моделей, ориентированных на такие типы производства, как:

· предприятие с непрерывным циклом производства (в том числе пищевой, химической, фармацевтической отраслей, т. д.);

· предприятие-поставщик комплектующих для автосборочных предприятий;

· сборка на заказ;

· предприятие по выпуску электронной продукции (полупроводники);

· автосборочное предприятие;

· капитальное строительство;

· предприятие авиакосмической промышленности и ВПК;

· предприятие нефтегазовой индустрии;

· предприятие сферы оптовой и розничной торговли и т. д.

Таким образом, достоинства использования методики динамического моделирования предприятия заключаются в том, что методика позволяет: избежать не только полной, но даже и частичной остановки деятельности предприятия на время внедрения системы; сократить стоимостные затраты на установку и наладку системы на предприятии; сократить временные затраты на внедрение ППП BAAN IV на предприятии.

Оптимизационный этап

3. Оптимизационный этап - этот этап особенно важен для предприятий, желающих улучшить протекающие у них бизнес-процессы. На данном этапе проводится трех уровневый анализ деятельности предприятия: анализируются отдельные операции; анализируется технология управление; анализируется стратегия.

В результате проведенного анализа предлагаются пути улучшения производственного и финансового управления, а также деятельности предприятия в целом.

Характеристика функциональных возможностей ППП ВAAN IV

Основными функциональными возможностями корпоративной информационной системы BAANIV являются:

· управление финансовой и бюджетной деятельностью предприятия;

· бухгалтерский учет;

· контроллинг;

· управление сбытом, снабжением и складами предприятия, в том числе планирование и учет всех товарно-материальных потоков предприятия;

· управление производственными задачами (как в рамках дискретного, так и непрерывного цикла производства). При этом система позволяет одновременно управлять различными типами производства (от единичного до массового) и гибко изменять управляющую модель;

· планирование хозяйственно-производственной деятельности предприятия (в том числе с использованием системы "интеллектуального" планирования ресурсов, когда учитываются имеющиеся ограничения и приоритеты);

· управление инвестиционными проектами и капитальным строительством;

· управление транспортными задачами;

· управление сервисным обслуживанием и ремонтами оборудования;

· динамическое моделирование предприятия;

· информационно-сигнальная система руководителя и система принятия решений;

· система управления качеством и т. д.

Все вышеперечисленные группы задач реализованы в ППП BAAN IV следующих функциональных подсистем:

· производство;

· сбыт, снабжение, склады;

· финансы;

· транспорт;

· процесс;

· проект;

· сервис;

· администратор деятельности предприятия;

· моделирование предприятия;

· инструментарий.

В целом ППП BAAN IV включает 10 интегрированных функциональных подсистем, более 200 модулей и 300 сеансов.

Microsoft Office

Корпорация Microsoft выпустила программный продукт, который обеспечивает пользователя полным набором средств для повседневной работы, а сотрудников офиса — средствами для автоматизации их деятельности и совместной продуктивной работы. Речь идет о новой версии программного продукта — Microsoft Office для Windows2000 (ранее Win 95 и Win 98).

Microsoft Office — это семейство программных продуктов. Иными словами, все приложения семейства Office создают единую среду, взаимодействуя друг с другом. При этом пользователь может не задумываться над тем, в каком приложении создать тот или иной документ. Он просто указывает тип объекта, с которым собирается работать (текст, таблицы, графика), и то, как эти объекты должны быть встроены один в другой или взаимодействовать друг с другом.

Наибольшее распространение (90% рынка) получил пакет программ Microsoft Office Professional. Этому способствовала и полнота комплекта, обеспечивающего решение всех основных задач автоматизации делопроизводства на одном автоматизированном рабочем месте, и абсолютно строго проведенная унификация интерфейса продукта, позволяющая пользователю не тратить время на освоение непривычных терминов и команд, и преобладание IBM-совместимых компьютеров по сравнению с другими компьютерами, и альянс Intel-Microsoft, и широкое распространение MS Windows (95 или NT и выше). Windows поставляется вместе с несколькими прикладными программами, среди которых текстовый редактор Word-Pad, графический редактор Paint и программа связи Hyper Terminal, стандартные программы (часы, калькулятор, номеронабиратель и др.), которые помогут организовать и упростить работу.

Для фирм, обрабатывающих большие объемы информации, оптимальным может служить программный пакет Microsoft Office 2000. Он представляет собой средство, дающее возможность пользователю оперировать не файлами и приложениями, в которых они создаются, а просто документами, что позволяет облегчить поиск нужных документов и объединить данные и объекты, созданные в разных программах пакета, в единый документ, для чего используются Internet и интерсети с серверами Web.

В Microsoft Office входит программа, объединяющая все эти инструменты — это Microsoft Office Manager. Занимая минимум места на экране дисплея, она позволяет осуществить быстрый запуск основных офисных приложений и переключаться между ними в процессе работы. Специально для поддержки работы российских пользователей разработана комплексная система MS Office Mania, в которой предусмотрен диспетчер документов, позволяющий:

· распределять документы по различным папкам в соответствии с их назначением. Один и тот же документ может находиться в нескольких папках одновременно. При этом пользователь имеет дело не с малоинформативными именами файлов и каталогов, ас именами документов и папок произвольной длины;

· просматривать документы выборочно по именам, задавая определенные критерии поиска;

· редактировать документы, вызывая соответствующую программу.

Несмотря на большое число усовершенствований, которые фактически превратили Microsoft Office 2000 в полностью законченный универсальный инструмент для офиса любой категории, его базовый интерфейс был сохранен. Это дает возможность пользователям предыдущей версии Office легко перейти на новую. Необходимо также отметить, что понятный документно-ориентированный интерфейс, а также развитая система помощи резко сократят расходы на поддержку компьютерных систем для организаций, в которых стоимость поддержки и эксплуатации компьютеров соизмерима со стоимостью самих компьютеров.

ТЕМА 5. ОБЩИЕ ТЕНДЕНЦИИ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ КОМПЬЮТЕРНЫХ ИНФОРМАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ В ФИНАНСОВО-КРЕДИТНОЙ СФЕРЕ

План лекции:

1. Характеристика тенденций развития информационных технологий в финансовом управлении: глобализация, конвергенция, сокращение промежуточных звеньев, создание новых видов финансовых рынков и услуг.

2. Основные направления развития информационных технологий в финансово-кредитной сфере России (совершенствование коммуникационных средств, развитие рынка информационных услуг, расширение рынка электронных сделок и т. д.).

1. Характеристика тенденций развития компьютерных информационных технологий в финансовом управлении: глобализация, конвергенция, сокращение промежуточных звеньев, создание новых видов финансовых рынков и услуг.

Специалисты выделяют пять основных тенденций развития информационных технологий в финансовом управлении.

1. Первая тенденция связана с изменением характеристик информационного продукта, который все больше превращается в гибрид между результатом расчетно-аналитической работы и специфической услугой, предоставляемой индивидуальному пользователю персонального компьютера.

2. Отмечается способность к параллельному взаимодействию логических АИТУ, совмещению всех типов информации (текста, графики, цифр, звуков) с ориентацией на одновременное восприятие человеком посредством органов чувств.

3. Прогнозируется ликвидация всех промежуточных звеньев на пути от источника информации к ее потребителю (например, становится возможным непосредственное общение продавца и покупателя, ученых между собой, специалистов через систему видеоконференций, электронную почту и т. д.).

4. В качестве ведущей называется тенденция к глобализации информационных технологий в результате использования спутниковой связи и всемирной сети Internet, благодаря чему люди смогут общаться между собой и с общей базой данных, находясь в любой точке планеты (ведущая тенденция).

5. Конвергенция рассматривается как последняя черта современного процесса развития ИТ, которая заключается в стирании различий между сферами материального производства и информационного бизнеса, в максимальной диверсификации деятельности фирм, взаимопроникновении различных отраслей промышленности, финансового сектора и сферы услуг.

Переход на цифровую форму передачи финансово-кредитной информации позволит увеличить надежность всех систем при одновременном удешевлении стоимости некоторых их компонентов. Разрабатываются три основных типа цифровой формы выдачи информации:

- в виде страниц текста, которая является ответом на запрос пользователя;

- в компьютерном формате, если запрос поступает через ПК;

- выдача поступающей в цифровой форме информации с использованием говорящей системы.

Все это позволит оптимизировать автоматизацию платежно-расчетной и информационной банковской деятельности. Это может быть достигнуто путем дальнейшей вертикальной и горизонтальной интеграции, создания сложной иерархической структуры коммуникационных банковских сетей. Будут созданы условия максимально возможной предварительной обработки запроса в пункте его подачи на основе интегрированного использования индивидуальных баз данных пользователей банковских систем, автоматического учета максимального числа индивидуальных параметров банковского клиента. Такой процесс компьютерно-телекоммуникационной технологии электронных платежей позволит говорить и о реальном «уничтожении» параметра географической удаленности применительно к кредитно-расчетным операциям.

Спрос на информацию и информационные услуги будет повышаться с улучшением экономической ситуации и задача информационных организаций будет состоять в том, чтобы успевать полностью использовать растущий потенциал спроса, предлагая потребителям все новые виды информации и услуг. Перспективным при этом представляются информация и услуги, рассчитанные на как можно более широкий круг потребителей и одновременно не требующие высоких затрат.

Будущее в России станет более ясным после внедрения систем электронных банковских операций, а также сетевых электронных депозитариев и систем торговли ценными бумагами на внебиржевом рынке, например, аналогичных американской системе «NASDAQ».

Целью усовершенствования информационных услуг выступает обеспечение для потребителей возможностей более быстрого доступа к требуемой информации, отбираемой из большого объема биржевых и финансовых данных, а также предоставление им новых средств ее обработки и анализа, например, таких как программное обеспечение для управления портфелем ценных бумаг и контроля риска, а также новых имитационных моделей поведения на бирже.

Компьютерные информационные технологии финансового менеджмента

Microsoft Office

Домашний очаг

Справочная информация

Техника

Общество

Образование и наука

Мир

Бизнес и финансы